Portefeuillebeheerders werken voor vermogensbeheerders, pensioenfondsen, stichtingen, verzekeringsmaatschappijen, banken, hedgefondsen en andere organisaties in de effectensector. Ze houden toezicht op het dagelijkse beheer van beleggingsportefeuilles namens individuele of institutionele klanten. Een portfoliomanager is doorgaans verantwoordelijk voor alle aspecten van een beleggingsportefeuille, van het creëren en beheren van een algemene beleggingsstrategie die aansluit op de behoeften van de klant om die strategie uit te voeren door een geschikte mix van effecten en beleggingsproducten te selecteren en die mix op continue basis te beheren.

Een portefeuillemanager houdt doorgaans toezicht op een team van senior financiële analisten die analytische rapporten en aanbevelingen produceren om investeringsbesluiten en strategievorming te informeren. Een portefeuillemanager communiceert ook met analisten van investeringsbanken en andere sell-side firma's om producten te identificeren die mogelijk goed passen bij een bepaalde portefeuille. Sommige portfoliomanagers, vaak ook die werkzaam zijn in vermogensbeheerders, kunnen ook worden verplicht om individuele klanten te ontmoeten en met hen te communiceren over de investeringsstrategie, beleggingsbeslissingen uit te leggen en updates over portfolieactiviteiten te verstrekken.

Carrièrepad

Het is gebruikelijk dat een portefeuillemanager haar carrière begint als financieel analist die werkt aan aandelen, obligaties of andere effecten voor een bedrijf in de effectenindustrie. Junior analistenposities staan ​​meestal open voor bachelors. Hoewel een masterdiploma meestal niet vereist is voor verdere loopbaanontwikkeling, is het heel gebruikelijk. Na een aantal jaar ervaring keren veel junioranalisten terug naar school om een ​​master in bedrijfskunde (MBA) of andere relevante masterdiploma's te behalen voordat ze naar de rol van senior analist gaan. Een geschikt masterdiploma kan onmiddellijk een nieuwe kandidaat kwalificeren voor een functie als senior analist.

Een senior financieel analist die op beleggingen werkt, produceert doorgaans rapporten en aanbevelingen over bepaalde effecten onder de leiding van een portefeuillemanager. Senior analisten zijn vaak gespecialiseerd in bepaalde categorieën effecten, besteden het grootste deel van hun tijd aan het uitvoeren van nieuw onderzoek en analyse, actualiseren van onderzoek volgens nieuwe ontwikkelingen, communiceren met branchecontacten en presenteren aanbevelingen aan management en klanten. Senior analisten begeleiden en begeleiden ook het werk van een of meer junior-analisten.

Met goede werkprestaties en bewezen expertise kan een senior financieel analist portfoliomanager worden. Met goede prestaties in deze rol kan een portefeuillebeheerder afstuderen naar grotere portefeuilles met meer geld onder beheer.Deze positie is meestal het einde van het carrièrepad, hoewel sommige mensen leidinggevende posities in hun bedrijf innemen of er alleen uitkomen om nieuwe bedrijven te starten.

Onderwijskwalificaties

Een bachelordiploma op een relevant gebied is een startkwalificatie voor werk als portfoliomanager. Veel werkgevers hebben echter een masterdiploma nodig, en de meeste portfoliobeheerders houden deze vast, zelfs als ze niet absoluut vereist zijn. Volgens onderzoeksgegevens verzameld door het Amerikaanse Bureau of Labor Statistics (BLS) in 2014, had 65% van de portefeuillebeheerders in de Verenigde Staten minstens een masterdiploma.

Een verscheidenheid van niet-gegradueerde onderwerpen wordt over het algemeen beschouwd als een goede voorbereiding op instapposities op dit gebied, waaronder kwantitatieve bedrijfsdisciplines zoals boekhouding, financiën en economie. Andere relevante disciplines zijn statistieken, wiskunde, engineering en natuurkunde, die allemaal sterk gericht zijn op de ontwikkeling van kwantitatieve en analytische vaardigheden. Op masterniveau is een MBA in financiën of een ander relevant aandachtsgebied heel gebruikelijk bij portfoliomanagers. Een Master of Science graad op het gebied van financiën is ook een waardige optie.

Overige kwalificaties

De meeste werkgevers eisen dat portfoliomanagers financiële analistencertificeringen behalen. De meest prominente certificering in het veld en de meest gevraagde door werkgevers is de Chartered Financial Analyst (CFA) -benaming toegekend door het CFA Institute. Deze aanwijzing staat open voor elke financieel analist met een bachelordiploma en vier jaar aanvaardbare werkervaring. Het wordt toegekend aan kwalificerende kandidaten die slagen voor een reeks van drie examens. Veel werkgevers noemen de Certified Financial Planner (CFP) -aanduiding, toegekend door het CFP-bestuur, ook een optionele kwalificatie.

Portefeuillebeheerders moeten ook over een geschikte licentie beschikken van de Financial Industry Regulatory Authority (FINRA), de toezichtsinstantie voor effectenfirma's en makelaars die actief zijn in de VS. Het licentieproces vereist over het algemeen sponsoring van het bedrijf dat de licentieaanvrager in dienst heeft. Doorgaans verkrijgt een financieel analist die werkzaam is in de effectenindustrie een licentie aan het begin van haar carrière.