a:

"Convergentie" betekent in het algemeen samenkomen en "divergentie" betekent in het algemeen uiteengaan. In de wereld van financiën en handel worden convergentie en divergentie gebruikt om de directionele relatie tussen twee trends, prijzen of indicatoren te beschrijven.

Convergentie

De meeste handelaren verwijzen naar een convergentie bij het beschrijven van de prijsactie van een futures-contract. Convergentie beschrijft hier het fenomeen van de prijs van de futures en de contante prijs van de onderliggende grondstof die na verloop van tijd dichter bij elkaar komt. De werkelijke marktwaarde van een futures-contract is lager dan de betrokken contractprijs omdat traders rekening moeten houden met de tijdswaarde van de zekerheid. Naarmate de vervaldatum van het contract nadert, krimpt de premie op de tijdswaarde en komen de twee prijzen samen.

Bij technische analyse treedt convergentie echter op wanneer de prijs van een activum, indicator of index in dezelfde richting beweegt als een gerelateerd activum, indicator of index. Er is bijvoorbeeld convergentie wanneer de Dow Jones Industrial Average wint op hetzelfde moment dat de accumulatie / distributielijn toeneemt.

Divergentie

Divergentie is het tegenovergestelde van convergentie. Wanneer de waarde van een activum, indicator of index beweegt, beweegt het gerelateerde item, de indicator of de index in de andere richting. Technische handelaren houden zich veel meer bezig met divergentie dan convergentie, voornamelijk omdat convergentie op een normale markt wordt verondersteld. Divergentie wordt geïnterpreteerd als een trend die zwak of potentieel onhoudbaar is.

Divergentie kan positief of negatief zijn. Er zou bijvoorbeeld een positieve afwijking ontstaan ​​als een aandeel een dieptepunt nadert, maar de indicatoren beginnen zich te herstellen. Dit zou een teken zijn van omkering van de trend, waardoor een toegangsmogelijkheid voor de handelaar mogelijk wordt.