Voor de meeste non-profitorganisaties, zoals hogescholen en universiteiten, religieuze ordes en musea, is de oprichting van een kapitaalfonds essentieel voor het genereren van een bron van doorlopende financiering uit de dividenden, rente en kapitaalwinst gegenereerd door de activa van het fonds. Doorgaans zijn schenkingsuitgaven vanwege de gehechtheid aan non-profitorganisaties niet belastbaar. Potentiële belasting bestaat echter nog steeds, afhankelijk van wie de financiering ontvangt en waarvoor deze wordt gebruikt.

Verstrekkingen en kapitaalfondsen

Een schenking is een schenking, meestal een financieel actief dat begiftigd is met een groep of organisatie zonder winstoogmerk. De gift bestaat uit beleggingsfondsen, contanten of andere eigendommen en activa. Een schenking kan, maar heeft niet altijd, een aangewezen gebruik per donorverzoek. Over het algemeen is de schenking bedoeld om de hoofdsom te behouden, met behulp van opgebouwde dividenden of meerwaarden om charitatieve operaties te financieren.

Het kapitaalfonds is een bundeling van giften en schenkingen die een non-profit onderneming of organisatie voor een specifiek of breder doel vaststelt, waarbij regelmatige opnames van opbrengsten uit geïnvesteerd kapitaal worden gemaakt. De donaties die zijn bijgedragen aan het kapitaalfonds zijn fiscaal aftrekbaar voor de personen of bedrijven die de gift aanbieden.

Belasting op verdiende inkomsten

Wanneer de gedoneerde kapitaaltoewijzing dividenden, meerwaarden en interesten op de onderliggende activa genereert, kan het resulterende arbeidsinkomen belastbaar zijn. Dit hangt echter bijna volledig af van de aard van de non-profit organisatie of instelling die het kapitaalfonds beheert. In de meeste gevallen is een schenking een juridische entiteit, zoals een trust of een onderneming, geheel gescheiden van de non-profitorganisatie die de uitkering ontvangt. Als de begunstigde partij een belastingvrije organisatie is, komt de begiftiging in aanmerking voor een belastingvrije status, in welk geval eventuele opgebouwde inkomsten niet worden belast.

Uitbetalingen begunstigde

De meeste dotaties zijn beladen met bepalingen die managers verplichten om jaarlijkse uitbetalingen te doen, tot een bepaald uitbetalingsplafond, en om enig surplus opnieuw te investeren, waardoor het kapitaal van de schenking wordt verhoogd. Hoewel de opgebouwde inkomsten van de schenking meestal belastingvrij zijn, kunnen betalingen afhankelijk van de ontvanger belastbaar zijn. Een exploitatiekapitaal waarmee non-profitorganisaties worden gefinancierd, kan bijvoorbeeld belastingvrije uitbetalingen bieden omdat de ontvangende instelling is vrijgesteld van inkomstenbelastingbetalingen. Aan de andere kant, als de schenking een uitbetaling biedt die een aanvulling vormt op het werkingsbudget van een bedrijf met winstoogmerk, moet het bedrijf de uitbetaling als belastbaar inkomen beschouwen.

Begunstigde positie Salaris en andere uitbetalingen

Aandelen worden vaak gebruikt om salaris- en uitkeringsbetalingen te garanderen, zoals die voor hoogleraren of fellows van een universiteit of hogeschool.De schenking betaalt de afdeling waaraan de professor verbonden is, maar wordt niet beschouwd als de werkgever van de professor. Als werknemer van de instelling moet de professor echter belasting betalen over zijn of haar inkomsten en uitkeringen, ondanks het feit dat de dotaties aan de non-profitorganisatie vrij van belasting zijn.

Financiering die door een schenking beschikbaar wordt gesteld, kan op een gegeven moment weliswaar niet rechtstreeks aan een persoon worden doorgegeven. Neem bijvoorbeeld aan dat een schenking een studiebeurs financiert die de kosten van het collegegeld van een student dekt, of dat een operationele schenking het totale dollarbedrag aan diensten of hulp dekt dat een goed doel aan een individu geeft. Deze uitbetalingen of fondsen zijn onderworpen aan belasting, gebaseerd op de toepasselijke wetgeving van de staat waarin de schenking of het bedrijf is gevestigd of actief is. Beurzen en beurzen zijn alleen belastingvrij in de mate dat aan specifieke richtlijnen is voldaan en de onderwijskosten zijn gekwalificeerd. Met betrekking tot de voordelen van een goed doel, wordt de ontvanger gespaard van het betalen van belastingen.

Belasting als inkomstenstroom

In de Verenigde Staten is het Comité voor wijzen en middelen verantwoordelijk voor het vaststellen van de regels en voorschriften die van toepassing zijn op belastingen, tarieven en andere manieren om inkomsten te genereren. Omdat belastingen zo'n belangrijke bron van inkomsten zijn voor het land, heeft het Comité consequent de non-profitstatus van veel instellingen ingetrokken en heeft het herhaaldelijk voorgesteld de fiscale behandeling van giften te herzien.