Exchange-traded funds (ETF's) blijven in populariteit groeien. Volgens het Investment Company Institute bedroeg het ETF-vermogen ultimo 2006 $ 422. 6 miljard vergeleken met $ 65. 6 miljard in 2000. Er waren ook 359 fondsen beschikbaar voor beleggers vergeleken met slechts 80 aan het eind van 2000. Deze veelzijdige fondsen hebben echter nog niet veel pensioenrekeningen bereikt.
Traditioneel zijn er twee dingen die ETF's buiten de 401 (k) -accounts houden:
- Het niet beschikbaar zijn van kosteneffectieve handelssoftware waarmee deelnemers de benodigde tracking kunnen uitvoeren.
- Het onvermogen om hele en gefractioneerde aandelen van ETF's in hun rekeningen te hebben (buiten de zelfregulerende brokeragerekeningen).
Dit betekende dat veel mensen de kans gemist hebben om deze goedkope fondsen op hun pensioenrekeningen te houden. Lees verder terwijl we de voordelen van en problemen met het toevoegen van ETF's aan het 401 (k) -plan van een klant bekijken. Vervolgens onderzoeken we een mogelijke oplossing om adviseurs te helpen bij het opschonen van ETF-transacties op pensioenrekeningen tegen betaalbare kosten.
Waarom ETF's? De groeiende populariteit van ETF's bij consumenten staat buiten kijf. Financieel adviseurs willen hun klanten de meest geschikte producten en diensten bieden, maar de vraag is: "Waarom ETF's aanbieden?" Een belangrijke reden is dat adviseurs op het belang van de klant letten. De andere is zelfbehoud door bescherming tegen rechtszaken van ontevreden deelnemers en publieke belangengroepen.
Voordelen voor klanten Hoewel beleggingsfondsen en ETF's zijn samengesteld uit effecten in hun onderliggende indices, zijn er opvallende verschillen die ETF's aantrekkelijker maken voor de consument. Deze omvatten handelsfuncties en prijzen.
ZIE: Voordelen van Exchange Traded Funds
Na verloop van tijd kunnen hoge kosten het saldo van de pensioenrekening van een deelnemer aanzienlijk verminderen. Een groot percentage van deze vergoedingen zijn handelsgerelateerde en jaarlijkse vergoedingen die vaak neerkomen op gemiddeld 1% van het 401 (k) -saldo van een deelnemer. ETF's bieden een oplossing voor deze hoge kosten, voornamelijk omdat ze niet de aflossings- en beheerskosten hebben die vaak worden geassocieerd met beleggingsfondsen.
ZIE: Mutual Funds: The Costs
| - | Mutual Funds | ETF's |
| Stock Exchange Weergegeven | Nee | Ja |
| Handelsdomein > Rechtstreeks via het beleggingsfonds |
|
|
| NAV - Commissie = Prijs |
|
|
Voor financieel adviseurs is één sleutel aantrekkingskracht van een ETF is de hogere mate van bescherming die het biedt voor planfiduciaires.Met alle vereisten ten aanzien van procesvoering en openbaarmaking van vergoedingen, zouden ETF's het schoonste beleggingsvehikel zijn om te gebruiken voor investeringsdoeleinden en fiduciaire doeleinden. Ze kosten minder dan beleggingsfondsen en indexfondsen en hebben geen kortingsvergoedingen voor de korte termijn. Kortom, ze komen zonder de "vergoeding bagage" die samen met andere soorten geld gaat. Daarom zijn ze een droominvesteringsvehikel voor fiduciaires. ZIE:
Laat bemiddelingskosten uw rendement niet ondermijnen beleggingsfondsen die worden aangehouden in 401 (k) -plannen hebben doorgaans hogere vergoedingen dan die welke buiten 401 (k) -plannen worden gehouden, omdat die in de plannen worden gehouden zijn meestal speciale klasse fondsen, zoals R-aandelen. (Voor meer informatie over deze beleggingsklasse, bekijk het
Forbes -artikel van William Barrett, getiteld "R-aandelen, concurrerend - maar voor wie?".) Als zodanig kunnen adviseurs vaak bouwen betere asset-allocatiemodellen met ETF's dan met beleggingsfondsen, vandaar de populariteit bij adviseurs die werken met vermogende klanten.
Commissies en traceervereisten Houd ETF's van 401 (k) Plannen
Hoewel ETF's steeds populairder worden in 401 (k) -plannen, verloopt de voortgang traag vanwege de commissie die gewoonlijk op elke transactie wordt toegepast. Deze kosten vormen een afschrikkende factor voor deelnemers die regelmatig handelen, door periodieke loonuitstelbijdragen te betalen aan hun 401 (k) -rekening via loonaftrek. Voor de meeste deelnemers kan de frequentie zo vaak zijn als wekelijks, maandelijks en halfmaandelijks. Omdat de bijdragen vaak systematisch worden geïnvesteerd wanneer ze worden bijgeschreven op hun 401 (k) -rekening, is er meestal geen mogelijkheid om bijdragen te verzamelen en 'bulk'-transacties te doen in plaats van meerdere transacties. Daarnaast zien externe beheerders de uitdaging om software te vinden die op de juiste manier is ontworpen om ETF's toe te staan om in 401 (k) -plannen te handelen buiten een brokerage-accountomgeving, terwijl ze de prestaties van de portefeuilles van deelnemers en de trackingtransactie volgen vergoedingen.
Om financiële adviseurs deze uitdagingen te laten overwinnen, moeten ze kunnen samenwerken met een bedrijf dat oplossingen voor deze problemen kan bieden. Deze oplossingen worden momenteel ontwikkeld, met inbegrip van bedrijfseigen software om modellen voor activatoekenning met ETF's te bouwen en de activumstorting tussen ETF's te wijzigen zonder aflossingskosten te hoeven betalen.
De ondergrens
De mogelijkheid om een activaspreidingsmodel te bieden, met lagere kosten dan die verbonden aan traditionele investeringen, zoals beleggingsfondsen, is een belangrijke tool voor het verzamelen van activa en het bewaren van activa. Daarnaast helpt het om gemoedsrust te bieden aan fiduciaires in wat een punt van zorg is geworden: vergoedingen die het rendement van de deelnemers op investeringen in hun 401 (k) -rekening verminderen. ETF's, aangeboden via een platform dat de institutionele verhandeling van aandelen van deelnemers mogelijk maakt, helpt om oplossingen voor deze problemen te bieden.
Ik ben een eerste koper van een huis. Als ik een distributie van mijn 401 (k) neem om land en een huis te kopen, moet ik dan een boete betalen voor deze verdeling? Ook, wat voor soort formulier moet ik indienen bij mijn belastingen, waaruit blijkt dat de IRS $ 10, 000 in de richting van een ho
Ging, zoals u misschien al weet, dan moet u aan bepaalde vereisten voldoen, uiteengezet in de 401 (k ) plan document, om in aanmerking te komen voor een uitkering uit het plan. Uw werkgever of planbeheerder geeft u een lijst met de vereisten. Bedragen die aan uw 401 (k) -plan zijn onttrokken en die worden gebruikt voor de aankoop van uw woning, zijn onderworpen aan inkomstenbelasting en een boete voor vroegtijdige distributie van 10%.
Ik heb een klein bedrijf (LLC), dat ik parttime werk. Ik werk ook fulltime voor een bedrijf en ben ingeschreven in een 401 (k) -plan. Kom ik nog steeds in aanmerking om bijdragen te leveren aan een individuele 401 (k) van de inkomsten van mijn part-time LLC?
Zolang u geen eigenaar bent in het bedrijf waarvoor u fulltime werkt en de enige relatie die u hebt met het bedrijf, is als werknemer, kunt u een onafhankelijke 401 (k) voor uw beperkte aansprakelijkheid instellen bedrijf (LLC) en financiert het plan van de inkomsten die u van het bedrijf ontvangt.
De klant van een IA heeft een primaire doelstelling van belastingvermindering en een secundair doel van het huidige inkomen. Welke investering past het best?
A. Treasury STRIPS b. Groeiaandelen c. Vaste annuïteiten d. Gemeentelijke obligaties Antwoord: DFixed annuities, groeiaandelen en STRIPS bieden geen lopende inkomsten. Ook bieden fixed annuities uitstel van inkomsten, terwijl gemeentelijke obligaties belastingvrij inkomen bieden.