De projecties voor de groei van robo-adviseurs zijn op zijn zachtst gezegd ambitieus. Dit is echter een normale reactie op een groeiende trend. In veel gevallen kijkt de analist niet naar patronen op de lange termijn, ervan uitgaande dat de investeringsomgeving vele jaren hetzelfde zal blijven. Dit betekent niet dat robo-adviseurs een slechte optie zijn. Het hangt van je doelen af. Waar past u in?

Robo-Advisor populariteit

Enkele van de meest populaire robo-adviseurs zijn tegenwoordig Wealthfront, Betterment, Personal Capital en FutureAdvisor. Charles Schwab Corp. (SCHW SCHWCharles Schwab Corp44, 65-0, 38% Created with Highstock 4. 2. 6 ) biedt de service Intelligent Portfolios aan. (Zie voor meer informatie: Schwab's nieuwe Robo-Advisor-service verklaard .)

Een grote reden voor robo-adviseur populariteit is betaalbaarheid. Bijvoorbeeld, 90% van de 30.000 klanten van Wealthfront zijn jonger dan 50 en 60% van die klanten is jonger dan 35. Dit wijst op de Millennials, een generatie die nog steeds in de eerste stadia van het bouwen van rijkdom is. De meeste millennials kunnen zich de kosten van een traditionele financieel adviseur niet veroorloven, die doorgaans ook een minimumbedrag aan te beleggen activa vereisen. (Klik hier voor een lijst met robo-adviseurs.)

Wealthfront heeft een minimale investering van $ 5, 000. Als dat totaal minder is dan $ 10.000, is de service gratis. Na $ 10.000, is er slechts een vergoeding van 0. 25%. Verbetering werkt een beetje anders, zonder minimale investering en een toeslag van 0. 35% als de totale investering minder is dan $ 10.000. Als de investering tussen $ 10.000 en $ 100.000 ligt, is er een vergoeding van 0. 25%. Als de investering ten noorden van $ 100.000 ligt, is de vergoeding 0. 15%. (Zie voor meer informatie: Wealthfront Versus Betterment .)

Maar laten we meteen naar Schwab en de intelligente portfolio's gaan. Voor deze service is een investering van $ 5, 000 vereist, maar er zijn geen kosten verbonden. Als dat het geval is, wordt het moeilijk voor Wealthfront, Betterment en zijn collega's om op lange termijn te concurreren. Zoals we allemaal weten, is niets beter dan gratis. En als je je afvraagt ​​hoe Charles Schwab geld verdient aan deze service (je moet de kleine lettertjes lezen), dan is het via zijn eigen exchange-traded funds (ETF) en ETF's van derden. Maar dit is nog steeds een topoptie voor een belegger die geïnteresseerd is in robo-adviseursdiensten. Bovendien zullen intelligente portefeuilles uw account diversifiëren over aandelen, vastrentende waarden, onroerend goed, grondstoffen en meer.

Een andere reden voor de populariteit van robo-adviseurs is het oogsten van belastingaangiften, waardoor belastingverplichtingen voor uw winstgevende transacties automatisch worden geminimaliseerd en belastingverlagingen voor uw verliesgevende transacties worden gemaximaliseerd. En het beste van alles is dat het allemaal door een computer wordt gedaan, zonder enige inspanning van uw kant. (Zie voor meer informatie: Werkt het oogsten van belastingverlies echt? )

Robo-Advisor-risico?

Millennials hebben het ergste van hun leven meegemaakt, inclusief de Dotcom Bubble en de financiële crisis van 2008. Velen zijn risicomijdend en op hun hoede voor de aandelenmarkt. Helaas zal waarschijnlijk hetzelfde patroon dat heeft bijgedragen aan het creëren van de laatste crisis zich opnieuw voordoen (record lage rentetarieven). Alleen deze keer is het probleem wereldwijd. En in plaats van dat bedrijven te lang worden belast en hun schulden niet kunnen betalen als de groei afneemt, kunt u nu landen aan die lijst toevoegen.

Komt er een bearmarkt aan? Zelfs als het niet aan de horizon is, is het slechts een kwestie van tijd. Het is belangrijk om te beseffen dat robo-adviseurs hun portefeuilles in evenwicht kunnen brengen wat ze willen, maar dat die portefeuilles bijna 100% lang zullen zijn (met uitzondering van contante posities). Het is onmogelijk voor die robo-adviseurs om een ​​positief rendement te behalen. Millennials zullen zien dat hun investeringen naar het zuiden gaan en robo-adviseurs kunnen in populariteit afnemen. (Zie voor meer: ​​ Robo-Advisors en een menselijke aanraking: beter samen? )

Betalen voor een goede financieel adviseur kan geld zijn dat goed wordt uitgegeven in een bearmarkt. In tegenstelling tot een robot, kan een mens naar trends kijken, alle actuele koppen bij blijven houden en ze op een manier begrijpen die alleen een menselijk brein kan. Er is tenminste een mogelijkheid om op een bearmarkt te navigeren als je een financieel adviseur hebt. Wanneer u een robo-adviseur gebruikt en de markten naar het zuiden trekken, zullen uw beleggingen waarschijnlijk ook naar het zuiden gaan.

De bottom line

Geld uitgeven aan een vooraanstaand financieel adviseur die de economie en markten echt begrijpt, is uw beste keuze voor de toekomst. Als u een robo-adviseur gebruikt, gokt u op een bull-markt, wat niet realistisch is. Als je echter jong bent en bereid bent er tientallen jaren mee te wachten om te sparen voor je pensioen, dan kan een robo-adviseur een haalbare oplossing zijn. (Zie voor meer: ​​ What's Next voor de Robo-Advisor Space? )

Dan Moskowitz heeft geen posities in SCHW.