De aandelen in de gezondheidszorg hebben het moeilijk gehad in 2016, samen met de rest van de wereldmarkten, hoewel ze sinds het begin van de bull-markt altijd een van de best presterende sectoren zijn geweest. Beleggers hebben grotendeels de voorkeur gegeven aan defensieve sectoren voor de duur van het grootste deel van de bullmarkt. Hoewel prestaties op langere termijn wenselijker zijn, zijn de aandelen in de gezondheidszorg teruggekeerd9. 5% year-to-date (YTD) vergeleken met de return van -4 van S & P 500. 82%, vanaf februari 2016. Gezondheidszorgdiensten zullen nog steeds nodig en in vraag zijn, zodat langetermijnbeleggers de recente uitverkoop kunnen gebruiken om posities in de sector op te bouwen.

Twee mogelijke exchange-traded funds (ETF's) die beleggers kunnen kiezen om winsten te behalen in de gezondheidszorgsector zijn de Vanguard Health Care ETF en de SPDR Health Care ETF.

Vanguard Health Care ETF

The Vanguard Health Care ETF (NYSEARCA: VHT VHTVng Health Care151, 56-0, 38% Created with Highstock 4. 2. 6 ) zoekt naar langdurige termijnvermogensgroei door aandelen in de gezondheidszorg op de MSCI US Investable Market Index / Health Care. De ETF ging van start op 26 januari 2004. De kosten van het fonds bedragen 0. 09%, het rendement is 1. 34% en Morningstar Investment Research scoort drie sterren.

Het fonds heeft samen met de rest van de gezondheidszorg geleden, met -8. 15% YTD-opbrengsten, vanaf februari 2016. Het rendement op drie jaar is verbeterd tot 17. 07%, het rendement op vijf jaar komt uit op 17. 39% en het 10-jaarsrendement op 9. 66%. De ETF heeft een standaardafwijking van 13 jaar geleden van 13,6, een standaardafwijking van 12 jaar en 12 weken en een afwijking van 24,4 in de afgelopen 10 jaar.

Vanaf februari 2016 bezat het fonds 346 investeringen in zijn portefeuille met een jaaromzet van slechts 4%. De top vijf belangen zijn Johnson & Johnson, Pfizer, Merck, Gilead Sciences en Amgen, op respectievelijk 9. 83, 6. 39, 4. 85, 4. 14 en 3. 94% weging.

Gezondheidszorg Selecteer sector SPDR ETF

De sector Gezondheidszorgselectie SPDR ETF (NYSEARCA: XLV XLVSec SPDR Hlth81. 36-0. 31% Created with Highstock 4. 2. 6 ) wordt verhandeld sinds 16 december 1998 en maakt gebruik van de Index Sectorzorg in de gezondheidszorg als benchmark. Het brengt kosten met zich mee van 0. 14%, biedt een rendement van 1. 55% en heeft een score van drie sterren van Morningstar.

De YTD-prestaties van het fonds bedragen -7. 16%, vanaf februari 2016. Het rendement op drie jaar is verbeterd tot 17. 28%, het rendement op vijf jaar komt uit op 17. 68%, 10-jaars rendement op 9. 29% en 15-jaars rendement is 7. 44%. Het fonds heeft een standaardafwijking van drie jaar van 12. 81, een standaardafwijking van vijf jaar van 12. 1, een 13. 88 standaardafwijking over 10 jaar en een 13.95 standaardafwijking over de afgelopen 15 jaar.

Het fonds bezat 57 posities in zijn portefeuille met een jaaromzet van slechts 3% op februari 2016.De top vijf posities zijn vergelijkbaar met die van de Vanguard Health Care ETF: Johnson & Johnson, Pfizer, Merck, Gilead Sciences en Allergan, op 11. 46, 7. 33, 5. 61, 5. 08 en 4. 7% weging , respectievelijk.

De bottom line

De Vanguard Health Care ETF en de Health Care Select Sector SPDR ETF zijn twee direct concurrerende indexfondsen voor gezondheidszorg, maar ze lijken erg op elkaar. De Vanguard ETF berekent een iets goedkopere kostenratio, die 5 basispunten (bps) lager is dan de SPDR ETF. De SPDR ETF bestaat echter al langer en biedt een iets hogere opbrengst.

Deze twee ETF's zijn grotendeels hetzelfde. Hun top vijf posities zijn identiek, hoewel de verhoudingen in elk bedrijf verschillend zijn. Beide fondsen zijn passief beheerde index-ETF's van de gezondheidszorgsector die op de lange termijn een vergelijkbaar rendement zouden moeten opleveren.