De PEG-ratio, oftewel de verhouding prijs / winst / groei, is een goed hulpmiddel om de voorraadwaardering te bepalen wanneer u snel moet vaststellen of een aandeel overgewaardeerd is op de huidige markt prijs. In tegenstelling tot de veelgebruikte P / E-ratio of prijs / winstverhouding, neemt de PEG de groeivoet van een aandeel op in de vergelijking van prijs / winst. De groeivoet van een aandeel is een belangrijk waardeonderdeel en kan vaak een grote invloed hebben op de eerlijke marktwaardering. De PEG biedt een nauwkeuriger bepaling van de overgewaardeerde of ondergewaardeerde status van een aandeel tegen de huidige prijs.
Als u bijvoorbeeld de koers / winst-verhoudingen van ABC-aandelen eenvoudig vergelijkt met XYZ-aandelen of een index zoals de S & P 500, zou u kunnen merken dat de ABC-voorraad een hogere P-waarde heeft. / E dan XYZ en gaat ervan uit dat het relatief duurder en relatief overgewaardeerd is tegen de huidige prijs.
ABC-aandelenkoers van $ 25 en een winst van 40 cent (25. 00/0 .40) = 62. 5 P / E
XYZ-aandelenkoers van $ 28. 50 en inkomsten van $ 2. 40 (28. 50/2. 40) = 11. 88 P / E
Alleen al door deze maatregel lijkt ABC relatief duur in vergelijking met XYZ, maar het houdt geen rekening met de respectievelijke groeipercentages van beide bedrijven. Wat als ABC een jaarlijks groeipercentage van 88% heeft in vergelijking met XYZ's groeipercentage van 5%? Verwacht wordt dat een bedrijf met een sneller groeitempo met een hogere P / E zal handelen dan een bedrijf dat in een trager tempo groeit.
Om de PEG te bepalen, deelt u de P / E-ratio met de verwachte winstgroeipercentages. ABC heeft een winstgroeipercentage van 0. 88% en dus een PEG van 0. 71, of 62. 5 /. 88, terwijl XYZ een PEG van 2. 38 of 11. 88 / heeft. 05, met een groeisnelheid van 0,05%. Een PEG-ratio van meer dan 1 wordt als overgewaardeerd beschouwd, terwijl een PEG van minder dan 1 als ondergewaardeerd wordt beschouwd. In dit geval is XYZ, ondanks zijn lagere winst per aandeel, overgewaardeerd tegen zijn huidige marktprijs, terwijl ABC-aandelen als ondergewaardeerd worden beschouwd tegen de huidige marktprijs, ondanks het feit dat de aandelen op een veel hogere winst per aandeel handelen.
Ik heb een limietorder geplaatst om een aandeel te kopen nadat de markt gesloten was, maar de koers van het aandeel klom boven de invoerprijs en mijn bestelling werd nooit gevuld. Hoe kan ik voorkomen dat dit gebeurt?
Het scenario dat u beschrijft is heel gewoon en kan frustrerend zijn voor elk type belegger. Veel handelaren zullen een potentieel rendabele opzet identificeren en een limietorder plaatsen na uren, zodat hun bestelling wordt gevuld tegen de gewenste prijs of beter wanneer de aandelenmarkt wordt geopend.
Bij het berekenen van de PEG-ratio voor een aandeel, hoe wordt de winstgroei van een bedrijf bepaald?
Vergeet niet dat de verhouding prijs / winst / groei (PEG-ratio) simpelweg de koers / winstverhouding (P / E-verhouding) van een bepaald aandeel is, gedeeld door het groeipercentage. Het resulterende getal geeft weer hoe duur de prijs van een aandeel is ten opzichte van zijn winstperformance. Laten we bijvoorbeeld zeggen dat u een aandelenhandel analyseert met een K / W-ratio van 16.
Er is een cash-buyout-overeenkomst aangekondigd voor een aandeel dat ik bezit, maar waarom ruilt mijn aandeel niet tegen een prijs per aandeel die gelijk is aan de uitkoopprijs?
De aankondiging van een overname of een fusie betekent niet noodzakelijk dat de deal zal worden opgelost zoals oorspronkelijk vermeld. Speculatie van het uiteindelijke resultaat van de fusie zal de status van de huidige aandelenkoers beïnvloeden. Als bijvoorbeeld ongebreidelde speculatie en analyse door de markt suggereren dat een ander bedrijf een bieding kan doen tegen de oorspronkelijke verkrijger voor het doel, kan de markt de huidige prijs van het aandeel verhogen om de oorspronkelijke afko