Moet uw portefeuille private equity bevatten? Absoluut niet. Ik weet dat ik wat afweergeschut krijg voor dat antwoord, dus sta me toe het uit te leggen. (Zie voor meer informatie: Wat is private equity? )

Laten we beginnen met waardering en liquiditeit. Als u nergens kunt verkopen, hoe waardeert u uw investering? (Zie voor meer informatie: Private bedrijven waarderen .) Dat is een eng scenario, maar degenen die geloven in private equity - en er zijn er genoeg - zullen erop wijzen dat private equity beter is dan publieke equity. Dit is simpelweg omdat private equity in goede tijden de neiging heeft beter te presteren dan publieke aandelen. Als de beleggingsmarkt als geheel slechter wordt, zal private equity meer worden gestraft dan publieke equity. (Zie voor meer: ​​ Verschil tussen private en publieke equity .)

Sommige van deze engelbeleggers jagen op multi-baggers met een investering van minimaal $ 5000. Veel mensen zullen meer investeren. In de meeste gevallen moet u een geaccrediteerde belegger zijn, wat betekent twee jaar $ 200.000 aan inkomsten en een minimumvermogen van $ 1 miljoen. Het slechte nieuws is dat de meerderheid van deze investeerders op dit moment waarschijnlijk onder water zal zijn. Ze zijn allemaal op jacht naar de volgende Facebook Inc. (FB FBFacebook Inc180. 17 + 0. 70% Created with Highstock 4. 2. 6 ), zich niet realiserend dat er slechts één Facebook is. Momenteel zijn er ongeveer 225.000 Engel-investeerders in de Verenigde Staten. Dit is een extreem drukke ruimte, wat nooit een goed teken is. Maar dat is niet het slechtste deel. (Zie voor meer informatie: Kan ik een Angel Investor worden? )

Illiquiditeit

Vergeet niet dat private equity illiquide is. Dit kan als positief worden gezien omdat het emoties uit de vergelijking haalt - beleggers zullen niet op de verkeerde momenten verkopen vanwege negatief nieuws dat uiteindelijk als een kortstondige hapering zal worden beschouwd. Maar illiquiditeit houdt meer risico in dan beloningen. De meeste beleggers in private equity moeten vijf tot acht jaar wachten om een ​​potentieel rendement te zien, en een rendement is zeldzaam omdat de meeste bedrijven falen. Al dat geld zit vast bij zo'n 225.000 investeerders. Wanneer mensen beginnen te beseffen dat de markt oververzadigd is, zal private equity falen, en in tegenstelling tot publieke equity zal er geen uitweg zijn. (Zie voor meer informatie: Welke private-equityinvesteringen zijn er? )

Als u op dit moment niet wilt investeren in private equity maar misschien in de toekomst, zijn er enkele voordelen: Illiquid. Ja, dit is ook een nadeel, maar het elimineren van de verleiding om te verkopen op basis van emoties kan een groot positief punt zijn.

• Potentieel. Door te beleggen in private equity kunt u op de begane grond instappen (zoals voorafgaand aan een eerste openbare aanbieding). Stel je voor dat je in een vroeg stadium in Facebook hebt geïnvesteerd.
• Fundamentals. In tegenstelling tot publieke equity, is er geen speculatiehandel; alles is gebaseerd op fundamentals.
• Fiscale voordelen.
• De voordelen eindigen daar. Naast de illiquiditeit zijn de grootste nadelen een brede bid-ask spread, geen toegang tot informatie tenzij je in de buurt bent van de juiste mensen, geen regelgeving, vaak overdreven interne rendementscijfers en management die proberen kapitaal aan te trekken op tijden die niet niet op tijd voor jou. (Zie voor meer informatie:

Leer het jargon van Private Equity Investing .) Er zijn zaken als liquide alternatieven, die beleggen in een verscheidenheid aan activa - waaronder private equity - via beleggingsfondsen of wisselkantoren. verhandelde fondsen, maar deze zijn vaak duurder of minder liquide in vergelijking met publieke aandelen of traditionele fondsen. (Zie voor meer informatie:

Investeren in alternatieve beleggingsfondsen en ETF's .) Slagen

De enige manier om te slagen in private equity is door diversificatie. Kies een categorie die u goed kent (noodlijdende investeringen, onroerend goed, olie en gas, durfkapitaal, etc.) en investeer in bedrijven waarvan u denkt dat ze het meeste potentieel hebben. Als je het bij één recht hebt, kan het de verliezende investeringen compenseren. Zorg er in risicosituaties voor dat het verwachte rendement hoger is. Je moet worden beloond voor het nemen van dat extra risico. (Zie voor gerelateerde literatuur:

Zijn uw beleggingen onnodig risico? ) De bottom line

U kunt direct beleggen, via een private equity fonds of via crowdfunding. Dit is echter niet relevant voor degenen die echt op de huidige marktomstandigheden letten. Investeren in private equity is niet alleen een grotere uitdaging dan beleggen in publieke equity, maar de private equity-markt bevindt zich in extreem bubbelgebied. Dit is waarschijnlijk niet wat veel mensen willen lezen, maar kapitaalbehoud is net zo belangrijk als potentieel rendement. (Zie voor meer informatie:

Private Equity a Trendsetter voor aandelen .)