Als het tijd is voor mensen om geld te lenen, zijn er veel keuzes beschikbaar. Leners kunnen naar een bank gaan voor een traditionele lening met een vaste of variabele rente, zich wenden tot pandjeshuizen of betaaldagleners (hoewel geen van beide een goed idee is, afgezien van de meest erge omstandigheden), creditcards gebruiken, lenen van vrienden of familie, of zelfs wenden tot het web en gespecialiseerde "social lending" of donatiesites.

Een van de minder bekende en minder gebruikte opties is een kredietlijn. Bedrijven maken al jaren gebruik van kredietlijnen om te voldoen aan de behoefte aan werkkapitaal en / of te profiteren van strategische investeringsmogelijkheden, maar ze zijn nooit zo goed bij individuen betrokken geweest. Een deel hiervan kan te wijten zijn aan het feit dat banken niet vaak kredietlijnen adverteren, en potentiële kredietnemers denken er niet om te vragen. Hier zijn dus enkele van de basisprincipes over kredietlijnen.

Wat het is

Een kredietlijn is in feite een flexibele lening van een bank of financiële instelling aan een persoon of bedrijf. In tegenstelling tot hoe een creditcard u een beperkte hoeveelheid geld biedt die u kunt gebruiken wanneer, als en hoe u wilt, een kredietlijn een beperkte / gespecificeerde hoeveelheid geld is waar een persoon toegang toe kan hebben als dat nodig is en vervolgens onmiddellijk terugbetaalt of gedurende een vooraf bepaalde periode. Als lening zal een kredietlijn rente in rekening brengen zodra geld wordt geleend en moeten kredietnemers worden goedgekeurd door de bank (en deze goedkeuring is een bijproduct van de kredietwaardigheid van de kredietnemer en / of relatie met de bank).

Banken zijn pas sinds kort begonnen deze producten in belangrijke mate op de markt te brengen. Dit kan een bijproduct zijn van een economie die de vraag naar leningen heeft verlaagd en nieuwe regelgeving die beperkte op inkomsten gebaseerde inkomstenbronnen heeft. Kredietlijnen zijn doorgaans bronnen met een lager risico dan creditcardleningen, maar ze bemoeilijken het beheer van het vermogensbeheer enigszins, omdat de openstaande saldi niet echt kunnen worden gecontroleerd zodra de kredietlijn is goedgekeurd.

Wanneer een kredietlijn nuttig is

Een kredietlijn adresseert het feit dat banken niet erg geïnteresseerd zijn in het afsluiten van eenmalige persoonlijke leningen, met name ongedekte leningen, voor de meeste klanten. Evenzo is het voor een lener niet economisch om elke maand of twee een lening af te sluiten, het terug te betalen en vervolgens de cyclus voort te zetten. Kredietlijnen beantwoorden beide problemen door een bepaald bedrag beschikbaar te stellen als en wanneer de lener het nodig heeft.
Over het algemeen zijn kredietlijnen niet bedoeld om te worden gebruikt voor het financieren van eenmalige aankopen zoals huizen of auto's - dat is waar hypotheken en autoleningen voor zijn - hoewel kredietlijnen kunnen worden gebruikt om items te verwerven voor die een bank normaal geen lening zou kunnen onderschrijven.Meestal zijn individuele kredietlijnen bedoeld voor hetzelfde basisdoel als zakelijke kredietlijnen - om de grillen van variabele maandelijkse inkomsten en uitgaven te verzachten, en / of om projecten te financieren waarbij het moeilijk kan zijn om vast te stellen hoeveel middelen nodig zijn upfront.

Overweeg een zelfstandige persoon wiens maandelijks inkomen onvoorspelbaar is of waar er een aanzienlijke (en / of onvoorspelbare) vertraging is tussen het uitvoeren van het werk en het innen van het loon. Hoewel dit normaal gesproken een situatie kan zijn waarbij mensen naar een creditcard gaan, kan een kredietlijn een goedkopere optie zijn (lagere rentetarieven) en flexibelere aflossingsschema's aanbieden. Kredietlijnen kunnen in deze situaties ook nuttig zijn om geschatte driemaandelijkse belastingbetalingen te helpen financieren, met name wanneer er een discrepantie bestaat tussen de timing van de "boekhoudkundige winst" en de feitelijke ontvangst van contanten.

Kredietlijnen kunnen handig zijn in situaties waar sprake is van herhaalde contante uitgaven, maar de bedragen zijn misschien niet van tevoren bekend en / of de leveranciers accepteren mogelijk geen creditcards en in situaties waarin grote gelddeposito's vereist zijn - huwelijken zijn één goed voorbeeld. Evenzo waren kredietlijnen vaak behoorlijk populair tijdens de hausse op de huizenmarkt om projecten voor woningverbetering of renovatie te financieren - mensen zouden vaak een hypotheek krijgen om de woning te kopen en tegelijkertijd een kredietlijn verkrijgen om te helpen bij het financieren van alle renovaties of verbouwingen die nodig waren.

Persoonlijke kredietlijnen zijn ook verschenen als onderdeel van door banken aangeboden debetstandbeschermingsplannen. Hoewel niet alle banken bijzonder geïnteresseerd zijn in het toelichten van debetstandbescherming als een leningproduct ("het is een dienst, geen lening!") En niet alle kredietbeschermingsplannen worden ondersteund door persoonlijke kredietlijnen, veel zijn dat ook. Hier is echter weer een voorbeeld van het gebruik van een kredietlijn als een bron van noodfondsen op een snelle, zo nodig basis.

Problemen met kredietlijnen

Zoals elk leningproduct zijn kredietlijnen zowel potentieel nuttig als potentieel gevaarlijk. Als beleggers op een kredietlijn tappen, moet dat geld worden terugbetaald (en de voorwaarden voor dergelijke terugbetalingen worden uiteengezet op het moment dat de kredietlijn aanvankelijk wordt toegekend). Bijgevolg is er een procedure voor kredietevaluatie en zouden potentiële kredietnemers met een slechte kredietwaardigheid het veel moeilijker hebben om te worden goedgekeurd voor een kredietlijn.

Evenzo is het geen gratis geld. Onbeveiligde kredietlijnen - dat zijn kredietlijnen die niet zijn gekoppeld aan het eigen vermogen in uw huis of een ander waardevol bezit - zijn zeker goedkoper dan leningen van pandjeshuizen of betaaldagleners, en meestal goedkoper dan creditcards, maar ze zijn duurder dan traditioneel gedekte leningen zoals hypotheken of autoleningen. In de meeste gevallen is de rente op een kredietlijn niet fiscaal aftrekbaar.

Sommige, maar niet alle banken zullen onderhoudskosten in rekening brengen (maandelijks of jaarlijks) als u de kredietlijn niet gebruikt en rente in rekening wordt gebracht zodra geld wordt geleend. Omdat kredietlijnen kunnen worden getrokken en terugbetaald op een ongeplande basis, kunnen sommige kredietnemers de renteberekeningen voor kredietlijnen ingewikkelder vinden en kunnen zij verbaasd zijn over wat zij uiteindelijk in rente betalen nadat zij van een kredietlijn hebben geleend.

Overeenkomsten en verschillen tussen kredietlijnen en andere soorten leningen

Zoals hierboven gesuggereerd, zijn er veel overeenkomsten tussen kredietlijnen en andere soorten leningen, maar er zijn ook veel belangrijke verschillen die kredietnemers moeten begrijpen.
Creditcards

Net als creditcards hebben kredietlijnen effectief vooraf ingestelde limieten: u bent goedgekeurd om een ​​bepaald bedrag te lenen en niet meer. Net als creditcards, variëren de polissen om die limiet te overschrijden, ook met de geldschieter, hoewel banken vaak minder bereid zijn dan creditcards om overschotten onmiddellijk goed te keuren (in plaats daarvan kijken ze vaak opnieuw over de kredietlijn en verhogen ze de leenlimiet). Evenals creditcards, is de lening in wezen vooraf goedgekeurd en kan het geld worden geraadpleegd wanneer de lener dat wenst, voor welk doel de lener dan ook van plan is. Tot slot, terwijl creditcards en kredietlijnen jaarlijkse kosten kunnen hebben, mag geen rente worden berekend tot / of tenzij er een openstaand saldo is.

Anders dan creditcards, kunnen kredietbrieven worden beveiligd met onroerend goed. Vóór de huizencrash waren Home Equity Lines of Credit (HELOC's) erg populair bij zowel kredietverstrekkers als kredietnemers. Hoewel HELOCs nu moeilijker te krijgen zijn, zijn ze nog steeds beschikbaar en hebben ze vaak een lagere rente. Creditcards hebben altijd maandelijkse minimumbetalingen en bedrijven zullen de rentevoet aanzienlijk verhogen als die betalingen niet worden voldaan. Kredietlijnen kunnen al dan niet dezelfde onmiddellijke maandelijkse terugbetalingsvereisten hebben.
Leningen

Net als bij een traditionele lening, vereist een kredietlijn acceptabel krediet en terugbetaling van de fondsen, en rekent rente af op geleende gelden. Ook als een lening, kan het afsluiten, gebruiken en terugbetalen van een kredietlijn de credit score van een lener verbeteren.

Anders dan een lening, meestal voor een vast bedrag, voor een vaste periode, met een vooraf afgesproken aflossingsschema, is er veel meer flexibiliteit met een kredietlijn. Er zijn ook typisch minder beperkingen op het gebruik van middelen die zijn geleend onder een kredietlijn - een hypotheek moet gaan naar de aankoop van het vermelde onroerend goed en een autolening moet naar de opgegeven auto gaan, maar een kredietlijn kan worden gebruikt bij de discretie van de kredietnemer.
Pandlening / Betaaldaglening

Er zijn enkele oppervlakkige overeenkomsten tussen kredietlijnen en flitskredieten, maar dat is echt alleen vanwege het feit dat veel leners van betaaldagleningen "frequent flyers" zijn die vaak lenen, terugbetalen en / of hun leningen uitbreiden (terwijl ze onderweg zeer hoge bedragen en rente betalen). Ook maakt het een pandjeshuis- of betaaldaggeldverstrekker niet uit waar een lener de fondsen voor gebruikt, zolang de vergoedingen / leningen worden betaald / terugbetaald.

De verschillen zijn echter aanzienlijker. Voor iedereen die in aanmerking komt voor een kredietlijn, zullen de kosten van fondsen drastisch lager zijn dan voor een betaaldag / pandlening. Op dezelfde manier is het proces van kredietevaluatie veel eenvoudiger en minder veeleisend voor een betaaldag / pionlening (er kan helemaal geen kredietcontrole zijn) en het proces is veel, veel sneller.Het is ook zo dat betaaldagleners zelden de geldbedragen lenen die vaak worden goedgekeurd in kredietlijnen (en banken zullen zelden last hebben van kredietlijnen die zo klein zijn als de gemiddelde betaaldag of pandlening).

The Bottom Line

De kredietlijnen zijn vergelijkbaar met elk financieel product - noch inherent goed noch slecht, maar alleen voor zover mensen dit gebruiken. Overmatig lenen tegen een kredietlijn kan iemand net zo veel financiële problemen bezorgen als lenen met creditcards, en kredietlijnen kunnen ook kosteneffectieve oplossingen zijn voor maandelijkse financiële grillen of het uitvoeren van een gecompliceerde transactie zoals een bruiloft of thuis verbouwen. Zoals het geval is met een lening, moeten leners zorgvuldig letten op de voorwaarden (met name de tarieven, rente en aflossingsschema), rondkijken en niet bang zijn om veel vragen te stellen voordat ze ondertekenen.