a:

Een gemeenschappelijke scheidingsstrategie die door bedrijven wordt gebruikt, omvat afstotingsactiviteiten die een deel van de bedrijfsactiviteiten segmenteren, wat resulteert in een nieuwe bedrijfsentiteit. Ook bekend als een spin-off, heeft een bedrijf de mogelijkheid om een ​​nieuw bedrijf te creëren dat afzonderlijke activiteiten van het moederbedrijf uitvoert, wat voor zijn aandeelhouders wellicht voordeliger uitvalt in termen van winstgevendheid op lange termijn. Spin-offs kunnen ook plaatsvinden in een poging mogelijke regelgevingsproblemen met het moederbedrijf te verminderen, het concurrentievoordeel van het bedrijf te vergroten of de beleggingsportefeuille van het bedrijf te diversifiëren. De nieuwe entiteit die tijdens een spin-off is opgericht, wordt de dochteronderneming genoemd en is in de meeste gevallen nog steeds eigendom van de aandeelhouders van het moederbedrijf. Bedrijven implementeren een spin-off van het bedrijf in plaats van het verkopen van een deel van de activiteiten in een poging om slopende vennootschapsbelasting op de transactie te voorkomen.

AD:

Belasting van de moedermaatschappij

Volgens paragraaf 355 van de Internal Revenue Code kunnen de meeste moedermaatschappijen belastingheffing op spin-offactiviteiten vermijden omdat er geen fondsen worden verstrekt in ruil voor eigendom. In plaats daarvan omvat een spin-off de verdeling van de aandelen van de dochteronderneming van de moedermaatschappij op een pro rata basis aan de aandeelhouders, waardoor dezelfde aandeelhouders van de moedermaatschappijhouders van de dochteronderneming. Er wordt geen geld uitgewisseld wanneer de dochteronderneming in een spin-off wordt gevormd en als zodanig worden geen gewone inkomsten- of vermogenswinstbelastingen bepaald.

AD:

Belasting van de dochteronderneming

Net als de voordelen van de moederonderneming die worden ervaren in een spin-off, kan de dochteronderneming ook belasting vermijden tijdens de transactie. Omdat de aandeelhouders van de dochteronderneming aandelen ontvangen op een pro rata basis van de moedermaatschappij in plaats van contanten voor verkoop van de onderneming, zijn gewone inkomsten en vermogenswinstbelasting niet van toepassing. In plaats daarvan worden de eigenaren van het moederbedrijf eigenaar van de dochteronderneming door de overdracht van aandelen als een kosteneffectiever alternatief dan het ontvangen van een vergoeding voor de nieuwe onderneming via stockdividend.

AD:

IRC Section 355 vereist dat het moederbedrijf en de dochteronderneming aan strenge eisen moeten voldoen om de belastingvrije voordelen van een spin-off te behouden. Een spin-off blijft een niet-belastbare gebeurtenis wanneer de moedermaatschappij de controle behoudt over ten minste 80% van de stemgerechtigde aandelen en niet-stemmende aandelenklassen van de nieuw gevormde entiteit. Bovendien moeten zowel de moeder- als de dochterondernemingen zich blijven inzetten voor de handel of het bedrijf van de bedrijven die gedurende de vijf jaar voorafgaand aan de spin-off hebben plaatsgevonden.Een spin-off mag niet alleen worden gebruikt als mechanisme voor het uitkeren van winst of inkomsten van de moeder- of dochterondernemingen, en de moedermaatschappij heeft de dochteronderneming mogelijk de afgelopen vijf jaar niet op dezelfde manier overgenomen. Als de moedermaatschappij of dochteronderneming niet voldoet aan de vereisten die zijn uiteengezet in IRC-artikel 355, wordt een spin-off voor beide partijen beschouwd als belast tegen de toepasselijke vennootschapsbelastingtarieven.