Ouders, vrienden, leraren, ze zijn allemaal overstelpt met old-school parels van financiële wijsheid die de afgelopen decennia zijn gevallen. Maar wat 30 jaar geleden van toepassing was op babyboomers, is nu niet noodzakelijk van toepassing. Hoe kon het? De economische tijden zijn ernstig veranderd, de kosten van levensonderhoud zijn gestegen en het financiële landschap ziet er heel anders uit.

Een solide financiële voorsprong krijgen is al zwaar genoeg voor een generatie die nog inhaalt voordat ze een voet buiten de universiteit hebben gezet. Het laatste dat Millennials nodig heeft (zie Money Habits of the Millennials ) moet worden verzanden door misleidde geldmantra's - en jongen, er zijn veel dingen die er zijn.

In geen specifieke volgorde (maar allemaal even belangrijk), pakken we officieel enkele van de grootste geldmythen uit die millennials gewoon niet zouden moeten kopen.

1. Uw creditcards inkorten

Immers, als u contant betaalt, kunt u niet meer uitgeven dan u heeft, toch? Welnu, dezelfde mentaliteit kan worden toegepast op creditcards, zolang ze maar verstandig worden gebruikt. Snijden creditcards is advies dat moet worden bewaard voor mensen in of in de buurt van een faillissement. Iedereen die zijn creditcards met discipline kan gebruiken, zou precies dat moeten doen.

Het is niet alleen dat het op tijd betalen van uw maandelijkse creditcardrekeningen cruciaal is voor het opbouwen van uw kredietwaardigheid. Veel kaarten bieden uitzonderlijke beloningsprogramma's die u niet krijgt wanneer u contant geld gebruikt, en ze zijn een uitstekende manier om uw uitgaven bij te houden. U hebt een goede kredietgeschiedenis nodig (zie Hoe een kredietgeschiedenis tot stand brengen ) om alles te verkrijgen, van een residentiële lease tot een banklening (en de gunstigste rentevoet die er mogelijk voor is).

Er is geen reden om niet elke aankoop op uw creditcard te plaatsen om de best mogelijke beloningen te verdienen. Zorg ervoor dat u aan het einde van elke maand uw rekening betaalt om te voorkomen dat u rentekosten oploopt die snel alle mogelijke voordelen van voordelen kunnen doorslikken.

Ook het hebben van meerdere kaarten (maar niet het betalen van iets in de buurt van uw kredietlimiet - niet meer dan 35% van uw limiet) zal uw kredietgebruiksratio helpen. Dit percentage is een andere belangrijke factor wanneer u wordt beoordeeld op een autolening of een hypotheek.

2. Zet het in de bank

Terug in de goede oude tijd, werd je zuurverdiende geld in de bank beloond met fatsoenlijke rentetarieven die in de loop van de tijd vertaalden naar een goed rendement. Tegenwoordig is de bank misschien een veilige plek om uw geld op te slaan, maar het is niet per se de slimste plek om het te plaatsen.

Spaarrekeningen zorgen ervoor dat u na verloop van tijd geld verliest omdat hun lage rentetarieven de inflatie niet bijhouden. Ze zijn ook onderworpen aan onderhoudskosten die kunnen knabbelen op uw banksaldo. Het is niet erg om een ​​klein noodfonds bij de bank te houden (zie Hoeveel geld moet ik in de bank houden? ) - het is immers nog steeds FDIC verzekerd - maar het grootste deel van uw spaargeld moet ergens anders liggen.

3. Een bewaarde penny is een verdiende penny

Er is een veelgehoorde misvatting dat "centen knijpen" of scrimping op bestedingen sneller tot rijkdom zal leiden. Hoewel frivole uitgaven niet aan te raden zijn, zal je latte-inname op korte termijn je op de lange termijn nauwelijks uit de race helpen. Het vergaren van vermogen vereist een groter, breder, langetermijndenken dat moet worden aangedreven door het inkomen in plaats van door spaarzaamheid.

Als u bijvoorbeeld $ 30.000 per jaar verdient, is het bijna onmogelijk om een ​​grote som geld bijeen te sparen - zelfs als u al uw extra centen zou sparen. Minder focussen op gierigheid en meer op het verbreden van je verdiencapaciteit - via bijvoorbeeld onderwijs of werkervaring - zal je waarde vergroten en je inkomensverruiming verbreden. Maar probeer strategisch te spenderen. Maak een praatje over het netwerkdiner, maar neem Uber niet mee naar huis.

4. Alle schulden zijn slecht

Het is niet alleen OK om de juiste schuld te hebben, het kan ook veel financiële zin hebben. Het mooie van bankleningen (voor praktische doeleinden) is dat u uw financiële taart kunt hebben en deze ook op kunt eten.

Neem een ​​standaard kapitaalinvestering, zoals een auto. Je zou $ 15.000 van je zuurverdiende spaargeld uit kunnen betalen om het voertuig ronduit te verwerven, of je zou een goedkope lening kunnen krijgen en afbetalen in kleine, regelmatige termijnen. Op deze manier kunt u genieten van het besturen van uw eigen auto terwijl meer van uw geld beschikbaar blijft voor iets anders. Begin met het afbetalen van eventuele hogere rente schulden, zoals saldi op uw creditcards. Andere goede kandidaten: sparen voor een vakantie of een aanbetaling bij een huis. Uiteraard hoeft u niet meer schulden te maken dan u op een verstandige manier aankan en stuit u niet per ongeluk op een subprime-lening die te veel rente vraagt.

5. Pay Off College First

Niemand wil worden belast door studentenschuld, dus het is normaal om een ​​prioriteit te maken om het allemaal zo snel mogelijk af te betalen, toch? Niet noodzakelijk. Een fundamentele financieringsregel is diversificatie. Met andere woorden, leg niet al uw eieren in één mand.

Als twintiger ben je ook op het moment dat de samengestelde rente het meest in je voordeel werkt omdat je tientallen jaren hebt om zelfs kleine hoeveelheden geld te laten groeien (zie Investing 101: The Concept of Compounding ) . Het is ook een goed moment om risico's te nemen en niet alleen vast te houden aan de veiligste (minst winstgevende) investeringen, want als iemand tankt, heb je nog steeds veel tijd om je te herstellen van je verliezen.

Eén manier om meer geld te verdienen voor investeringen: verleng de terugbetalingsperiode van uw college-lening om uw maandelijkse betalingen te verlagen en gebruik het extra geld om een ​​pensioenfonds te bouwen (zie Studentenleningen: uw schuld sneller betalen >). Hoewel het belangrijk is om op de hoogte te blijven van de betalingen voor studieleningen, zult u waarschijnlijk meer profiteren door ook in de toekomst te sparen en te beleggen. De bottom line

Het oude adagium "geloof niet alles wat je hoort" is ook van toepassing op geldmantra's.Wat al tientallen jaren geleden een nuttig advies kon zijn, heeft vaak geen zin in het getransformeerde financiële landschap van vandaag. Luister naar wat anderen te zeggen hebben, maar zorg ervoor dat je je eigen huiswerk maakt.