George Lane ontwikkelde stochastieken, een indicator die de relatie meet tussen de slotkoers van een uitgifte en het prijsbereik over een vooraf bepaalde periode.
Veertien is het wiskundige getal dat wordt gebruikt in het tijdmodel en het kan, afhankelijk van het doel van de technicus, dagen, weken of maanden weergeven. De chartist wil misschien een hele sector onderzoeken. Voor een langetermijnvisie op een sector zou de chartist beginnen met het bekijken van 14 maanden van het handelsbereik van de gehele industrie. (Zie Uw weg naar betere rendementen weergeven voor meer informatie over het lezen van diagrammen.)
Prijsactie
Het uitgangspunt van stochastiek is dat de slotkoers van een aandeel de neiging heeft om te handelen aan het einde van de prijsactie van de dag. Prijsactie is de prijs waartegen een aandeel gedurende de dagelijkse sessie wordt verhandeld. De aandelen zijn mogelijk geopend voor $ 10. 00, verhandeld zo laag als $ 9. 75 en zo hoog als $ 10. 75 en gesloten voor $ 10. 50 voor de dag. De prijsactie van dit voorbeeld is tussen $ 9. 75 (het dieptepunt van de dag) en $ 10. 75 (het hoogtepunt van de dag). Als het probleem zich echter in een neerwaartse trend bevindt, zullen de slotkoersen meestal sluiten op of dichtbij het dieptepunt van de handelssessie.
Jack D. Schwager, de CEO van Wizard Trading en auteur van enkele van de beste boeken die zijn geschreven over technische analyse, gebruikt de term "genormaliseerd" om stochastische oscillatoren te beschrijven die vooraf bepaalde grenzen hebben, zowel in de high als in de high. lage kanten. Een voorbeeld van een dergelijke oscillator is de relatieve sterkte-index (RSI), die een bereik van 0-100 heeft, en worden ingesteld op het bereik van 20-80 of 30-70. Of je nu kijkt naar een sector of een individueel probleem, het kan heel nuttig zijn om stochastics en de RSI in combinatie met elkaar te gebruiken. (Zie voor meer Ride The RSI Rollercoaster en Oscillators en indicatoren verkennen: RSI .)
Formule
Stochastics wordt gemeten met de% K-regel en de% D-regel, en het is de% D-regel die we nauwlettend volgen, omdat deze alle belangrijke signalen in de grafiek zal aangeven. Wiskundig gezien ziet de% K-regel er als volgt uit:
| % K = 100 [(C - L5close) / (H5 - L5)] |
C = de laatste afsluitingsprijs
L5 = het dieptepunt van de vijf voorgaande handelssessies
H5 = de hoogste prijs die gedurende dezelfde periode van 5 dagen wordt verhandeld.
De formule voor de belangrijkere% D-regel ziet er als volgt uit:
| % D = 100 X (H3 / L3) |
We laten u deze formules alleen ter wille van de belangstelling zien. De huidige kaartsoftware voert alle berekeningen uit, waardoor het hele technische analyseproces zoveel gemakkelijker en dus spannender wordt voor de gemiddelde belegger. Om te weten wanneer een aandeel naar een overbought of een oververkochte positie is verhuisd, is stochastics de favoriete technische indicator omdat het gemakkelijk waarneembaar is en een hoge mate van nauwkeurigheid heeft.
De kaart lezen
De K-lijn is de snelste en de D-lijn is de langzamere van de twee lijnen. De belegger moet kijken hoe de D-lijn en de prijs van het probleem beginnen te veranderen en terechtkomen in ofwel het overbought (boven de 80) of de oververkochte (onder de 20-lijn) posities. De belegger moet overwegen de aandelen te verkopen wanneer de indicator boven het 80-niveau komt. Omgekeerd moet de belegger nadenken over het kopen van een probleem dat lager is dan de 20-regel en beginnen te stijgen met een verhoogd volume.
In de loop der jaren hebben vele artikelen geschreven om de "tweaken" van deze indicator te onderzoeken, maar nieuwe investeerders moeten zich concentreren op de basisprincipes van stochastiek.
|
|
| Bron: TradeStation |
In de bovenstaande grafiek van eBay presenteerde zich een aantal duidelijke koopkansen tijdens de lente- en zomermaanden van 2001. Er zijn ook een aantal verkoopindicatoren die de aandacht zouden hebben getrokken van termijnhandelaren. Het sterke koopsignaal begin april zou beleggers en handelaren een geweldige 12-daagse run hebben gegeven, variërend van $ 30 tot $ 30. 00 gebied tot het midden $ 50. 00 gebied. De huidige run in de aandelen begon pas twee weken geleden met een krachtig koopsignaal. Hoewel het koopsignaal een valse start lijkt te zijn, heeft het bevestigd dat, zelfs in deze moeilijke marktomstandigheden voor de internetaandelen, er meer nieuw geld op eBay komt.
Conclusie
Stochastiek is een favoriete indicator voor sommige technici vanwege de nauwkeurigheid van de bevindingen. Het wordt gemakkelijk waargenomen door ervaren veteranen en nieuwe technici en het heeft de neiging om alle beleggers te helpen bij het maken van goede instap- en uitstapbeslissingen op hun bedrijf.
Lees Oscillators en indicatoren verkennen: Stochastic Oscillator voor meer informatie.
Schaff Trend: een snellere en meer nauwkeurige indicator
De Schaff trendcyclusindicator is toekomstgericht en genereert signalen veel sneller dan oude indicatoren zoals de MACD.
Is het BBP echt een nauwkeurige maatstaf voor economische groei?
Wat zegt het BBP over reële economische groei of welzijn? Het antwoord is heel anders dan je zou verwachten.
Als ik een obligatie van $ 1 000 met een coupon van 10% en een looptijd van 10 jaar koop, ontvang ik dan elk jaar $ 100, ongeacht wat de opbrengst is?
Simpel gezegd: ja, dat zal je wel. Het mooie van een vastrentend effect is dat de belegger een bepaald bedrag aan contanten kan verwachten, op voorwaarde dat het obligatie- of schuldinstrument tot de vervaldatum wordt aangehouden (en de emittent niet in gebreke blijft). De meeste obligaties betalen halfjaarlijks rente, wat betekent dat u elk jaar twee betalingen ontvangt.