De meeste beleggers delen hetzelfde doel van vermogensopbouw op lange termijn. Sommigen van ons hebben er geen probleem mee om te zien hoe onze beleggingen van dag tot dag op en neer stuiteren, terwijl risicomijdende beleggers of mensen die hun pensioen naderen over het algemeen niet bestand zijn tegen kortetermijnvolatiliteit in hun portefeuilles. Als u dit type belegger bent - of iemand met een gematigde risicotolerantie - kunnen annuïteiten een waardevol investeringsinstrument zijn.

Lijfrentes van vandaag

Een lijfrente is een contract tussen u - de lijfrentetrekker - en een verzekeringsmaatschappij die belooft u periodiek een bepaald bedrag te betalen, gedurende een bepaalde periode . De lijfrente biedt een soort van pensioen-inkomensverzekering: u draagt ​​geld bij aan de lijfrente in ruil voor de gegarandeerde inkomstenstroom van uw keuze later in het leven. Doorgaans worden annuïteiten gekocht door beleggers die zichzelf een minimale inkomstenstroom willen garanderen tijdens hun pensioenjaren.

De meeste annuïteiten bieden bescherming tegen belasting, wat betekent dat uw bijdragen uw belastbare winst voor het lopende jaar verlagen en dat uw beleggingsopbrengsten belastingvrij worden totdat u inkomsten begint te genereren. Deze functie kan zeer aantrekkelijk zijn voor jonge beleggers, die jarenlang kunnen bijdragen aan een uitgestelde annuïteit en profiteren van belastingvrije samengestelde beleggingen in hun beleggingen.

Omdat ze een instrument voor pensioenplanning op lange termijn zijn, hebben de meeste annuïteiten voorzieningen die beleggers bestraffen als ze geld opnemen voordat ze zich voor een minimum aantal jaren hebben geaccumuleerd. Belastingregels stimuleren beleggers over het algemeen ook om het intrekken van lijfrentegelden tot een minimumleeftijd te verlengen. De meeste annuities hebben echter voorzieningen die het mogelijk maken dat ongeveer 10-15% van de rekening zonder noodoproep voor noodgevallen wordt ingetrokken.

Hoe ze werken

Over het algemeen zijn er twee primaire manieren waarop annuïteiten door beleggers worden gebouwd en gebruikt: directe lijfrentes en uitgestelde lijfrentes.
Met een onmiddellijke lijfrente, draagt ​​u een forfaitair bedrag bij aan de lijfrenteaccount en begint u onmiddellijk met het ontvangen van periodieke betalingen, die een gespecificeerd, vast bedrag of een variabele kunnen zijn, afhankelijk van het door u gekozen lijfrentepakket en meestal de rest van uw leven . Doorgaans kiest u dit type annuïteit als u een eenmalige betaling van een groot bedrag aan kapitaal heeft meegemaakt, zoals loterijwinst of overerving. Onmiddellijke lijfrente converteert een cashpool in een levenslange inkomstenstroom, waardoor u een gegarandeerde maandelijkse uitkering ontvangt voor uw oude dag.

Uitgestelde lijfrentes zijn gestructureerd om aan een ander type beleggersbehoefte te voldoen - om kapitaal bij te dragen en op te bouwen over uw beroepsleven om een ​​aanzienlijke inkomstenstroom voor uw pensioen op te bouwen. De reguliere bijdragen die u aan de lijfrenteaccount doet, worden fiscaal beschermd totdat u ervoor kiest om een ​​inkomen uit de rekening te halen.Deze periode van reguliere bijdragen en fiscaal beschutte groei wordt de accumulatiefase genoemd.

Soms kan een belegger bij het vaststellen van een uitgestelde lijfrente een grote som activa overboeken van een andere beleggingsrekening, zoals een pensioenplan. Op deze manier start de investeerder de accumulatiefase met een grote forfaitaire bijdrage, gevolgd door kleinere periodieke bijdragen.

Voordelen van belastinguitstel

Het is belangrijk om de voordelen van tax shelter tijdens de accumulatiefase van een uitgestelde annuïteit in de gaten te houden. Als u via een IRA of vergelijkbaar type rekening geld bijbrengt voor de lijfrente, kunt u gewoonlijk belastbare inkomsten uitstellen die gelijk zijn aan het bedrag van uw bijdragen, waardoor u belastingvermindering krijgt voor het jaar van uw bijdragen. Ook zijn eventuele meerwaarden die u realiseert in de annuïteitenrekening gedurende de levensduur van de accumulatiefase niet belastbaar. Over een lange periode van tijd kunnen uw belastingbesparingen samengaan en resulteren in substantieel verhoogde rendementen.

Het is ook vermeldenswaard dat aangezien u waarschijnlijk minder zult verdienen bij uw pensioen dan in uw werkzame jaren, u waarschijnlijk in een lagere belastingschijf zult passen zodra u met pensioen gaat. Dit betekent dat u minder belastingen op de activa hoeft te betalen dan wanneer u de inkomsten zou hebben verdiend. Uiteindelijk levert dit u een nog hoger rendement na belasting op uw investering op.

Retirement Income

Het doel van elke lijfrente is om een ​​stabiele, lange termijn inkomenstoeslag voor de lijfrentetrekker te bieden. Zodra u besluit om de distributiefase van uw lijfrente te starten, informeert u uw verzekeringsmaatschappij over uw wens om dit te doen. De verzekeraar maakt gebruik van actuarissen die vervolgens uw periodieke uitbetalingsbedrag bepalen door middel van een wiskundig model.

De belangrijkste factoren waarmee rekening wordt gehouden bij de berekening zijn de huidige dollarwaarde van de rekening, uw huidige leeftijd (hoe langer u wacht voordat u een inkomen neemt, hoe groter uw betalingen zullen zijn), de verwachte toekomstige, voor de inflatie gecorrigeerde rendementen van het vermogen van de rekening en uw levensverwachting (op basis van levensverwachtingstabellen volgens de industriestandaard). Ten slotte worden ook de huwelijkse bepalingen opgenomen in het lijfrentecontract meegenomen in de vergelijking.

De meeste lijfrentetrekkers kiezen ervoor om de rest van hun leven en het leven van hun echtgenoot maandelijkse betalingen te ontvangen (wat betekent dat de verzekeraar stopt met het uitgeven van betalingen nadat beide partijen zijn overleden). Als u voor dit distributiearrangement kiest en u leeft lang, dan is de totale waarde die u ontvangt van uw lijfrentecontract aanzienlijk hoger dan wat u ervoor hebt betaald. Als u echter relatief vroeg overlijdt, kunt u minder ontvangen dan waarvoor u de verzekeringsmaatschappij hebt betaald. Ongeacht hoe lang je leeft, het belangrijkste voordeel dat je uit je contract haalt, is gemoedsrust: gegarandeerd inkomen voor de rest van je leven.

Bovendien hoeft uw verzekeringsmaatschappij - hoewel het voor u onmogelijk is om uw levensduur te voorspellen - zich alleen bezig te houden met de gemiddelde pensioenleeftijd van al hun klanten, wat relatief eenvoudig te voorspellen is.Zo werkt de verzekeraar met zekerheid, met het bepalen van lijfrenten, zodat deze marginaal meer geld vasthoudt dan de totale uitbetaling aan klanten. Tegelijkertijd krijgt elke klant de zekerheid van een gegarandeerd pensioeninkomen.

Lijfrenten kunnen andere voorzieningen hebben, zoals een gegarandeerd aantal betalingsjaren. Als u (en uw echtgenoot, indien van toepassing) overlijdt voordat de gegarandeerde betalingstermijn voorbij is, betaalt de verzekeraar de resterende gelden aan de nalatenschap van de lessee. Over het algemeen geldt dat hoe meer garanties er in een lijfrentecontract worden opgenomen, hoe kleiner de maandelijkse betalingen zullen zijn.

Vaste en variabele lijfrenten

Verschillende beleggers plaatsen verschillende waarden op een gegarandeerd pensioeninkomen. Voor sommigen is het van cruciaal belang om een ​​risicovrij inkomen voor hun pensioen te verzekeren. Andere beleggers zijn minder bezorgd over het ontvangen van een vast inkomen uit hun lijfrente-investering dan over het blijven genieten van de meerwaarden van hun fondsen. Welke behoeften en prioriteiten u heeft, bepaalt of u voor een vaste of variabele annuïteit kiest.

Een vaste lijfrente biedt u een pensioen met zeer laag risico - u krijgt elke maand een vast bedrag per saldo voor uw hele leven. De prijs voor het verwijderen van risico mist echter groeikansen. Als de financiële markten tijdens uw pensionering van de stijgende marktomstandigheden genieten, ziet u geen extra winst op uw lijfrentegelden.

Variabele annuïteiten stellen u in staat deel te nemen aan een potentiële verdere appreciatie van uw vermogen terwijl u nog steeds inkomsten uit uw lijfrente haalt. Met dit soort lijfrente garandeert de verzekeringsmaatschappij doorgaans een minimuminkomensstroom, via een zogenaamde optie voor gegarandeerde winstuitkering, en biedt ze een te hoog betalingsbedrag dat fluctueert met de prestaties van de beleggingen van de lijfrente. U geniet van grotere betalingen wanneer uw beheerde portefeuille een hoog rendement oplevert en kleinere betalingen wanneer dit niet het geval is. Variabele annuïteiten kunnen een comfortabel evenwicht bieden tussen gegarandeerde pensioeninkomens en aanhoudende groeiblootstelling.

The Bottom Line

Annuities bieden fiscaal beschutte groei, wat kan resulteren in aanzienlijke langetermijnrendementen voor u als u gedurende lange tijd bijdraagt ​​aan de lijfrente en wacht om geld op te nemen tot uw pensioen. U krijgt gemoedsrust door de gegarandeerde inkomstenstroom van een lijfrente en de belastingvoordelen van uitgestelde lijfrenten kunnen aanzienlijke besparingen opleveren. Ten slotte maken variable annuities het mogelijk voor minder risicomijdende gepensioneerden langdurige blootstelling aan de financiële markten. Zorg ervoor dat u annuïteiten beschouwt als onderdeel van uw algemene beleggingsstrategie, omdat deze op meer manieren waarde aan uw pensioen kunnen toevoegen dan u denkt.