a:

De frequentie waarmee beleggingsfondsen kapitaalwinsten uitbetalen varieert. Fondsen die binnen een jaar een winst genereren, zijn echter verplicht om winsten ten minste eenmaal per jaar aan aandeelhouders te verdelen.

Wat zijn beleggingsfondsen?

Beleggingsfondsen zijn beleggingsondernemingen die de collectieve belegging van duizenden aandeelhouders bundelen en die geld beleggen in een reeks aandelen, obligaties en andere financiële zekerheden. Elke aandeelhouder heeft recht op een deel van de winst van het fonds en kan op verschillende tijdstippen gedurende het jaar vermogenswinsten en dividenduitkeringen ontvangen. Beleggingsfondsen zijn zeer liquide en in hoge mate aanpasbaar, waardoor ze voor veel mensen een populaire investeringskeuze zijn.

Wat zijn meerwaarden?

Meerwaarden worden gegenereerd wanneer de manager van een beleggingsfonds een actief in de portefeuille van het fonds verkoopt voor meer dan het kost. Net zoals het kopen van een aandeel als de prijzen laag zijn en vervolgens verkopen als gevolg van de opleving, willen fondsbeheerders de posities liquideren wanneer ze een premie hebben en verdelen ze de winst aan de aandeelhouders. Beleggingsfondsen zijn vereist om bijna alle winsten aan aandeelhouders uit te keren om te voorkomen dat ze belasting over het inkomen betalen.

Hoewel kapitaalwinsten en -dividenden beide een bron van inkomsten voor de belegging van de aandeelhouders van het fonds vormen, mogen vermogenswinsten niet worden verward met dividenden uit hoofde van het beleggingsfonds. Hoewel meerwaarden worden gegenereerd door de verkoop van fondsactiva, worden dividenden alleen betaald als een activum in de portefeuille dividenden of rente uitkeert. De meest voorkomende bronnen van dividenduitkeringen in beleggingsfondsen zijn dividendbetalende aandelen en coupondragende obligaties.

Belastingimplicaties

De frequentie van vermogenswinstenuitkeringen en dividenduitkeringen is belangrijk voor beleggers. Hoewel een meevaller van een investering ongetwijfeld een goede zaak is, brengt het een aanzienlijke belastingdruk met zich mee. Alle inkomsten uit beleggingsfondsen moeten worden opgenomen in het belastbaar inkomen van de aandeelhouders. Winsten uit beleggingen die het fonds een jaar of langer vasthoudt, worden echter belast tegen de lagere koerswinst, in plaats van als gewone inkomsten. Een fonds dat snel activa koopt en verkoopt, kan dus winst genereren tegen het hogere tarief. Als uw fonds vaak meerwaarden uitkeert, kan uw belastingaanslag eronder lijden.