Als u geluk heeft, bent u misschien niet bekend met de term 'flitskrediet'. Een betaaldaglening wordt verstrekt door een derde-geldschieter en het wordt verondersteld om consumenten te helpen uit last-minute financiële jam te krijgen door een contant voorschot op een aanstaande looncheque aan te bieden. Hoewel het een goede zaak is om uit een moeilijke situatie te komen, overtreft de rente die betaaldagverstrekkers betalen doorgaans 100%, wat een moeilijkere plek nog moeilijker kan maken. Dus, zijn betaaldagleningen een geweldige service voor mensen in nood, of zijn ze een voorbeeld van leningshaai bedrijven die ten prooi vallen aan de wanhoop van mensen? We zullen het in het volgende artikel uitdiepen. (Houd uw credit score gezond en uw schuld onder controle, bekijk Zes belangrijke creditcard-fouten .)
Waarom wachten op betaaldag?
Een betaaldaglening werkt als volgt: je hebt te weinig geld en je kunt niet wachten tot je volgende salaris komt, dus ga je naar je lokale betaaldaglener (sommige zijn zelfs online tegenwoordig) en vraag om een ​​betaaldaglening op te zetten - meestal ergens tussen $ 50 en $ 1, 000, hoewel de hogere limieten meestal moeilijker zijn om voor in aanmerking te komen. U schrijft een post-gedateerde cheque voor dat bedrag plus de kosten die u nu aan de geldschieter verschuldigd bent. Je krijgt meteen je geld en wanneer de betaaldag rondrent, zal de geldschieter je cheque verzilveren en zijn winst verzamelen.

AD:

Mensen die betaaldagleningen gebruiken, bevinden zich meestal in situaties waarin ze maar weinig andere financiële alternatieven hebben. In hun ogen is een flitskrediet een manier om een ​​korte tijd in het water te blijven zonder dat je om hand-outs hoeft te vragen. Mensen met een laag krediet of zonder krediet zijn ideale klanten voor betaaldagleners. (Voor meer informatie, zie Het belang van uw kredietwaardigheid .)

Eén stap vooruit, twee stappen terug
In de meeste gevallen is een betaaldaglening geen aantrekkelijke optie voor kortetermijnfinanciering problemen. Buitengewone rentelasten, betrouwbaarheid van de ondergeschikte kredietverstrekker, kleine omvang van de lening, toekomstige afhankelijkheid en de mogelijke negatieve effecten die het lenen van deze kredietverstrekkers kan hebben op uw kredietwaardigheid zijn allemaal geldige redenen om zo mogelijk een betaaldaglening te vermijden. (Zie Leef je te dicht bij de rand? )

AD:

Het bedrag van de rente in rekening gebracht door betaaldag kredietverstrekkers is geen grap. Jaarlijkse rente tussen 200% en 500% is de industrienorm. In de volgende grafiek ziet u bijvoorbeeld de jaarlijkse rentekosten van een vergoeding van $ 18 (hoofdzakelijk de rente) die wordt berekend over een geleend bedrag van $ 100 uit verschillende kredietlengtes. Payday-kredietverstrekkers zijn vaak in staat om de woekerwetgeving te omzeilen - overheidslimieten voor de hoeveelheid rente die een kredietverstrekker kan aanrekenen - door hun rentekosten "servicekosten" te noemen, die niet onder dezelfde regels vallen als rentekosten op veel plaatsen. (Lees APR versus APY: How The Distinction Impacts You om meer te weten te komen over de rente op leningen en hoe u dit kunt berekenen.)

AD:

Uitleendag	Financieringskosten per $ 100	APR *
8	$ 18	821%
9	$ 18 > 730%	10
$ 18	657%	11
$ 18	697%	12
$ 18	548%	13
$ 18	505%	14
$ 18	469%	15
$ 18	438%	16
$ 18	411%	17 > $ 18
386%	18	$ 18
365%	* Per Truth in Lending Act	Boven de wet

Veel staten hebben woekervrijstellingen voor leningen van buitenlandse entiteiten, of kredietverstrekkers opgenomen buiten de staat van de kredietnemer. Wanneer een staat de 'servicekosten'-maas in de wet niet accepteert, profiteren kredietverstrekkers hier vaak van door winkels te vestigen op plaatsen zonder beperkingen op de hoeveelheid rente die ze kunnen aanrekenen. Een geldschieter in South Dakota, waar er geen woekerlimiet is, kan een lening afsluiten aan iemand in Californië, waar woekerbeperkingen bestaan, door gebruik te maken van deze truc. De buitensporige rente die door betaaldagverstrekkers in rekening wordt gebracht, is op veel plaatsen illegaal, waaronder Canada, waar de woekertechniek technisch beperkt is tot 60%, hoewel de Canadese overheid nog moet ingrijpen om de wet te handhaven. De laatste tijd hebben veel staten stappen ondernomen om betaaldaggeldgevers te ontmoedigen om binnen hun grenzen te opereren.

Over het algemeen zijn betaaldagverstrekkers minder betrouwbaar dan hun tegenhangers in de commerciële bank. In een sector waar documentatie van het grootste belang is, kunnen uitgevers van betaaldag leners verplichten om persoonlijke financiële en identificatie-informatie te verstrekken als onderdeel van hun goedkeuringsproces. Omdat flitskredieten grote winsten opleveren voor geldschieters zonder veel eisen aan professionele inloggegevens, zijn een gebrek aan informatiebeveiliging en het risico op fraude ook verontrustende aspecten van betaaldagleningen. (Lees hoe u uzelf en uw geliefden kunt beschermen tegen financiële fraudeurs, lees
Stop oplichting in hun sporen

.) Paltry Sums Met alle tegenstanders van de betaaldaglening, de grootte van de meeste flitskredieten lijkt van weinig belang. Maar als je bedenkt dat de meeste payday-lenders doorgaans niet meer dan $ 400 autoriseren, komt hun nut - vooral als iemand zich zorgen maakt over het houden van auto- of hypotheekbetalingen - echt in vraag. De kleine leningen handelen in de gunsten van de kredietverstrekkers op meer dan één manier: kleinere leningen betekent meer diversificatie van de lener omdat het spreiden van geld over meer klanten betekent minder risico. Ook kan het beperken van leningen tot kleine bedragen vaak verhullen hoe extreem de rente is.

Leren leven zonder
Een ander groot risico dat gepaard gaat met flitskredieten is het risico van afhankelijkheid. Kan een betaaldaglening u tot het einde van de maand opleveren, maar worden de rente die u op de lening in rekening brengt, de volgende maand nog moeilijker voor u? Een cyclus van afhankelijkheid als deze kan de financiële gezondheid van een persoon verlammen. Als dit het geval is, kan het afsluiten van een betaaldaglening een blijvende invloed hebben op uw vermogen om in de toekomst krediet te krijgen. Aangezien betaaldagleningen meer gemeengoed worden en worden behandeld door meer gevestigde bedrijven, beginnen sommige betaaldagverstrekkers zich aan kredietbureaus te melden.Gezien de precaire aard van de financiën van de meeste betaaldagleners, zou het in gebreke blijven op uw betaaldaglening een blijvend litteken op een reeds zwakke credit score betekenen. (Herken wanneer het tijd is om te bezuinigen op uitgaven, lees

Vijf tekens dat u verder leeft dan uw middelen
.) Betere alternatieven Betaaldagleningen zijn niet de enige oplossing voor kortetermijnliquiditeit problemen. Als u geld nodig heeft en vindt dat onderpand en krediet geen grote problemen zijn, is een conventionele lening het beste scenario. Als het afsluiten van een persoonlijke lening geen realistische mogelijkheid is, vraagt ​​u uw werkgever om een ​​salarisvoorschot of gaat u naar online kredietverlenende gemeenschappen zoals Prosper. com kan een manier zijn om een ​​flitskrediet te vermijden. Ondanks het oude adagium dat waarschuwt tegen lenen van vrienden en familie, kun je overwegen om over te gaan tot het afsluiten van een betaaldaglening, vooral gezien de terugverdelingsopties je in een dieper gat steken. (Ga voor gerelateerde literatuur naar

Een lening krijgen zonder ouders
.) Conclusie Het is vaak een worstcasescenario om naar een betaaldaglening te gaan, en het kan zijn dat een betaaldaglening jouw enige optie. Als dit het geval is, is het belangrijk om uw opties af te wegen en na te denken over al uw feiten voordat u een financiële overeenkomst sluit die waarschijnlijk in het voordeel van het huis ligt. Je kunt ook werken aan het opbouwen van een noodfonds, zodat je geld beschikbaar hebt als het noodlot toeslaat. In een plakkerige situatie zou dit de beste oplossing voor iedereen kunnen zijn. (Zie

Build Yourself An Emergency Fund
voor meer informatie over sparen voor een ramp.)