Inhoudsopgave:
Vanguard biedt de goedkoopste exchange-traded funds (ETF) voor de meeste belangrijke markten. Deze markten zijn de totale aandelenmarkt, large-caps, mid-caps, small-caps, opkomende markten, Europa, Azië-Pacific, gezondheidszorg, basismaterialen en duurzame consumentengoederen. De overeenkomstige Vanguard ETF's voor deze markten zijn de Vanguard Total Stock Market ETF (NYSEARCA: VTI VTIVng Ttl StckMrk133. 02 + 0. 15% Created with Highstock 4. 2. 6 ), Vanguard Large- Cap ETF (NYSEARCA: VV VVVngrd Large-Cap118. 78 + 0 09% Created with Highstock 4. 2. 6 ), Vanguard Mid-Cap ETF (NYSEARCA: VO VOVanguard MidCap149 50 + 0 39% Created with Highstock 4. 2. 6 ), Vanguard Small-Cap ETF (NYSEARCA: VB VBVng Small-Cap143. 76 + 0 19% Gemaakt met Highstock 4. 2. 6 ), Vanguard FTSE Emerging Markets ETF (NYSEARCA: VWO VWOVng FTSE EmgMrk44. 91 + 0 64% Created with Highstock 4. 2. 6 ), Vanguard FTSE Europese ETF (NYSEARCA: VGK VGKVn FTSE Erp ETF58 52-0 11% Created with Highstock 4. 2. 6 ), Vanguard FTSE Pacific ETF (NYSEARCA: VPL VPLVngFTSE Pacific71, 76-0, 17% Created with Highstock 4. 2. 6 ), Vanguard Health Care ETF (NYSEARCA: VHT VHTVng Health Care151. 94-0. 13% gemaakt met Highstock 4. 2 6 ), Vanguard Materials ETF (NYSEARCA: VAW VAWVng-materialen132. 83-0. 09% Created with Highstock 4. 2. 6 ) en Vanguard Consumer Discretionary ETF (NYSEARCA: VCR VCRVng Cnsmr Dscr145. 44 + 0 32% Created with Highstock 4. 2. 6 ), respectievelijk. De gemiddelde jaarlijkse kosten voor deze ETF's bedragen 0. 096%, terwijl de mediane last 0. 06% is. Deze lage tarieven hebben een neerwaartse druk uitgeoefend op de uitgaven voor alle soorten financiële producten.
Vanguard's Philosophy
Jack Bogle, de oprichter van Vanguard, is de intellectuele kracht achter het bedrijf en de passieve investeringsbeweging. Het oorspronkelijke inzicht van Bogle was dat de beleggingsfondsenindustrie fondsmanagers rijk maakte in plaats van hun klanten. Hij startte Vanguard in 1975 als een tegengif voor de kwalen van de investerende wereld nadat hij zich realiseerde dat fondsbeheerders werden beloond via klantvergoedingen in plaats van uitzonderlijke prestaties. Bovendien was Bogle sceptisch over het feit dat een fondsbeheerder de markt consequent kon verslaan gedurende een lange periode. Een uniek aspect van Vanguard is dat er geen externe aandeelhouders zijn; er is dus geen conflict tussen klanten en aandeelhoudersbelangen.
Vanguard is de oorspronkelijke maker van ETF's en is de eerste begunstigde geweest van de groeiende populariteit van passief beleggen. Tussen november 2003 en januari 2014 groeide het aandeel belegbare activa in passieve producten van 12 tot 27%.Het belangrijkste principe van passief beleggen is dat financiële producten met hoge kosten het rendement op de lange termijn aanzienlijk verminderen. Traditioneel hebben beleggingsfondsen jaarlijkse kosten van ongeveer 1-2% vanwege kosten in verband met actief beheer. Vanguard verstoorde deze industrie door eerst beleggingsfondsen met lagere kosten te introduceren en vervolgens ETF's met veel lagere kosten die eenvoudigweg belangrijke indexen volgden.
Het belangrijkste argument van Vanguard en Bogle was dat duurdere producten hun benchmarks meer dan de helft van de tijd achterlieten. Daarnaast was het vinden van een uitzonderlijke manager die consequent benchmarks kon verslaan een moeilijke taak, zelfs voor professionals. Vanguard toonde ook aan dat het cumulatieve effect van deze hogere kosten een aanzienlijke rem vormt op het behalen van financiële doelen. Natuurlijk, in het traditionele beleggingsfondsmodel profiteren fondsmanagers van het al dan niet behalen van hun doelen voor hun klanten.
De groei van passief beleggen in de afgelopen decennia is een bewijs dat Vanguard succesvol is in het maken van deze zaak. Een ander bewijs van succes is dat rivalen zoals State Street of BlackRock (BLK BLKBlackRock Inc476. 92-0. 46% Created with Highstock 4. 2. 6 ) hun eigen low hebben geïntroduceerd -kosten ETF's om te concurreren met Vanguard.
Vanguard's concurrenten
De enige belangrijke markten waar Vanguard niet de goedkoopste producten aanbiedt, zijn micro-caps, BRIC's, Japan, China, biotech, goudzoekers en huizenbouwers. In deze markten zijn de goedkoopste aanbiedingen de Wilshire Micro-Cap ETF (NYSEARCA: WMCR WMCRClaymore Tr34. 06 + 0 67% Created with Highstock 4. 2. 6 ), SPDR S & P BRIC 40 ETF (NYSEARCA: BIK), iShares MSCI Japan Minimumvolatiliteit (NYSEARCA: JPMV JPMViSh Edg MSCI MV67. 14-0. 10% Created with Highstock 4. 2. 6 ), iShares China Large-Cap (NYSEARCA: FXI FXIiSh China Lg-Cp46, 35 + 0, 15% Created with Highstock 4. 2. 6 ), iShares NASDAQ Biotechnology (NASDAQGM: IBB IBBiSh Nasdaq Biot316 73-0 04% Created with Highstock 4. 2. 6 ), Market Vectors Gold Miners ETF (NYSEARCA: GDX GDXVanEck Vct Gold22. 87 + 1. 96% Gemaakt met Highstock 4. 2. 6 ) en de SPDR S & P Homebuilders ETF (NYSEARCA: XHB XHBSPDR S & P Hmbldr40. 61 + 0 50% Created with Highstock 4. 2. 6 ), respectievelijk.
Vanguard biedt producten die deze markten omvatten, maar biedt geen specifieke producten voor deze markten. Vanguard heeft bijvoorbeeld zijn zorg ETF, VHT, met een jaarlijkse kost van 0. 09%. Het omvat veel biotech-aandelen, maar het omvat ook andere bedrijven in de gezondheidszorg, zoals verzekeraars, farmaceuten en fabrikanten van medische apparatuur. IBB daarentegen is een ETF die bestaat uit alleen biotechnologische aandelen met een kostenratio van 0,4%. Voor landen zoals Japan of het BRIC-blok biedt Vanguard internationale ETF's aan die blootstelling omvatten, waaronder VWO of VPL.
Het is een bewuste beslissing geweest van Vanguard om niet deel te nemen aan het creëren van ETF's voor elke marktniche.Hoewel deze beslissing de opbrengst en het marktaandeel van Vanguard negatief beïnvloedt, is dit te wijten aan het streven van het bedrijf om alleen producten aan te bieden die in het belang van de klant zijn. Veel van deze nich ETF-producten, zoals inverse ETF's, leveraged ETF's en ETF's geconcentreerd in één subsector, zoals GDX of IBB, worden gebruikt als handelsvehikels voor actieve marktdeelnemers in plaats van als passieve beleggingen voor langetermijnbeleggers. Vanguard is niet van mening dat dergelijke gerichte producten geschikt zijn voor klanten ondanks hun lage kosten, omdat ze niet voldoende gediversifieerd zijn en overdreven risico's met zich meebrengen.
De 10 goedkoopste Vanguard ETF's (VOO, VTI)
Leren over de 10 goedkoopste Vanguard exchange-traded funds ETF's.
Welke optie is beter voor een beleggingsfonds: een optie voor groei of een herinvestering van dividend?
Bij het selecteren van een beleggingsfonds moet een belegger een bijna oneindig aantal keuzes maken. Een van de meer verwarrende beslissingen die moeten worden genomen, is de keuze tussen een fonds met een groeimogelijkheid en een fonds met een herinvesteringsoptie voor dividend. Elk type fonds heeft zijn voor- en nadelen, en beslissen welke het beste past, hangt af van uw individuele behoeften en omstandigheden als belegger. De groeimogelijkheid op een beleggingsfonds betekent dat een belegger
Wat is het verschil tussen een gewone optie en een exotische optie?
Voordat u over exotische opties leert, moet u een redelijk goed begrip hebben van de normale opties. Beide soorten opties delen het idee om in de toekomst het recht te hebben om een actief te kopen of verkopen, maar de manier waarop beleggers winsten realiseren met behulp van deze opties kan aanzienlijk verschillen.