Video delen // www. Investopedia. com / terms / d / debtconsolidation. asp

Wat is 'Consolidatie van schulden'

Schuldconsolidering betekent het aangaan van een nieuwe lening om een ​​aantal verplichtingen en schulden van consumenten af ​​te betalen, over het algemeen ongedekte schulden. In feite worden meerdere schulden samengevoegd in één groter stuk schuld, meestal met gunstigere afbetalingsvoorwaarden: een lagere rente, lagere maandelijkse betaling of beide. Consumenten kunnen schuldenconsolidering gebruiken als hulpmiddel bij het afwikkelen van leningen voor studentenleningen, creditcardschulden en andere soorten schulden.

Methoden voor schuldconsolidatie

Er zijn verschillende manieren waarop consumenten schulden in één keer kunnen storten. Een daarvan is om al hun creditcardbetalingen te consolideren op één nieuwe creditcard - wat een goed idee kan zijn als de kaart gedurende een bepaalde periode weinig of geen rente in rekening brengt - of gebruik te maken van de balansoverdrachtfunctie van een bestaande creditcard (vooral als deze een speciale promotie voor de transactie). Home equity-leningen of home equity-kredietlijnen zijn een andere vorm van consolidatie die door sommige mensen wordt nagestreefd, omdat de rente op dit type lening aftrekbaar is voor kredietnemersbetalers die hun aftrek specificeren. Er zijn ook verschillende consolidatie-opties beschikbaar van de federale overheid voor mensen met studieleningen.

'Consolidatie van schulden' onderbreken

Theoretisch is het gebruik van één vorm van financiering om andere schulden af ​​te betalen, het oefenen van schuldconsolidering. Er zijn echter specifieke instrumenten genaamd schuldconsolidatieleningen, aangeboden door crediteuren als onderdeel van een plan voor kredietnemers die moeite hebben met het beheren van het aantal of de omvang van hun uitstaande schulden. Schuldeisers zijn bereid om dit te doen om verschillende redenen - een daarvan is dat het de kans op het verzamelen van een debiteur maximaliseert. Deze leningen worden meestal aangeboden door financiële instellingen, zoals banken en kredietverenigingen; er zijn ook gespecialiseerde schuldconsolidatiedienstverlenende bedrijven.

Er zijn twee soorten leningen voor consolidatie van de schuld: gedekt en ongedekt. Gedekte leningen worden gedekt door een actief van de lener, zoals een huis of een auto, dat als onderpand voor de lening fungeert. Meer traditionele, ongedekte schuldenconsolidatieleningen, die niet worden ondersteund door activa, kunnen moeilijker te verkrijgen zijn. Ze hebben ook vaak hogere rentetarieven en lagere kwalificerende bedragen. Toch zijn de rentetarieven nog steeds doorgaans lager dan de tarieven op creditcards. Ook is de rente vast.

"Doorgaans moet de lening binnen drie tot vijf jaar worden terugbetaald", zegt Harrine Freeman, CEO en eigenaar van H.E. Freeman Enterprises, een kredietreparatie- en kredietbegeleidingsdienst in Bethesda, MD.en auteur van 'How to Get Out of Debt'. "

Deze soorten leningen wissen de schuld niet; ze dragen simpelweg al uw schulden over naar een andere geldverstrekker of type lening. (In omstandigheden waarin u schuldverlichting nodig hebt of niet in aanmerking komt voor leningen, is het misschien het beste om naar een schuldregeling te kijken in plaats van, of in combinatie met, een schuldconsolidatie. het aantal schuldeisers.Personen werken meestal samen met een schuldhulpverleningsorganisatie of kredietbegeleidingsdienst.Deze organisaties maken geen daadwerkelijke leningen, maar proberen de bestaande schulden van de lener opnieuw te onderhandelen met crediteuren.)

Voordelen van schuldconsolidatieleningen

Freeman zegt dat schuldconsolidatieleningen het nuttigst zijn voor diegenen die meerdere schulden hebben, die $ 10.000 of meer te danken hebben, die regelmatig telefoontjes of brieven van incassobureaus ontvangen, rekeningen hebben met hoge rentetarieven of maandelijkse betalingen, problemen hebben met het maken van betalingen of zijn niet in staat lagere rentetarieven op leningen te bedingen. Eenmaal op zijn plaats houdt een schuldconsolidatieplan de incassobureaus tegen om te callen (ervan uitgaande dat de leningen waar ze naar bellen zijn afbetaald).

Er kan ook een belastingvoordeel zijn. De Internal Revenue Service (IRS) staat u niet toe om rente af te trekken op ongedekte schuldconsolidatieleningen. Als uw consolidatielening echter met een actief is gedekt, komt u mogelijk in aanmerking voor belastingaftrek. Schuldconsolidatielening rentebetalingen zijn meestal fiscaal aftrekbaar wanneer er sprake is van eigen vermogen.

Een consolidatielening kan ook een positief effect hebben op uw credit score verderop. "Als de hoofdsom sneller wordt uitbetaald [dan het zonder de lening zou zijn geweest], wordt het saldo eerder uitbetaald, wat helpt om uw credit score te verhogen", zegt Freeman.

Hoe consolidatie van schulden werkt

Zeg bijvoorbeeld dat een persoon met drie creditcards en een totaal van $ 20.000 verschuldigd is aan een maandelijkse rente van 22. 99%, die maandelijks $ 1047 moet betalen. 37 maanden per maand gedurende 24 maanden om de weegschalen op nul te brengen. Dit komt neer op $ 5136. 88 wordt alleen in rente betaald. Als dezelfde persoon die creditcards zou samenvoegen in een lening met een lagere rente tegen een jaarlijks rentepercentage van 11%, zou hij of zij $ 932 moeten betalen. 16 maanden per 24 maanden om de balans op nul te brengen. Dit komt uit op $ 2, 371. 84 wordt in rente betaald. De maandelijkse besparing is $ 115. 21, en gedurende de looptijd van de lening is het bedrag van de besparing $ 2, 765. 04.

Zelfs als de maandelijkse betaling hetzelfde blijft, kunt u nog steeds vooruitkomen door uw leningen te stroomlijnen. Stel dat u momenteel drie creditcards heeft die een APR van 28% berekenen; ze zijn maximaal voor $ 5, 000 en u besteedt $ 250 per maand aan de minimale betaling van elke kaart. Als u elke creditcard afzonderlijk zou betalen, zou u gedurende 28 maanden $ 750 per maand uitgeven en zou u in totaal ongeveer $ 5, 441. 73 rente moeten betalen. Als u echter de saldi van die drie kaarten in één geconsolideerde lening verrekent tegen een redelijker 12% -rente en u blijft de lening terugbetalen met dezelfde $ 750 per maand, betaalt u ongeveer een derde van de rente ($ 1 820.22), en je kunt je lening vijf maanden eerder met pensioen laten gaan. Dit komt neer op een totale besparing van $ 7, 371. 52 ($ 3, 750 voor betalingen en $ 3, 621. 52 in rente).

Leningdetails	Creditcards (3)	Consolidatielening
Rente%	28%	12%
Betalingen	$ 750	$ 750
Looptijd < 28 maanden	23 maanden	Rekeningen betaald / maand
3	1	Principal
$ 15, 000 ($ 5, 000 * 3)	$ 15, 000	Rente
$ 5, 441. 73 ($ 1, 813. 91 * 3)	$ 1, 820. 22 ($ 606. 74 * 3)	Totaal
$ 20, 441. 73	$ 16, 820. 22	Natuurlijk moeten kredietnemers de inkomsten- en kredietwaardigheid hebben die nodig is om een ​​nieuwe kredietverstrekker in staat te stellen deze goedkoper aan te bieden. Hoewel elke geldverstrekker waarschijnlijk andere documentatie nodig heeft afhankelijk van je geschiedenis, bevatten de meest voorkomende stukjes informatie een arbeidscontract, twee maanden aan afschriften voor elke creditcard of lening die je wenst af te betalen, en brieven van crediteuren of terugbetaling agentschappen.

Een schuldconsolidatielening zoeken

Als u een goede betalingshistorie hebt met een bank, kredietvereniging of creditcardmaatschappij, moet u die instelling om een ​​schuldconsolidatielening vragen, uw eerste stap zijn. "Als u ervoor kunt zorgen dat uw bank een lening goedkeurt, is dat goed", zegt Tim Gagnon, universitair assistent-accountant bij de D'Amore McKim School of Business aan de Northeastern University. "Maar uw bank is misschien niet van plan u zo te houden een klant en uw credit scores zijn mogelijk niet hoog genoeg om aan hun kredietvereisten te voldoen. "

Als u wordt geweigerd door uw bank of kredietvereniging, stelt Gagnon voor om particuliere hypotheekbedrijven of kredietverstrekkers te verkennen. "Ze zijn over het algemeen minder rigide op scores en verhoudingen."

Hoe consolidatie van schulden

Zodra u uw schuldconsolidatievoertuig hebt geïnstalleerd, hoe kunt u beslissen welk wetsvoorstel het eerst moet worden aangepakt? Dit kan worden besloten door uw geldschieter , wie kan de volgorde kiezen waarin crediteuren worden terugbetaald.

Zo niet, dan zou u eerst moeten beginnen met het aflossen van uw hoogste renteschuld, maar als u een lening met een lagere rente hebt die u meer emotionele en mentale stress veroorzaakt dan de mensen met een hogere rente (zoals een persoonlijke lening die de familierelaties heeft uitgebreid), kun je daar beter mee beginnen.

Verplaats de betalingen naar de volgende set in een watervalbetaalproces zodra je een schuld hebt afbetaald al uw facturen worden terugbetaald.

Potentiële valkuilen

Er zijn verschillende valkuilen die consumenten moeten overwegen bij het consolideren van schulden.

Verlenging van de leentermijn:

Uw maandelijkse betaling en rentetarief kunnen lager zijn, dankzij de nieuwe lening. Maar let op het betalingsschema: als het inhoudelijk is bondgenoot langer dan dat van uw vorige schulden, kunt u op de lange termijn meer betalen. De meeste kredietconsolidatieverleners verdienen hun geld door de looptijd van de lening uit te breiden tot ten minste de gemiddelde, zo niet de langste termijn, van de eerdere schuld van de kredietnemer. Hierdoor kan de geldschieter een nette winst maken, zelfs als deze een lagere rente berekent. Voorbeeld: John heeft $ 19.000 aan creditcardschuld, een autolening van $ 12.000 en $ 5, 500 die op een schoollening resteren.Zijn totale maandelijkse betalingen bedragen $ 1, 175. Een schuldenconsolidatieverlener biedt aan om zijn leningen in één enkele rekening te rollen die een lagere rente berekent en zijn maandelijkse betaling tot $ 850 verlaagt. Hij accepteert en bespaart dankbaar $ 325 per maand. De langste termijn van John's eerdere leningen was echter vijf jaar en de nieuwe lening heeft een looptijd van 90 maanden (zeven en een half jaar). Hij zal uiteindelijk een totaalbedrag van $ 6, 375 betalen, terwijl met de oude schulden het maximum dat hij zou hebben betaald $ 5,875 zou zijn geweest.

Dat is waarom het doen van je huiswerk belangrijk is. Bel uw creditcarduitgever (s) om erachter te komen hoe lang het zou duren om de schuld op elk van uw kaarten te betalen tegen de huidige rentevoet. Vergelijk dat dan met de duur en de kosten van de consolidatielening die u overweegt.

De creditscore schaden:

Door uw bestaande leningen om te zetten in een gloednieuwe lening, ziet u waarschijnlijk eerst een bescheiden negatief effect op uw credit score. Creditscores geven de voorkeur aan langer lopende schulden met langere, consistentere betalingsgeschiedenissen. Het vervangen van schulden voordat het oorspronkelijke contract zou hebben gevraagd, wordt negatief beoordeeld. U staat ook genoteerd als een grotere, nieuwere schuld, die uw risicofactor verhoogt. En, net als bij elk ander type kredietrekening, gaat een gemiste betaling op een schuldconsolidatielening op uw kredietrapport. Door de oude kredietrekeningen af ​​te sluiten (zodra ze zijn afbetaald) en een nieuwe te openen, kan het totale kredietbedrag dat voor u beschikbaar is, worden verlaagd, waardoor uw gebruikscijfer voor schulden / kredieten stijgt. Dit kan ook uw credit score zijn, omdat kredietverstrekkers u misschien zien met een verhoogde ratio als minder financieel stabiel. Als u echter creditcardschulden consolideert en uiteindelijk uw kredietgebruiksratio verbetert - dat wil zeggen, het bedrag aan potentiële kredieten dat u daadwerkelijk gebruikt - kan uw score later stijgen.

Voorbeeld: Sally gooit $ 16.000 aan creditcardschuld in een nieuwe lening. Ze snijdt haar creditcards open, maar laat de rekeningen open. Als ze geen andere schuld heeft, heeft ze haar schuld / kredietratio effectief gehalveerd, omdat ze nu $ 16.000 aan ongebruikt krediet beschikbaar heeft op haar creditcardaccounts plus haar $ 16.000 consolidatielening. Als ze haar oude rekeningen zou sluiten, zou ze echter 100% van het krediet gebruiken dat ze beschikbaar heeft op haar nieuwe lening, wat een negatieve invloed zou hebben op haar score.

Jeopardizing-activa: Het is aanzienlijk eenvoudiger om een ​​beveiligde consolidatielening te krijgen dan een onbeveiligde consolidatielening, wat betekent dat u mogelijk meerdere onbeveiligde schulden (zoals het saldo van uw creditcard) kunt consolideren in een grotere gedekte schuld. U kunt uw eigendom verpanden als onderpand tegen veel grotere bedragen dan u eerder had gedaan. Als u bijvoorbeeld een lening of kredietlijn voor een huisvermogen gebruikt, loopt u risico voor uw woning als u de vereiste betalingen niet verricht. Speciale voorwaarden of voordelen verliezen:

Studieleningen hebben speciale voorzieningen (zoals rentekortingen en kortingen) die verdwijnen als u ze consolideert met andere schulden.Degenen die standaard geconsolideerde schoolleningen niet ontvangen, krijgen meestal hun belastingteruggave gegarneerd en kunnen hun loon zelfs laten vastmaken. Veel geld betalen aan een schuldenconsolidatiedienst:

Deze groepen rekenen vaak forse initiële en maandelijkse kosten. En misschien heb je ze niet nodig. U kunt uw schuld zelf gratis consolideren met een nieuwe persoonlijke lening van een bank, of een creditcard met een lage rente, bijvoorbeeld. De bottom line

Het vervangen van meerdere leningen met meerdere koersen door één maandelijkse betaling met vaste rente, maakt het leven zeker eenvoudiger. Consolideer niet alleen voor het gemak. Tenzij u absoluut overweldigd bent door meerdere betalingsdatums, is het gemak van één maandelijkse betaling op zich geen voldoende reden om schulden te consolideren, gezien de valkuilen.

En onthoud: alleen schulden consolideren haalt u niet uit de schulden; het verbeteren van uitgaven en het opslaan van gewoonten wel. Als u uw schulden wel combineert, weersta dan de verleiding om opnieuw tegoeden op uw creditcards te genereren; anders word je opgezadeld met het terugbetalen van hen

en de nieuwe, geconsolideerde lening. Consolidatie is een hulpmiddel om je uit het met schulden beladen hondenhok te helpen, niet om een ​​leuker, duurder hondenhok te krijgen.