Beleggers kunnen mogelijk bewegende gemiddelden gebruiken om goede entry- en exitpunten te vinden voor posities in exchange-traded funds (ETF's). Voortschrijdende gemiddelden zijn een van de meest gebruikte indicatoren in technische analyse. Technische analyse pogingen om toekomstige prijsbewegingen te voorspellen door eerdere prijsacties op beursgrafieken te analyseren.

De meest gebruikte voortschrijdende gemiddelden zijn het 50-dagen voortschrijdend gemiddelde en het 200-dagen voortschrijdend gemiddelde. Bewegende gemiddelden met deze lengtes worden gebruikt in twee van de meest voorkomende technische opstellingen: het gouden kruis en het dodenkruis. Bewegende gemiddelden kunnen ook worden gebruikt voor eenvoudige ondersteuning en weerstandsgebieden voor de prijs.

Gouden Kruis

Het 50-dagen gemiddelde van het gemiddelde oversteken boven het 200-dagen voortschrijdend gemiddelde staat bekend als het gouden kruis. Dit wordt als een bullish indicator beschouwd. Een toenemend volume gelijktijdig met de kruising kan ook een bevestigende factor zijn. Sommige technische analisten zijn van mening dat dit slechts een optimistische indicator is als beide voortschrijdende gemiddelden stijgen bij het oversteken. Een belegger die een positie in een ETF wil openen, kan het gouden kruis gebruiken als een positieve indicator om een ​​positie in te nemen.

Er is een andere interpretatie van het gouden kruis wanneer het 50-dagen voortschrijdend gemiddelde aanzienlijk hoger is dan het 200-dagen voortschrijdend gemiddelde. Sommige beleggers geloven misschien dat dit een indicator is dat de aandelen overbought zijn en kunnen worden klaargestoomd voor een daling op de korte termijn.

Death Cross

Het dodenkruis is precies het tegenovergestelde patroon van het gouden kruis. Het treedt op wanneer het voortschrijdend gemiddelde van 50 dagen het 200-dagen voortschrijdend gemiddelde overschrijdt. Zoals de naam al aangeeft, wordt het beschouwd als een bearish indicator. Beleggers kunnen posities in ETF's verlaten wanneer een overlijdensovername plaatsvindt. Het kan worden gebruikt als een methode om verliezen te beperken.

Subsidiair, beleggers die een ETF willen shorten, kunnen het overlijdenskruis gebruiken als een bevestiging van de indicator in een aanhoudende neerwaartse trend in de prijs. Vanwege de lengte van de voortschrijdende gemiddelden die worden gebruikt, verandert de trend meestal al in de loop van de tijd als er een kruis over de dood komt. Het overlijdens-kruis kan worden beschouwd als een achterblijvende indicator, die waarschijnlijk niet de top van de markt zal worden.

Ondersteuning en weerstand

Veel technische analisten gebruiken voortschrijdende gemiddelden als gebieden voor ondersteuning en weerstand. Wanneer de prijs van een ETF een voortschrijdend gemiddelde eronder op een grafiek raakt en niet onder dat niveau doorbreekt, dient het als een ondersteuningsgebied. Wanneer een ETF een bewegend gemiddelde erboven raakt en niet naar boven doorbreekt, dient het als een weerstandsgebied. Veel handelaren op de markt kijken of de prijzen weerkaatsen op voortschrijdende gemiddelden.

Typen voortschrijdende gemiddelden

Het voortschrijdend gemiddelde (SMA) is het meest gebruikte type voortschrijdend gemiddelde.De SMA wordt berekend door de som van de slotkoersen voor het onderzochte tijdstip te nemen en te delen door het aantal tijdsperioden. Een 50-dagen SMA neemt bijvoorbeeld de slotkoersen van de afgelopen 50 dagen en verdeelt deze met 50. Anders dan bij andere typen voortschrijdende gemiddelden, geeft de SMA evenveel gewicht aan elke prijsperiode gedurende het tijdsbestek. Hierdoor kan het trendveranderingen vertragen. De SMA is een achterlopende indicator.

Het exponentieel voortschrijdend gemiddelde (EMA) reageert beter op veranderingen in prijstrends. De EMA kent een wegingsfactor toe aan de waarden in de tijdreeks. Recentere tijdsperioden krijgen een grotere weging, waarbij eerdere tijdsperioden minder waarde hebben. De EMA gebruikt een afvlakfactor gegenereerd op basis van de lengte die wordt gebruikt voor het voortschrijdend gemiddelde. De EMA kan veranderingen in trends eerder weergeven dan de SMA omdat deze sneller reageert.