Handelaren houden van breakouts en breakdowns, maar profitstrategieën die deze marktverschijnselen ten volle benutten, kunnen een leven lang meegaan. Het probleem begint wanneer we onze game vergeten, zich fixeren op de emotionele menigte en reageren op hun opwinding of angst. Een beter plan is om de driestappenmechanica op het werk te internaliseren wanneer een beveiliging een ondersteunings- of weerstandsniveau breekt, evenals de zich herhalende patronen in het spel wanneer stijgende of dalende prijzen van het ene niveau van activiteit naar het volgende gaan. (Zie artikel: The Anatomy of Trading Breakouts voor meer informatie over het uitwisselen van breakouts.)
Een typische break-out of afbraak ontvouwt zich in drie verschillende fasen: actie, reactie en resolutie . Deze gespecialiseerde impulsen werken in alle tijdframes, van intraday range swings tot break-outs op investeringsschaal die een leven lang winst kunnen boeken. Beter nog, elke fase genereert specifieke handelsstrategieën die op dat moment profiteren van het groepsgedrag in prijsontwikkeling, waardoor veelzijdige marktspelers een breakout of een onderbrekende voortgang kunnen oppikken en risico kunnen nemen in overeenstemming met de korte-termijndynamiek.
Dit technische ontdekkingsmechanisme werkt even goed op de op en neer markten, als ook op de lange en korte zijden. Beter nog, het heeft winstgevende toepassingen in allerlei scenario's voor bereikuitbreiding die verder gaan dan de prijsbeweging boven of onder horizontale steun of weerstand. De drie fasen zijn bijvoorbeeld hard aan het werk wanneer een beveiliging tussentijdse en langlopende voortschrijdende gemiddelden test, zoals de 50- en 200-daagse EMA's. Ze organiseren ook het testproces wanneer prijsverschillen hoger of lager zijn en tegen grenzen botsen, voordat ze opstijgen in een voortgaande golf of zichzelf terugdraaien en het gat opvullen. (Zie artikel: Playing The Gap .)
Theorie en praktijk
Breakouts en breakdowns beginnen met een actie -impuls die de prijs boven of onder een ondersteunings- of weerstandsniveau draagt, zoals een horizontale high of een trendlijn. (Zie artikel: Het nut van trendlijnen .) Dit is vaak een emotioneel geladen periode, waarbij handelaren over elkaar heen springen om gepositioneerd te worden. De trendgolf evolueert, strekt zich uit van de eerdere barrière en klapt dan af, drukt een opmerkelijke high (laag in een uitval) en voert een reactie impuls in. Dit markeert de testperiode, vaak gekenmerkt door een terugval naar nieuwe ondersteuning of weerstand. Het kan ook het begin markeren van zweepgaten die traders en investeerders dwingen posities te verlaten die ze niet van plan waren te verlaten.Prijsactie voltooit uiteindelijk een consolidatiepatroon, wat een van de twee uitkomsten oplevert. Ofwel het overstijgt de actie-impuls hoge of lage swing, bevestigt de nieuwe trend of de trend mislukt, waardoor een omkering ontstaat die trendvolgers vasthoudt. In beide gevallen is dit de resolutie -impuls. (Zie: Omkering van de markt en hoe ze te spotten. )
Alcoa (AA) komt in januari uit op 12.40 en hakt een oplopend driehoekspatroon uit. Het test de weerstand gedurende meer dan twee maanden en breekt eind maart uit, in een actie impuls die boven 13 uitvalt. De stam komt dan in de reactie impuls, zijwaarts in een rechthoekpatroon recht bovenop nieuwe ondersteuning. De nieuwe vloer houdt vast en de prijs wordt uitgeworpen in de resolutie impuls, stijgt boven het eerdere hoogtepunt en bevestigt de nieuwe opwaartse trend.
Exxon-Mobil (XOM XOMExxon Mobil Corp83. 18-0.42% Created with Highstock 4. 2. 6 ) behaalt een vijf maanden durende cup en greeppatroon met weerstand bij 96 en breekt uit in december, signalerend een actie impuls. Het klimt boven de 100 en gaat omhoog, wat een reactie impuls oplevert die in nieuwe steun valt, nu versterkt door de 50-dagen EMA. De voorraad loopt door dat niveau, wat een mislukte breakout-karakteristiek veroorzaakt van resolutie impulsen die slecht zijn voor trendvolgers. Merk op hoe accumulatie zoals gemeten door On Balance Volume (OBV) niet hoger met de prijs stijgt, waardoor een opmerkelijke bearish divergentie wordt gegenereerd. Dit is een gemeenschappelijk kenmerk van swings met oplossingsfouten.
Handelsstrategieën
Elke impuls van de actie-reactie-oplossingscyclus ondersteunt nauw afgestemde handelsstrategieën. Speel de breakout wanneer de prijs boven weerstand of uitval drijft wanneer deze niet wordt ondersteund. Of neem een smal bereikvermelding , voer in lage volatiliteit in voordat de verplaatsing plaatsvindt en plaats een strakke stop, stap uit voor een klein verlies als het niet goed is. Hoe dan ook, neem de winst agressief nadat de trendgolf van start gaat om te voorkomen dat je de reactie-impuls overhoudt. Een nalopende stop werkt heel goed in deze omstandigheden, waardoor winst wordt vergrendeld door deze hoger of lager in te stellen terwijl de beveiliging in uw richting slingert. (Zie voor meer informatie: Trailing-Stop-technieken .)
Koop de dip of verkoop de rip tijdens reactie-impulsen wanneer de prijs terugvalt op nieuwe ondersteuning of weerstand . Of wacht op een kleine fout, zoals een schending van het breakout-niveau dat sterker wordt ondersteund op de 50-daagse EMA. Koop op dit dieper niveau, terwijl breakouttraders worden uitgeschakeld of wachten tot de prijs opnieuw boven gebroken ondersteuning komt en de opleving als uw koopsignaal neemt. Houd er rekening mee dat de reactie-impuls de neiging heeft om langer mee te gaan dan de actie- of resolutie-impulsen en het risico te vroeg te nemen ongunstige opportunitykosten kan genereren. (Zie artikel: Wat kost kansen en waarom maakt het uit? )
Overschakelen naar een momentumstrategie wanneer de oplossingsimpuls in gang wordt gezet, hoog kopen en hogere of Symantec (SYMC) geeft een mislukte uitsplitsing weer die ervan uitgaat dat short sellers te agressief worden met het welbekende hoofd- en schouderpatroon . (Voor gerelateerde informatie, zie: Hoe het hoofd en schouders patroon te verhandelen .) Prijs daalt af naar de hals in februari, stuitert langs de randen gedurende meer dan een maand en komt neer op een hoog volume, en komt in een actie-impuls dat triggert allerlei korte verkoopsignalen. Die uitverkoopbar markeert de swing laag, voorafgaand aan een tweeweekse bounce die de prijs boven de hals, maar onder de 50-dagen EMA verhoogt. De reactie-impuls duurt nog zes weken, terwijl de prijs de onderkant van het voortschrijdend gemiddelde omhelst. De rally in mei triggert een koopsignaal en de oplossingsimpuls, die vaart krijgt van vastzittende short sellers gedwongen om posities te verslaan. The Bottom Line Markten gaan van het ene prijsniveau naar het andere door een actie-reactie-oplossingscyclus die allerlei winstgevende handelsmogelijkheden genereert. Deze driestappenmechanica vormt een technisch ontdekkingsmechanisme dat kan worden gevonden op alle liquide markten en in alle houdperioden, van scalping van één minuut tot maandelijkse market timing.
6 Dingen die beleggers kunnen doen met contanten onder Trump (XOM, GEO, CX, SWHC, AOBC)
Hier zijn zes manieren voor beleggers die op contanten zitten om te investeren tijdens het presidentschap van Trump.
Exxon Mobil's lange spel met $ 12 miljard obligatie-uitverkoop (XOM)
Omdat veel energiebedrijven moeite hebben om de lage olieprijsomgeving te overleven, probeert Exxon Mobil vloeibare fondsen veilig te stellen via een schuldaflossing van $ 12 miljard.
Aandelen met hoge P / E-ratio's kunnen te duur zijn. Is een aandeel met een lagere P / E altijd een betere investering dan een aandeel met een hogere?
Het korte antwoord? Nee. Het lange antwoord? Het hangt er van af. De koers-winstverhouding (P / E-ratio) wordt berekend als de huidige aandelenkoers van een aandeel gedeeld door de winst per aandeel (EPS) voor een periode van twaalf maanden (meestal de laatste 12 maanden, of de daaropvolgende twaalf maanden (TTM)). ).