Beleggers die hun portefeuilles willen diversifiëren met buitenlandse aandelen, kunnen kiezen uit een brede selectie van beleggingsfondsen met sterke track records van lage volatiliteit en solide prestaties. Onlangs hebben internationale aandelen, vooral die uit opkomende markten, veel volatiliteit ervaren als gevolg van een daling van de grondstoffenprijzen, een vertraging van de economie in China en uiteenlopende monetaire paden tussen de Amerikaanse Federal Reserve en de Europese Centrale Bank.

Omdat de zorgen over een langzamere mondiale economische groei waarschijnlijk zullen voortduren tot in 2016, kunnen beleggers nog steeds verkeerd geprijsde beleggingsopties vinden in het buitenland met aantrekkelijke waarderingen. Tegelijkertijd moeten beleggers ervoor waken de ravage in de wereldwijde kapitaalstromen die kan worden veroorzaakt door de mogelijke beslissing van de Fed om de rente in 2015 te verhogen, niet te onderschatten.

Investeren in internationale aandelen stelt beleggers bloot aan valutarisico, waarbij schommelingen optreden in vreemde valuta kunnen ongeldige rendementen in de valuta's van andere landen wegnemen of zelfs negatief maken. In 2015 deponeerden vele valuta's, waaronder de euro, de Japanse yen en de Chinese yuan ten opzichte van de Amerikaanse dollar, en deze trend kan zich in 2016 voortzetten. Om bescherming tegen valutarisico's te verkrijgen, kunnen beleggers fondsen kiezen die hun blootstelling aan vreemde valuta afdekken.

Fidelity International Growth Fund

Activa onder beheer (AUM): $ 1. 5 miljard

2010-2015 gemiddelde jaarlijkse intrinsieke waarde (NAV) rendement: 7 81%

Netto kostenratio: 1,04%

Het Fidelity International Growth Fund maakt gebruik van een gediversifieerde internationale aandelenstrategie door zich te richten op large-cap bedrijven met groeikenmerken. Het fonds maakt gebruik van fundamentele analyse om bedrijven te selecteren met aantrekkelijke waarderingen en hoge toegangsdrempels. Het fonds heeft een brede geografische spreiding in zijn posities in de top vijf van landen, waarbij de allocatie van activa de Verenigde Staten (17, 61%), Verenigd Koninkrijk (15%), Zwitserland (14,5%), Japan (14,4 %) en Zweden (6,9%). In termen van sectorconcentratie geeft het fonds de voorkeur aan aandelen in de gezondheidszorg met ongeveer 19%, terwijl de aandelen in de financiële sector en de stapelconsumptiegoederen respectievelijk 18% en 15% allocatie hebben.

Ondanks een moeilijke omgeving voor internationale groeiaandelen in 2015, kon het fonds nog betere resultaten laten zien dan de MSCI EAFE Growth Index, de referentie-index van het fonds. Het fonds heeft een vijfsterrenwaardering van Morningstar verdiend en vereist een minimale investering van $ 2, 500 en geen heffingen.

Oberweis International Opportunities

AUM: $ 709. 3 miljoen

2010-2015 gemiddelde jaarlijkse NAV-winst: 16. 09%

Netto-kostenratio: 1.60%

Het Oberweis International Opportunities Fund streeft naar rendementen die groter zijn dan die van de MSCI World ex USA Small Cap Growth Index.Het fonds belegt in een aantal buitenlandse small- en mid-cap aandelen van bedrijven met een hoge groei. Het management van het fonds maakt gebruik van verschillende principes voor behavioral finance, samen met het fundamentele bottom-up onderzoek om zijn posities te selecteren. Het fonds heeft een geconcentreerde positie in Japanse aandelen met een toewijzing van 30% en het Verenigd Koninkrijk met een toewijzing van 17%. Andere landen die worden vertegenwoordigd door de portefeuille van het fonds zijn Canada, Denemarken en Zweden.

Sectoren waarin het fonds zijn activa toewijst, zijn onder meer de cyclische sector van de consument (toewijzing van 24%), gezondheidszorg (toewijzing van 17%) en de industriële sector (toewijzing van 15%). Morningstar kende het fonds een vijfsterrenbeoordeling toe in de buitenlandse categorie small / mid growth. Het fonds heeft een minimale investeringsvereiste van $ 1, 000 en geen heffingen.

PIMCO StocksPLUS International Fund (US Dollar-Hedged) Klasse D

AUM: $ 2. 4 miljard

2010-2015 gemiddelde jaarlijkse NAV-winst: 7. 97%

Netto-kostenratio: 1. 16%

Het PIMCO StocksPLUS International Fund (met USD afgedekte) Klasse D streeft ernaar beter te presteren dan de MSCI EAFE Index door te beleggen in aan aandelen gekoppelde instrumenten van grote aandelen met marktkapitalisatie om het rendement van de onderliggende index te kopiëren. Het fonds beperkt zijn valutarisico tot niet meer dan 20% van zijn activa door zijn valutarisico's af te dekken. Het maakt gebruik van de gepatenteerde PLUS-beleggingsstrategie en koopt niet rechtstreeks aandelen van buitenlandse bedrijven aan en houdt deze ook niet. In plaats daarvan investeert het in niet-U. S. aandelenderivaten tegen geldmarktwaarde, ondersteund door een portefeuille van vastrentende instrumenten door Amerikaanse en buitenlandse uitgevende instellingen. Het fonds heeft aanzienlijke activaspreiding naar regio's in Europa, het Midden-Oosten en Afrika (EMEA) met ongeveer 65% gewicht, terwijl Japan goed is voor 23% van de portefeuille van het fonds.

Lipper heeft het fonds vele malen erkend als het beste grote aandelenfonds van de groep vanwege zijn consistent solide prestaties. Het fonds heeft een minimale investeringsvereiste van $ 1, 000 en rekent geen laadkosten. Het fonds heeft een vijfsterrenrating van Morningstar binnen de buitenlandse grote blendcategorie verdiend.

Schwab International Core Equity Fund

AUM: $ 679. 4 miljoen

2010-2015 gemiddelde jaarlijkse NAV-winst: 8. 01%

Netto-kostenratio: 0,66%

Het Schwab International Core Equity Fund is een buitenlands groot blendfonds dat aandelen van buitenlandse bedrijven belegt met grote en middelgrote marktkapitalisatie. Het fonds dekt zijn valutarisico's niet af. Schwab selecteert de participaties van het fonds uit de MSCI EAFE Index, de referentie-index, door gebruik te maken van evaluerende effecten op basis van fundamentals, waardering en momentum. Het fonds heeft grote aandelenposities in Japanse aandelen (20%), Britse aandelen (19%) en Franse aandelen (10%). Het bezit van het fonds is vrij goed gespreid over verschillende sectoren, waarbij financiële aandelen de grootste allocatie hebben van ongeveer 20%. Andere sectoren die deel uitmaken van de portefeuille van het fonds zijn consument cyclisch (15% allocatie), defensieve consumenten (12% allocatie) en gezondheidszorg (12% allocatie).

Het fonds heeft een minimale investeringsvereiste van $ 100 en brengt geen laadkosten in rekening.Vanwege zijn sterke prestaties verdiende het fonds een vijfsterrenwaardering van Morningstar in de categorie buitenlandse grote blend.

Lazard Global Listed Infrastructure Portfolio Open aandelen

AUM: $ 2. 6 miljard

2010-2015 gemiddelde jaarlijkse NAV-winst: 14. 24%

Netto-kostenratio: 1. 29%

De Open Line-beursintroductieportefeuille met open dak van Lazard streeft naar een rendement met lage volatiliteit door te investeren in infrastructuur bedrijven wereldwijd. Het fonds heeft overwogen posities in aandelen in de Verenigde Staten (26%) en Italië (26%), terwijl Australië en Frankrijk respectievelijk 13% en 12% allocatie hebben. Het fonds belegt het grootste deel van zijn vermogen in verschillende nutsbedrijven (50% allocatie) en industriële bedrijven (40%).

Het fonds vereist dat beleggers een minimale investering van $ 2, 500 bijdragen en heeft geen heffingen. Het kreeg een vijfsterrenwaardering van Morningstar vanwege de sterke, voor risico gecorrigeerde rendementen.

Bottom Line

Hoewel de vooruitzichten voor wereldwijde groei en de buitenlandse markt uitdagend blijven, hebben beleggers nog steeds volop mogelijkheden om in buitenlandse aandelen te beleggen. Internationale beleggingsfondsen bieden een evenwichtige blootstelling aan een andere niche van buitenlandse aandelenmarkten tegen redelijke kosten.