Je droombaan laten landen, of je droomstage. Verhuizen naar een nieuwe stad. Aan boord gaan van een verzengende liefdesrelatie (of drie?). De liefde van je leven ontmoeten. Je eerste huis kopen, of je sparen. De eerste marathon afwerken. Er zijn zoveel mogelijk bucketlist-items die je in de twintig kunt voltooien. Het vaststellen van een levensverzekering is er waarschijnlijk niet zo hoog in veel van dergelijke lijsten.

Maar kunnen uw 20's het beste decennium zijn om een ​​polis te kopen? Veel financiële experts - en een groot aantal voorzichtige 20-plussers met hun eigen beleid in de buurt - zeggen absoluut ja. Dit is waarom. (Voor gerelateerde informatie, zie: Retirement Planning for 20-Somethings. )

Vroeg kopen, meer sparen

Iets kopen omdat het goedkoop is, is meestal geen goed consumentenadvies. Maar hoe zit het met iets kopen dat u uiteindelijk nodig zult hebben, omdat het veel goedkoper is dan later? Hoewel het kopen van levensverzekeringen misschien wel het verste is van je geest tijdens je 20e freewheelen, kan het de meest economisch strategische tijd in je leven zijn om te investeren in een beleid.

Voordat je de knoop doorhakt, wil je echter een gedetailleerde analyse van je individuele situatie maken voordat je de al te vaak overweldigende verscheidenheid aan beleidsmaatregelen die er zijn, navigeert.

Allereerst: heb je echt een levensverzekering nodig? Hoewel dat klinkt als een metafysische vraag, het is een puur praktische die je waarschijnlijk gemakkelijk kunt beantwoorden. Voor de meeste volwassenen die vóór de regering Reagan zijn geboren, is dat antwoord een volmondig ja. Maar voor 20-plussers die geen afhankelijken van hun belastingaangifte kunnen eisen, ongetrouwd zijn of geen relaties hebben die negatief worden beïnvloed door hun vroegtijdige ondergang, is het kopen van een levensverzekering misschien geen logische stap. (Zie voor verwante literatuur: Verzekering voor millennials. )

Solo gaan

Als je inventaris van degenen die financieel afhankelijk van je zijn nul bedraagt, ben je nauwelijks de enige. Volgens een Gallup peiling van 2015, is het niet eenvoudig dat steeds meer millennials niet trouwen in de 20 of 30-er jaren. Het is dat ze ook de toewijding en samenwoning van de niet-wettelijk bindende variëteit uitstellen: het aantal 18- tot 29-jarigen dat meldde dat ze ongehuwd waren en niet met iemand samenleefden, steeg van 52% in 2004 tot 64%, slechts een tien jaar later.

Volgens een onderzoek van het Pew Research Center kan slechts één op de drie millennials beweren het hoofd van hun eigen huishouden te zijn - een enorme afwijking van de voorbije generaties. Voor degenen in deze steeds groter wordende groep kan levensverzekering eenvoudigweg niet als een topprioriteit gelden. Een voor de hand liggende uitzondering is natuurlijk alleenstaande jonge volwassenen die kinderen hebben.

Millennials worden notoir verwend door keuzemogelijkheden, waarbij ze flexibiliteit en opties boven veiligheid en de status-quo waarderen. Die houding strekt zich uit van de onmiddellijke bevrediging van Tinder tot financiële besluitvorming. Immers, als je niet genoegen neemt met liefde, waarom zou je dan een verzekering afsluiten? Hoewel het verleidelijk is om met de eerste Google-hit van een verzekeringsagent te beginnen, waarvan het adres als eerste verschijnt - waarschijnlijk alleen omdat ze 0.02 mijl verwijderd zijn van je huidige locatie - kun je er niet mee op pad gaan met de minste weerstand. Net als online daten, loont het om rond te shoppen. (Voor gerelateerde informatie, zie: 6 Boeken voor millennials die geïnteresseerd zijn in beleggen. )

Een uitstekende manier om een ​​verzekeringsagent te vinden die past bij uw behoeften is, niet verwonderlijk, door verwijzing van een vriend of familielid. Ga er echter niet van uit dat de agent van Uncle Joe de beste agent voor je is. Vraag bij welke bedrijven een potentiële broker werkt: u wilt ervoor zorgen dat ze een verscheidenheid aan klanten vertegenwoordigen die u kunt kiezen en kiezen.

Term versus Whole Life

Voor iedereen die overweegt een levensverzekering te kopen, is een van de belangrijkste vragen of het gaat om een ​​overlijdensrisicoverzekering of een volledige levensverzekering. Voor de onder-30 (en zelfs onder de 40) set vertegenwoordigt een overlijdensrisicoverzekering een veel betere deal: over het algemeen krijg je een rendement van zeven tot tien keer voor elke dollar die je investeert.

Term insurance werkt zoals het klinkt: u koopt een beleid dat voor een specifieke periode geldt. Als u 28 bent, kunt u een beleid van 20 jaar kopen en vervolgens uw levensverzekeringsbehoeften opnieuw beoordelen op de leeftijd van 48 jaar. U kunt altijd nog een beleid van 10 of 20 jaar op een later tijdstip kopen. Als alternatief kan een 25-jarige die 40-jarige polissen koopt, in principe een levensverzekering afsluiten tot hij op zijn 65ste toegang heeft tot zijn / haar pensioenrekening. Dit is over het algemeen een leeftijd waarop je kunt verwachten dat je uitgaven omlaag gaan en je IRA terugkeert omhoog gaan.

Terwijl mensen van in de 20 jaar een morbide hoge score behalen voor auto-ongelukken, gewonden en zelfmoorden, hebben ze de neiging om veel minder te lijden van ziekte en ziekte - vooral levensbedreigende ziekten zoals kanker en hartaandoeningen - dan hun oudere cohorten. Dat is een van de redenen dat levensverzekeringen veel goedkoper zijn voor deze groep en waarom het loont om een ​​polis te kopen voordat u mogelijk aandoeningen krijgt, zoals diabetes type 2, waardoor uw maandelijkse premie aanzienlijk hoger zou kunnen zijn. (Zie voor meer: ​​ Levensverzekeraars en Millennials: Strange Bedfellows? )

The Waiting Game

Misschien speelde u al met het idee om een ​​levensverzekering te kopen, maar bedenk dat u zult wachten een decennium, zeg maar, je koopt het op 38 in plaats van 28, als je denkt dat je misschien met kinderen getrouwd bent. Hoewel dit plan aanvankelijk een logisch plan is, heeft het financieel niet noodzakelijkerwijs zin. Verwacht dat je premie op 38 aanzienlijk hoger is dan die je zou betalen aan het eind van de twintig. In feite zijn de totale kosten van een overlijdensrisicoverzekering tot ongeveer de leeftijd van 60 jaar ongeveer hetzelfde, of u nu begint met het beleid van eind twintig of wacht tot u bijna 40 jaar oud bent.

Met andere woorden: alle kosten gelijk zijn, waarom niet vroeg kopen en profiteren van de langere dekkingsgraad?

De conclusie

Bedenk dat het beleid dat uw grootvader enkele decennia geleden heeft genomen - waarschijnlijk een heel levensbeleid - waarschijnlijk niet het beleid is dat voor u werkt. Hoewel u met een levensverzekeringsovereenkomst contant geld kunt verzamelen op een beveiligde rekening zonder belasting, zijn veel experts van mening dat de verschillende provisies, kosten en afkoopkosten een aanzienlijke winst opleveren. Door een goede agent te vinden die de specifieke verzekeringsbehoeften van de Millennial-generatie begrijpt, zorgt u ervoor dat uw uiteindelijke beslissing economisch verantwoord zal zijn, niet alleen voor het heden maar ook voor de schijnbaar verre toekomst. (Zie voor verwante literatuur: Verzekering gebruiken om meer dan duizendjarige klanten te overwinnen. )