Ethische schendingen en criminele activiteiten in verschillende sectoren hebben de afgelopen decennia onze economie getroffen, met name in de bank-, financiële en woningsector. In dit artikel bekijken we de complexe ethische en criminele kwesties rondom hypotheekfraude. Fraude in de eenvoudigste vorm is opzettelijke verkeerde voorstelling van zaken en misleiding. Bedrog in actie betekent dat iemand een ander bedriegt door informatie, feiten en cijfers verkeerd weer te geven. (Vier grote spelers snijden en dobbelen uw hypotheek op de secundaire markt, in Behind The Scenes Of Your Mortgage .)

AD:

Wat is hypotheekfraude?

Hypotheekfraude is niet alleen roofzuchtige kredietverlening die gericht is op bepaalde leners. Volgens het Federal Bureau of Investigation (FBI) is hypotheekfraude een "afwijking van materieel belang, een onjuiste voorstelling van zaken of nalaten met betrekking tot het onroerend goed of de potentiële hypotheek waarop een verzekeraar of geldschieter zich baseert om een ​​lening te financieren, kopen of verzekeren." Met deze werkdefinitie zien we dat hypotheekfraude kan worden gepleegd door zowel individuele kredietnemers als professionals in de sector.

AD:

Waarom hypotheekfraude begaan?

Leners en professionals zijn om vele redenen gemotiveerd om hypotheekfraude te plegen. We kunnen de meeste van die redenen beschrijven door twee primaire factoren te definiëren: fraude voor huisvesting en fraude voor winst. Fraude voor woningbouw wordt gepleegd door kredietnemers die, vaak met de hulp van leningverstrekkers of ander geldschieterspersoneel, relevante details over werkgelegenheid en inkomen, schulden en krediet, of waarde en staat van eigendom verkeerd weergeven of weglaten met als doel onroerend goed te verwerven of te behouden . Het is belangrijk op te merken dat fraude voor huisvesting kan worden gepleegd door personen die van plan zijn een woning als hoofdverblijfplaats in te nemen, of door beleggers die van plan zijn het pand te huren als een bron van inkomsten of om te verkopen voor winst.

AD:

Fraude voor de winst wordt gepleegd door professionals uit de industrie die onjuiste informatie verstrekken, onjuist weergeven of nalaten relevante gegevens over hun werk of inkomen, schulden en kredietwaardigheid, of waarde en staat van eigendom, met het doel om winst op een leningstransactie. Het is belangrijk om hier op te merken dat fraude voor winst kan worden gepleegd door een professional in de krediettransactieketen, waaronder de bouwer, makelaar in onroerend goed, leningofficier, hypotheekmakelaar, krediet / schuldhulpverlener, vastgoeddeskundige, vastgoedinspecteur, verzekeringsagent , titelbedrijf, procureur en escrow-agent. Professionals uit de industrie kunnen ook samenwerken, als netwerk, om underwriters, geldschieters en kredietnemers te bedriegen en de vergoedingen te maximaliseren en winsten te delen op alle hypotheekgerelateerde diensten. Deze acties zijn gemotiveerd door de wens om extra verkoopcommissies te krijgen of eenvoudigweg om een ​​investeringspositie te vergroten. (Identiteitsdieven gebruiken thuislijntjes om hun misdaden te plegen.Meer informatie vindt u in Bescherm uzelf tegen HELOC-fraude .)

Veelgestelde hypotheekstelsels en zwendels

De meest voorkomende fraudegevallen voor beleggershypotheken zijn verschillende soorten flippen van onroerend goed, bezettingsfraude en de stroinkoperzwendel . Het omkeren van eigendommen is over het algemeen niet illegaal wanneer het wordt geassocieerd met de aankoop van een huis, het vasthouden / repareren en vervolgens opnieuw verkopen voor winst. Aan de andere kant, wanneer een pand onder de markt wordt gekocht en onmiddellijk met winst wordt verkocht met de hulp van een corrupte taxateur die "verifieert" dat de waarde van het onroerend goed eigenlijk het dubbele is van het oorspronkelijke aankoopbedrag, is hypotheekfraude aangegeven.

Occupancy-fraude is een regeling die door beleggers wordt gebruikt om in aanmerking te komen voor hogere loan-to-value en lagere out-of-pocket kosten bij aankopen, naast lagere hypotheekrente. Bezettingsfraude treedt op wanneer een lener beweert dat het huis door de eigenaar bewoond zal worden om een ​​gunstige bankstatus te verkrijgen wanneer het onroerend goed feitelijk leeg zal blijven. De verkoper van stro gebruikt zijn identiteitskrediet en inkomen om onroerend goed te verkrijgen voor een andere koper die mogelijk niet in aanmerking komt. Strokopers worden vaak gebruikt door investeerders, hetzij vrijwillig of onbewust om andere vormen en meerdere lagen van fraude te verbergen.

De meest voorkomende frauduleuze fraudes voor individuele hypotheekfraude zijn identiteitsdiefstal en falsificatie van inkomsten / activa. Identiteitsdiefstal, waarbij de echte koper op frauduleuze wijze financiering verkrijgt met behulp van de informatie van een onwillig en onbewust slachtoffer, waaronder burgerservicenummers, geboortedata en adressen. Identiteitsdiefstal voor hypotheekdoeleinden kan ook gestolen loonstrookjes, bankgegevens, belastingaangiften, W2's en vervalste verificatieletters voor werkgelegenheid omvatten. Zelfs eigendomsdocumenten kunnen worden vervalst en een lener kan een frauduleuze hypotheek krijgen op een eigendom dat hij niet bezit of bewoont.

De meest voorkomende valstrikmeldingen van professionele hypotheekverstrekkers zijn de luchtlening en beoordelingsfraude. De luchtlening is een lening verkregen op een niet-bestaande eigenschap of voor een niet-bestaande lener. Een groep professionals zal vaak samenwerken om een ​​nep-lener te creëren, een ketting van eigendom op een niet-bestaand eigendom en een titel- en eigendomsverzekeringsbinder te krijgen. Daarnaast kan de fraudeketen telefoonbanken en postvakken omvatten om valse werkgelegenheidsverificaties, huisadressen en lenerstelefoonnummers te creëren. De airloan-zwendel legt simpelweg geld in de handen van de daders en er wordt nooit een eigendom gekocht of verkocht. Beoordelingfraude houdt vaak in dat een makelaar in onroerend goed, een bouwer, een taxateur en een leningofficier samenwerken om een ​​aankoopprijs en een lening te maximaliseren om de provisie te verhogen. Aan de andere kant zullen corrupte taxateurs vaak een eigendom onderwaarderen om ervoor te zorgen dat een mede-investeerder het actief kan kopen.

Sommige vormen van roofzuchtactiviteiten, executieveiligheid en hypotheekvermindering zijn sterk afhankelijk van de eerder genoemde praktijken op het gebied van hypotheekfraude. Wrede leningen omvatten meestal het vervalsen van de inkomstencijfers van geldschieters om hun vermogen om extra schulden aan te nemen onnauwkeurig weer te geven.Dergelijke activiteiten droegen zwaar bij aan de Grote Recessie. (Ponzi-schema's zijn slechts één voorbeeld van dit soort oplichterij: leren voorkomen dat je een slachtoffer wordt, in Affinity Fraud: No Safety In Numbers .)

Hoe werkt een hypotheekfraude?

In dit voorbeeld van het close-up-flippingschema op dezelfde dag zijn de titel en de beoordeling vaak frauduleus en omvatten drie partijen: de verkoper, de flipper en de nietsvermoedende eindafnemer. De verkoper maakt een contract met de flipper om het onroerend goed onder de marktwaarde te kopen. De flipper geeft de eindafnemer een frauduleuze titelverzekeringsverplichting, waarbij de flipper als eigenaar wordt getoond (hoewel niet het geval) en een beoordeling wordt gemaakt tegen de hoge prijs die de flipper en eindkoper zijn overeengekomen.

In verschillende historische gevallen gebruikte een Cincinnati-leningsprocessor valse inkomensdocumentatie, te hoge taxatiewaarden en nepbedrijven om bijna $ 400.000 te stelen. In Atlanta werden 10 mensen veroordeeld voor het gebruik van een netwerk van leningambtenaren, taxateurs en strokopers om een property flipping-schema van $ 41 miljoen uitvoeren. Ten slotte gebruikte een groep in Detroit identiteitsdiefstal om handtekeningen en persoonlijke informatie te verkrijgen die werden omgezet in een valse titelketen die werd gebruikt om illegaal eigendommen te verkopen tussen nietsvermoedende kopers en verkopers.

Kan hypotheekfraude worden bestreden of gestopt?

Er is geen tekort aan wetgeving op lokaal, staats- of federaal niveau om hypotheekfraude te verminderen. Staten hebben een grote stap gezet door het verplicht stellen van lenersofficieren en permanente educatie. Bovendien worden vastgoed-, titel- en verzekeringsagentschappen in licentie gegeven en gecontroleerd door overheidsinstanties. Veel staten vereisen ook een periodieke controle van de activiteiten en transacties van hypothecaire kredietverstrekkers om de naleving te controleren. Professionele organisaties zoals de Mortgage Bankers Associations en de National Association of Mortgage Brokers hebben een gedragscode en 'best practices' die op elkaar worden gevolgd. De Economische Misdaden Unit II van de FBI houdt ook toezicht op klachten en verdachte activiteiten in de hypotheeksector.

Hoe beïnvloedt hypotheekfraude de markten?

Om de implicaties voor de huizen- en vastgoedsector en voor financiële instellingen te begrijpen, refereert u eenvoudigweg aan de krantenkoppen en literatuur over de hypotheekcrisis van 2008. Een korte studie van derivaten en door hypotheek gedekte waardepapieren vertelt de verhalen over faillissementen van financiële instellingen die volgden op speculatieve leningen die soms gebaseerd waren op hypotheekfraude.

De bottom line

Het goede nieuws is dat we de markten kunnen verbeteren door hypotheekfraude te verminderen. Individuen moeten realistische verwachtingen stellen ten aanzien van leen- en huiseigenarenervaring. Beleggers moeten realistische doelen stellen voor winst. Beroepsbeoefenaren in de industrie moeten hogere persoonlijke normen nastreven en zich onderwerpen aan de verantwoordelijkheid van hun organisatie. Overheden moeten de wetgeving uniformer maken en de wetshandhaving combineren met actief onderzoek. (De fraudeurs in The Pioneers of Financial Fraud waren de eersten om fraude te plegen, deel te nemen aan handel met voorkennis en aandelen te manipuleren.)