Als financieel professional weet u al waarom beleggen belangrijk is. Maar af en toe ontmoet u een klant die zelfs de meest elementaire concepten en instrumenten voor succesvol beleggen niet begrijpt. Wat zeg jij? Het volgende is een eenvoudig te volgen uitleg om u te helpen klanten te overtuigen waarom zij hun zaken op orde moeten brengen.

Wat is Estate Planning?

Zoals het oude gezegde luidt, kun je het niet met je meenemen. Om deze reden is het belangrijk om een ​​actueel vermogensplan te hebben om uw familie en bezittingen te beschermen. Een goed boedelplan zorgt ervoor dat uw vermogen wordt verdeeld volgens uw wensen en zorgt voor de veiligheid van uw nabestaanden en geliefden. Het kan ook zakelijke belangen die u hebt op een soepele en ordentelijke manier overdragen of vereffenen.

Estate planning kan worden gedefinieerd als de verzameling voorbereidingstaken die dienen om de vermogensbasis van een persoon te beheren in geval van uitval of overlijden, inclusief de legaat van activa aan erfgenamen en de afwikkeling van successierechten . De meeste boedelplannen worden opgesteld met behulp van een advocaat die ervaring heeft met vermogensrecht. Enkele van de belangrijkste taken voor estate planning zijn onder meer: ​​

• Een testament
• creëren Beperking van successierechten door het opzetten van trustrekeningen op naam van begunstigden
• Een voogd voor woonvertrouwen instellen
• Een levende wil en medische krachten creëren van een advocaat die u in staat stelt om moeilijke medische beslissingen te nemen terwijl u in staat bent om helder over hen te denken
• Een uitvoerder van de nalatenschap benoemen om toezicht te houden op de voorwaarden van de test
• Een instructieletter schrijven voor de uitvoerder die alle uw bezittingen, financiële rekeningen en schulden en biedt praktische informatie, zoals computerwachtwoorden, veilige combinaties, locatie van bedrijfsmiddelen, contactinformatie voor alle liefdadigheidsgerechtigden enz.
• Begunstigden creëren / bijwerken van plannen zoals levensverzekeringen, IRA's en 401 ( k) s Begrafenisarrangementen maken
• Jaarlijkse schenking vaststellen om het belastbare landgoed te verminderen (als onroerendgoedbelasting een probleem is)
• Het instellen van duurzame volmachten (POA's) om andere activa en investeringen te leiden < Een of meer woonvertrouwen vestigen en al uw bezittingen dienovereenkomstig titelleren zodat ze worden verspreid volgens de instructies die u aan uw gevolmachtigde geeft zonder door probate te gaan
• Estate planning is een continu proces en moet worden gestart zodra men een meetbare activabasis heeft. Naarmate het leven vordert en de doelen veranderen, moet het boedelplan worden verplaatst om in overeenstemming te zijn met nieuwe doelen. Gebrek aan goede estate planning kan leiden tot onnodige financiële lasten voor geliefden (estate belastingen kunnen hoger zijn dan 40%), dus op zijn minst een testament moet worden opgericht, zelfs als de belastbare landgoed niet groot is.

The Perils of Probate

Een van de grootste valkuilen die mensen zonder landgoedplan tegen zullen komen, is probate, het juridische proces dat uw vermogen verspreidt als u geen wil heeft. Dit proces kan in sommige gevallen maanden in beslag nemen en kan duur zijn. Het is ook zeer openbaar: iedereen kan inloggen op de website van de rechtbank en een volledige lijst bekijken met alle assets van iedereen die onderhevig zijn aan dit proces.

Een van de grootste nadelen van probate is dat de rechter kan besluiten je spullen op een manier te verdelen die je niet van plan was of niet wilde. Gelukkig zijn er verschillende manieren om dit proces te vermijden, en een goed boedelplan kan dit bereiken. Met een boedelplan kun je het soort nalatenschap nalaten aan je erfgenamen en geliefden waar je trots op kunt zijn. Het kan ook onnodige juridische spats en familieconflicten over uw bezittingen voorkomen en het rouwproces voor hen vergemakkelijken.

Deel 11: IRA's uitleggen aan een klant

Als financieel professional weet u al waarom beleggen belangrijk is. Maar af en toe ontmoet u een klant die zelfs de meest elementaire concepten en instrumenten voor succesvol beleggen niet begrijpt. Wat zeg jij? Het volgende is een eenvoudig te volgen uitleg om u uit te leggen aan klanten waarom zij moeten investeren.

Wat zijn IRA's en gekwalificeerde plannen?

IRA's zijn self-directed pensioenrekeningen waarmee spaarders die inkomsten hebben verdiend, jaarlijkse bijdragen kunnen betalen die fiscaal worden uitgesteld totdat het geld wordt opgenomen. Gekwalificeerde pensioenplannen worden geregeld door de richtlijnen voor werknemersverzekeringswet (ERISA) en stellen medewerkers in staat om een ​​deel van hun spaargeld uit te stellen naar een rekening die ook tot aan zijn pensionering fiscaal wordt uitgesteld.

Voorbeelden van gekwalificeerde plannen zijn 401 (k) -plannen, 403 (b) -plannen, 457 plannen, winstdelingsplannen en aandelenplannen voor werknemers (ESOP). Medewerkers krijgen een selecte groep beleggingen om uit te kiezen in hun plannen, terwijl IRA-eigenaren kunnen beleggen in vrijwel alles wat de bewaarder van hun account zal beheren, inclusief aandelen, obligaties, CD's, beleggingsfondsen, ETF's en zelfs alternatieve beleggingen, in sommige gevallen .

Belasting van IRA's en gekwalificeerde plannen

Alle geld dat in een IRA of een gekwalificeerde pensioenregeling wordt geplaatst, wordt fiscaal uitgesteld tot de pensioendatum. Eigenaars en deelnemers aan het plan die hun geld opnemen vóór de leeftijd van 59 jaar. 5 betalen een boete van 10% vroegtijdig opnemen, tenzij een gekwalificeerde uitzondering van toepassing is op de uitkering, zoals voor uitgaven in verband met hoger onderwijs, de aankoop van een eerste woning of overlijden of invaliditeit. Bijdragen aan Roth IRA's kunnen ook op elk moment worden ingetrokken zonder belasting of boete, maar de bijdragen voor het belastingjaar dat wordt ingetrokken, kunnen in de toekomst niet opnieuw worden gemaakt.

Traditioneel versus Roth

Er zijn nu twee afzonderlijke categorieën IRA's en gekwalificeerde pensioenplannen. Bijdragen aan traditionele IRA's en gekwalificeerde plannen zijn fiscaal aftrekbaar binnen bepaalde limieten en alle uitkeringen die daaruit worden onttrokken zijn belastbaar als gewoon inkomen.Bijdragen aan Roth IRA's en gekwalificeerde plannen zijn niet aftrekbaar, maar alle uitkeringen van hen zijn belastingvrij zolang de eigenaar of deelnemer ten minste 59,5 jaar is en een soort Roth-plan of -rekening voor ten minste vijf jaar heeft aangehouden.

Voordelen en nadelen

IRA's en gekwalificeerde plannen zijn voor veel Amerikanen de meest voordelige keuze-instrumenten vanwege hun uitgestelde belastingstatus. Hierdoor kunnen hun bijdragen in de loop van de tijd sneller groeien dan ze anders zouden doen, wat vele duizenden dollars kan toevoegen aan hun nesteieren. Deze rekeningen bieden ook bescherming tegen schuldeisers en faillissementen tot bepaalde limieten, en gekwalificeerde plannen kunnen door werkgevers worden vermeld als bedrijfsactiva. De boete voor vroegtijdig uitbetalen op deze plannen zal echter worden weggevaagd bij elke uitkering vóór de leeftijd van 59 jaar. 5 die niet in aanmerking komt voor een van de uitzonderingen, en degenen die gedwongen worden om om enige andere reden geld op te nemen van hun pensioensparen, kunnen dit niet voorkomen .

Veel door de werkgever gesponsorde pensioenregelingen hebben ook middelmatige investeringskeuzes, zoals bedrijfsaandelen- of variable annuity-contracten die hoge vergoedingen hebben en zeer gecompliceerd van structuur zijn. Het inkopen van werkgeversaandelen binnen een pensioenplan wordt door veel pensioneringsdeskundigen vaak ontmoedigd, omdat dit ertoe kan leiden dat de werknemers onder gediversifieerd raken in hun pensioenplanportefeuilles.

Rollovers en conversies

Gekwalificeerde deelnemers aan het plan die hun werkgever verlaten, hebben vier basisopties. Ze kunnen:

Een forfaitaire verdeling van hun fondsbeleggingen in contanten nemen (de meeste financiële planners ontmoedigen dit ten zeerste)

Laat hun fondsbeleggingen bij het bedrijf en begin distributies te ontvangen van het plan op het moment dat ze kiezen < Rol hun plan op in het pensioenplan van hun volgende werkgever (als dat plan rolloverbijdragen toestaat - en veel doen)

1. rol ze uit in een self-directed traditional of Roth IRA en alloceer hun vermogen in een nieuwe portefeuille die past hun beleggingsdoelstellingen, risicotolerantie en tijdshorizon.
2. Traditionele IRA en gekwalificeerde plansaldi kunnen ook worden doorgerold naar Roth-plannen en -rekeningen, hoewel het conversiesaldo wordt belast als gewoon inkomen, net als bij elke andere normale verdeling. De 10% vroegtijdige boeteregeling is echter niet van toepassing op conversies die vóór de leeftijd van 59 zijn gedaan. 5.
3. De bottom line
4. Degenen die dit doen, moeten ook weten hoe het extra belastbare inkomen dat wordt behaald met de conversie hun inkomstenbelastingen zullen beïnvloeden; mensen met grote traditionele saldi kunnen zichzelf in een hogere belastingschijf plaatsen door hun volledige plan of rekening in één jaar te converteren.