Warren Buffett beweert dat hij eet als een zesjarige, wat de reden kan zijn dat hij investeert in voedselbedrijven die zijn specifieke eetlust opwekken. Berkshire Hathaway is immers al eigenaar van Dairy Queen en See's Candies, heeft een groot aandeel in het bedrijf dat Snickers en M & M's produceert en is de grootste aandeelhouder in Coca-Cola. Omdat Buffett een hamburgerminnaar is, was zijn 50% -belang in de H.J. Heinz-vennootschap volkomen logisch. En met de fusie van Heinz en Kraft Foods Group Inc. kan Buffett macaroni en kaas aan zijn menu toevoegen.

Het is misschien niet zo dat Buffett's voedselsmaak zijn belegging stuurt, maar hij investeert het liefst in bedrijven die hij kan begrijpen, zoals merken die populair zijn bij de middenklasse. Met de fusie van Kraft en Heinz tot de Kraft Heinz Company (NASDAQ: KHC

Buffett's stormachtige relatie met Kraft

Buffett, een liefhebber van bedrijven in de consumentengoederen, was een investeerder in Kraft lang voordat hij in Heinz investeerde. Maar Kraft kreeg kritiek van hem nadat het een aantal twijfelachtige stappen had gezet, zoals Cadbury kopen in 2010. Om het nog erger te maken, verkocht Kraft zijn populaire bevroren pizzaregel aan Nestle om contanten vrij te maken voor de overname. De pizzaregel, met merken als DiGiorno, Tombstone en Red Baron, deed het uitstekend als populaire voedselkeuze voor prijsbewuste gezinnen die uit de recessie kwamen. Kraft ging door met het splitsen van het bedrijf in twee afzonderlijke bedrijven in de komende twee jaar, waardoor Buffett eindelijk een groot deel van zijn posities kon lossen.

Buffett valt verliefd op Heinz

De investering van Heinz kwam naar Buffett via zijn investeringspartner 3G Capital, die bekend staat om het overnemen van bedrijven om zichzelf winstgevender te maken. 3G Capital had een succesvolle turnaround-onderneming met Anheuser-Busch InBev en werkte samen met Buffett aan de deal met Burger King om de Tim Hortons koffie- en doughnutketen te verwerven. 3G Capital benaderde Buffett met de mogelijkheid om een ​​belang van 50% in Heinz te kopen, dat hij in beslag nam en een premie van 20% voor de aandelen betaalde. Heinz paste duidelijk in de vorm van Buffett voor een bedrijf met goed management dat geweldige producten maakt voor de middenklasse. 3G Capital werkte samen met het management van Heinz aan het opschonen van de balans en het verbeteren van de marges. 3G Capital verhoogde de brutowinstmarges van Heinz met 8%. Het hebben van 3G Capital als zijn partner in de deal gaf Buffett alle vertrouwen dat hij nodig had om verder te gaan.

Heinz Goes After Kraft

Buffett en 3G Capital erkenden het voordeel van het combineren van twee iconische voedingsmerken tot een wereldwijde distributiekrachtcentrale, dus benaderden ze Kraft met een aanbod van $ 50 miljard om de twee bedrijven samen te voegen. Door de fusie ontstond het op vier na grootste voedingsbedrijf ter wereld, waarbij Buffett en 3G elk een belang van 25% hadden. De inzet van Buffett is $ 22 waard. 9 miljard, met ingang van februari 2016.

De fusie heeft al een aanzienlijke opbrengst voor Buffett gegenereerd. Hij heeft een basisprijs van $ 30 per aandeel in de 325 miljoen Kraft Heinz-aandelen die hij bezit, die begin 2016 werd afgesloten met $ 72 per aandeel. Maar Buffett en 3G Capital zijn van plan om de grote internationale voetafdruk van Heinz te gebruiken om Kraft-merken op wereldschaal te lanceren. Het senior management van Heinz runt het bedrijf en Alex Behring, medeoprichter van 3G Capital, zit op de stoel van de voorzitter. Het zal een lange, langzame trud zijn voor het nieuwe bedrijf, maar Buffett is natuurlijk van plan om de aandelen voor altijd vast te houden.