De grootste acquisitie die Warren Buffett via Berkshire Hathaway heeft gedaan, is de Burlington Northern Santa Fe Railway Corporation (BNI), overgenomen in 2010 voor een totale aankoopprijs van ergens tussen $ 28 en $ 34 miljard.
Zoals met veel van zijn keuzes voor overname, verraste Buffet de aankoop van een spoorweg aanvankelijk analisten en investeerders. Echter, zoals bij een aantal andere Berkshire-aankopen, werd de aankoop al snel beschreven als slim. De spoorwegindustrie heeft misschien een aantal geslagen omdat ze weinig glitter of belofte vertoonde, en leek meer dan een beetje verouderd. Zoals gewoonlijk werd Buffett echter gedreven door zijn fundamentele analyse van het potentieel van het bedrijf voor groei en winst.
Een van de belangrijkste verschuivingen in de spoorwegindustrie is de vervanging van een afnemend kolenvervoerbedrijf door het toenemende intermodale vervoer. Ruwe grondstoffen, zoals kolen, worden meestal vervoerd in goederenwagons of bakken, terwijl afgewerkte goederen worden vervoerd in intermodale auto's - gestandaardiseerde containers geladen op wagons met platbed, trailers die gemakkelijk kunnen worden geschakeld tussen verschillende vervoerswijzen (per schip, per spoor of over de snelweg per vrachtwagen). Burlington Northern loopt voor op deze belangrijke verschuiving in de spoorwegsector, waarbij de balans verschuift van 40% kolenvaart en 20% intermodale scheepvaart naar 35% intermodale en 22% steenkool binnen slechts een paar jaar. Buffett projecteert de trend om het intermodale vrachtvervoer te continueren.
Berkshire Hathaway's een na grootste overname volgde slechts een paar jaar later, in 2013, toen Buffett het Heinz-bedrijf, de beroemde ketchup-maker, voor $ 23 miljard ophaalde. Heinz omvat de kenmerkende ketchup, Lea & Perrins Worcestershire Sauce en Ore-Ida-aardappelen. Buffett ging een partnerschap aan met 3G Capital Management, een private equity-onderneming met hoofdkantoor in Brazilië, om de nodige equity te bieden om de deal tot stand te brengen, samen met de gedeeltelijke financiering van Wells Fargo Bank, een eerdere overname van Berkshire.
Wat was de eerste voorraad die Warren Buffett ooit heeft gekocht?
Leren enkele van de belangrijkste basisprincipes van beleggen geïllustreerd door Warren Buffett's eerste ervaring in de beurshandel.
Ik heb via mijn werkgever een KSOP dat ik 100% in aandelen van het bedrijf heb geïnvesteerd. Ik maak me nu zorgen dat ik niet gediversifieerd ben en uit bedrijfsaandelen en beleggingsfondsen wil stappen. Is dit toegestaan met het geld dat ik heb bijgedragen aan het account?
Om zeker te zijn van uw opties, is het het beste om de samenvatting van de planbeschrijving (SPD) voor het plan te controleren. De opties kunnen variëren voor verschillende plannen. Dit moet een uitleg van de regels omvatten, inclusief diversificatieopties. Als u online toegang hebt tot uw KSOP-account, hebt u mogelijk ook online toegang tot de SPD van uw plan.
Wat gebeurt er als ik een aandeel bezit dat is gekocht door een ander bedrijf na het indienen van een faillissement?
Door het faillissement aan te geven, vertelt een bedrijf feitelijk aan de markt dat het meer geld verschuldigd is dan het waard is. Als het bedrijf een goedgekeurde reorganisatie ondergaat, zullen eerdere aandeelhouders waarschijnlijk worden weggevaagd, omdat nieuwe aandelen vaak worden uitgegeven zodra het bedrijf is ontstaan.