Toen Vanguard-oprichter John C. Bogle in 1976 het eerste indexfonds introduceerde, veranderde hij het investeringsmodel voor individuele beleggers door hen toegang te geven tot een goedkope manier om welvaart te vergaren. De eenvoudige bedoeling van Bogle was ervoor te zorgen dat beleggers hun billijke aandeel in het rendement van de markt ontvingen. Sindsdien heeft Vanguard meer dan $ 3 biljoen aan activa verzameld, wat neerkomt op bijna 20% van de beleggingsfondsensector. Tweederde van die activa wordt belegd in indexfondsen. Hoewel andere beleggingsfondsen hun achterstand proberen in te halen door goedkope indexfondsen aan hun menu's toe te voegen, blijft Vanguard de onbetwiste leider. Vanaf 2016 biedt het beleggers verschillende voordelen die niet kunnen worden geëvenaard. Dit zijn de redenen waarom Vanguard-indexfondsen uniek zijn.

Conflictvrije eigendomstructuur

Volgens Bogle is het grootste belangenconflict in de beleggingsfondsenindustrie het streven naar winst. De meeste van de grootste fondsgroepen zijn eigendom van het bedrijf en hebben de verantwoordelijkheid om de winst voor hun aandeelhouders te maximaliseren. Om dit te doen, moeten ze aanzienlijke bedragen uitgeven aan marketing en distributie om hun winstmarges voortdurend uit te breiden. Bogle probeerde zich te ontdoen van het belangenconflict en de belangen van beleggers voorop te stellen door de winst van het bedrijf te elimineren. In plaats van eigendom te zijn van aandeelhouders, is Vanguard eigendom van zijn fondsen, die op hun beurt eigendom zijn van de beleggers van het fonds. De gegenereerde winsten worden teruggegeven aan de eigenaars in de vorm van lagere kosten. Bogle schat dat deze unieke kostenstructuur Vanguard-investeerders maar liefst $ 14 miljard per jaar bespaart.

Terwijl andere vooraanstaande indexfondsaanbieders zoals Schwab en Fidelity proberen te concurreren met Vanguard op vergoedingen, is dit misschien niet duurzaam vanwege hun bedrijfskostenstructuur. De lage tarieven van Vanguard worden ingebakken in de kostenstructuur. Omdat er geen winstoogmerk is, heeft Vanguard een vertrouwde relatie met elk van zijn klanten.

Superior Index Fund Experience

Vanguard heeft indexfondsen uitgevonden en biedt hen langer aan dan welke andere fondsengroep dan ook, waardoor het een uniekere ervaring heeft en beter geïnformeerd is over het beheer ervan. Een indexfonds belegt in alle of een representatieve steekproef van de effecten van de index die het is ontworpen om bij te houden. Als het net zo gemakkelijk zou zijn als het kopen van alle aandelen van een bepaalde index, dan zouden alle indexfondsen hetzelfde presteren en niet zo goed. Hoewel indexfondsen passief worden beheerd, vereisen ze expertise en vaardigheid bij het selecteren van de specifieke aandelen die moeten worden opgenomen in de portefeuille en het beheren van hun wegingen om ervoor te zorgen dat ze de voortdurend veranderende weging van de index van nabij volgen. Het doel is om ervoor te zorgen dat de prestaties van de portefeuille in grote lijnen overeenkomen met het rendement van de index in de tijd, en de indexfondsen van Vanguard zijn ongeëvenaard in hun vermogen om de prestaties van hun onderliggende markten te evenaren.

Een indexfonds voor elke portefeuille

Vanaf januari 2016 biedt Vanguard 53 indexfondsen voor bijna elke marktindex. Dankzij de brede waaier aan fondsopties kunnen beleggers elke asset-allocatiestrategie ontwerpen die ze nodig hebben om hun beleggingsprofielen en risicotolerantie te evenaren. Andere indexfondsaanbieders bieden meer beperkte reeksen van fondsen aan, wat beleggers kan vereisen om duurdere, actief beheerde fondsen toe te voegen om aan hun assetallocatiebehoeften te voldoen. Beginnende beleggers hebben toegang tot Vanguard's online asset allocation tool, die het ontwerp van een basisportfolio vergemakkelijkt. Beleggers met grotere hoeveelheden activa hebben toegang tot de persoonlijke adviseursdienst van Vanguard, die een complete reeks investeringsbeheer- en adviestools biedt voor het maken van investeringsplannen op maat. Deze service biedt ook toegang tot adviseurs om te helpen bij de planning en begeleiding te bieden.

Lage tarieven

Voor beleggers met minder dan $ 10.000 te investeren, hebben Vanguard-indexfondsen enkele van de laagste vergoedingen in de branche. Maar voor beleggers met $ 10, 000 of meer om te investeren, zijn de kosten absoluut de laagste in de branche. Veel Vanguard-fondsen bieden twee brede soorten fondsen - Beleggersaandelen en Admiraalaandelen - met twee niveaus van investeringskosten. De expense ratio van het Vanguard Total Stock Market Index Fund Investors Share is bijvoorbeeld 0,17%. Voor investeringen van meer dan $ 10.000 heeft de Total Stock Market Index Fund Admiral Shares een kostenratio van 0,05%. Als u in het begin geen $ 10.000 heeft om te beleggen, kunt u met Vanguard uw beleggersaandelen omzetten in Admiral-aandelen zodra uw account $ 10.000 heeft opgebouwd.