Als u begrijpt hoe u vreemde valuta moet verhandelen, hebt u gedetailleerde kennis nodig over de economieën en politieke situaties in afzonderlijke landen, de wereldwijde macro-economie en de impact van volatiliteit op specifieke markten. Maar de waarheid is, het is niet normaal dat economie of wereldwijde financiën first-time Forex handelaren omver duwen. In plaats daarvan is een fundamenteel gebrek aan kennis over het gebruik van leverage vaak de oorzaak van bedrijfsverliezen.

Uit gegevens die zijn gepubliceerd door de grootste makelaars in vreemde valuta als onderdeel van de Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act, blijkt dat een meerderheid van de retailexterne klanten geld verliezen. Misbruik van leverage wordt vaak gezien als de reden voor deze verliezen. In dit artikel worden de risico's van een hoge leverage op de valutamarkten uitgelegd, worden manieren geschetst om risicovolle leverage-niveaus te compenseren en lezers voor te lichten over manieren om het juiste niveau van exposure te kiezen voor hun comfort. (Lees Forex Zelfstudie: The Forex Market voor meer informatie.)

De risico's van hoge leverage

Leverage is een proces waarbij een belegger geld leent om te investeren of iets te kopen. In forex trading wordt kapitaal meestal verkregen van een makelaar. Terwijl forextraders aanzienlijke hoeveelheden kapitaal kunnen lenen op initiële margevereisten, kunnen ze nog meer profiteren van succesvolle transacties. (Voor meer informatie. Hoe werkt leverage op de forexmarkt?)

In het verleden waren veel makelaars in staat om significante hefboomratio's tot wel 400: 1 aan te bieden. Dit betekent dat met slechts een storting van $ 250 een handelaar ongeveer $ 100.000 in valuta kon beheersen op de wereldwijde valutamarkten. De financiële regelgeving in 2010 beperkte echter de leverage-ratio die makelaars konden bieden aan op U. S. gebaseerde traders tot 50: 1 (nog steeds een vrij groot bedrag). Dit betekent dat traders met dezelfde storting van $ 250 $ 12, 500 in valuta kunnen beheren.

Dus, zou een nieuwe valutahandelaar een laag niveau van leverage moeten kiezen zoals 5: 1 of de dobbelstenen gooien en de verhouding ratelen tot 50: 1? Alvorens te antwoorden, is het belangrijk om voorbeelden te bekijken van de hoeveelheid geld die kan worden gewonnen of verloren met verschillende niveaus van hefboomwerking.

Voorbeeld met maximale hefboom

Stel je voor Trader A heeft een account met $ 10.000 contant. Hij besluit om de hefboomeffecten van 50: 1 te gebruiken, wat betekent dat hij tot $ 500, 000 kan verhandelen. In de wereld van forex vertegenwoordigt dit vijf standaardlots. Er zijn drie basishandelsgroottes in forex: een standaardlot (100, 000 eenheden van citaatvaluta), een minikartij (10, 000 eenheden van basisvaluta), en een micropartij (1, 000 eenheden van citaatvaluta). Bewegingen worden gemeten in pitten. Elke éénpipsbeweging in een standaardpartij is een verandering van 10 eenheden.

Omdat de handelaar vijf standaardkavels heeft gekocht, kost elke éénpipsbeweging $ 50 (standaardveranderingen van $ 10 / standaardveel X 5). Als de transactie tegen de belegger stuit met 50 pips, verliest de belegger 50 pips X $ 50 = $ 2, 500. Dit is 25% van de totale $ 10, 000 handelsaccount.

Voorbeeld met minder hefboom

Laten we verder gaan naar handelaar B. In plaats van een hefboomeffect van 50: 1 te maximaliseren, kiest ze voor een meer conservatieve hefboom van 5: 1. Als handelaar B een rekening heeft met $ 10.000 contant, ze zal $ 50, 000 aan valuta kunnen ruilen. Elke mini-lot kost $ 10, 000. In een minipartij is elke pip een wijziging van $ 1. Aangezien Trader B 5 mini-lots heeft, is elke pip een wijziging van $ 5.

Als de investering hetzelfde bedrag daalt met 50 pips, dan verliest de handelaar 50 pips X $ 5 = $ 250. Dit is slechts 2,5% van de totale positie. (Lees Forex Leverage: A Double-Edged Sword voor een gedetailleerde uitleg over hoe hefboomwerking werkt.)

Hoe u het juiste hefboomniveau kiest

Er zijn algemeen aanvaarde regels die beleggers moeten beoordelen voordat zij een hefboomniveau selecteren. De eenvoudigste drie regels van hefboomwerking zijn:

1. Behoud lage hefboomniveaus.
2. Gebruik trailing stops om het nadeel te verminderen en kapitaal te beschermen.
3. Limiteer het kapitaal tot 1% tot 2% van het totale handelskapitaal op elke ingenomen positie.

Forextraders zouden het niveau van leverage moeten kiezen dat hen het meest comfortabel maakt. Als u conservatief bent en niet graag veel risico neemt, of als u nog steeds leert hoe u valuta kunt verhandelen, is een lager niveau van leverage zoals 5: 1 of 10: 1 wellicht meer geschikt. (Voor meer informatie De basisprincipes van Forex-hefboomwerking.)

Trailing of limit-stops bieden beleggers een betrouwbare manier om hun verliezen te verminderen wanneer een transactie de verkeerde kant opgaat. Door limietstops te gebruiken, kunnen beleggers ervoor zorgen dat ze kunnen blijven leren hoe valuta's kunnen worden verhandeld, maar potentiële verliezen kunnen beperken als een transactie mislukt. Deze haltes zijn ook belangrijk omdat ze de emotie van het handelen helpen verminderen en individuen in staat stellen zich zonder emoties van hun tradingdesks weg te trekken. (Lees de stop-verlies volgorde voor meer informatie over beveiligingsstops.)

De onderste regel

Het juiste forex hefboomniveau selecteren, hangt af van de ervaring van een handelaar, risicotolerantie en comfort bij het werken in de wereldwijde valutamarkten. Nieuwe handelaren moeten vertrouwd raken met de terminologie en behoudend blijven bij het leren handelen en het opbouwen van ervaring. Het gebruik van trailing stops, het klein houden van posities en het beperken van de hoeveelheid kapitaal voor elke positie, is een goede start voor het leren van de juiste manier om hefboomwerking te beheren.