Bayesiaanse kans en analyse is een geavanceerde statistische methode die wordt gebruikt om voorwaardelijke kansen voor bepaalde gebeurtenissen in de financiële wereld te modelleren, inclusief de kans op wanbetaling voor kredietrisico. Grote financiële instellingen met grote kredietportefeuilles trachten de aard en omvang van hun blootstelling aan kredietverzuimrisico's te begrijpen. Instellingen gebruiken Bayesiaanse analyse om hun standaardrisico te modelleren. Banken hebben vaak grote kredietportefeuilles waarvoor geavanceerde instrumenten voor risicobeheer nodig zijn, waaronder Bayesiaanse analyse.
Bayesiaanse analyse tracht de waarschijnlijkheid in te schatten van bepaalde parameters van een onderliggende verdeling door de huidige waarneembare verdeling te bekijken. Het berekent de posterieure waarschijnlijkheid voor een bepaalde gebeurtenis, zoals credit default, en bepaalt vervolgens de voorwaardelijke kans op een toekomstige gebeurtenis. Bayesiaanse analyse neemt nieuwe informatie om de latere waarschijnlijkheid voor die gebeurtenis bij te werken. Het is een effectieve statistische tool voor het integreren van nieuwe en bijgewerkte informatie. Bayesiaanse analyse is echter afhankelijk van de nauwkeurigheid van de eerdere distributie, die niet altijd correct is, dus het heeft beperkingen in het gebruik ervan.
Financiële derivaten, waaronder credit default swaps en kredietportefeuilles, hebben aanzienlijk niet-lineair risico vanwege de structuur van hun uitbetalingen. Niet-lineair risico is moeilijker te voorspellen. Geavanceerde methoden zijn nodig om dat niet-lineaire risico te modelleren, vooral voor grote portefeuilles van obligatieposities met verschillende looptijden en looptijden. Met name het standaardrisico is moeilijk te modelleren, omdat de informatie over eerdere wanbetalingen mogelijk niet samenvalt met het feitelijke kredietrisico van een bepaalde portefeuille. Bayesiaanse analyse kan helpen om een kans op kredietvervalsingen voor een bepaalde portefeuille te bieden. Dit kan helpen om risico's te beheren door een model te bieden dat constant kan worden bijgewerkt wanneer nieuwe informatie wordt ontvangen.
Welke waardestatistieken zijn het beste voor het analyseren van bedrijven in de metaal- en mijnsector?
Leren wat enkele van de beste waarderingsmethoden zijn die analisten vaak gebruiken om bedrijven in de metaal- en mijnsector te evalueren.
Welke factoren worden in aanmerking genomen om het kredietrisico te kwantificeren?
Leren hoe waarschijnlijkheid van wanbetaling of PD; verlies bij standaardbetaling of LGD; en exposure at default, of EAD, wordt gebruikt om het totale kredietrisico te kwantificeren.
Wat zijn enkele van de nadelen en nadelen van het gebruik van de cash conversion cycle (CCC) bij het analyseren van een bedrijf?
Begrijpen enkele van de beperkingen waarmee analisten rekening moeten houden bij het gebruik van de cash conversion cycle, of CCC, om een bedrijf te evalueren.