Inhoudsopgave:
De Securities and Exchange Commission (SEC) verwijst naar een "penny stock" als een effect uitgegeven door een klein bedrijf dat handelt tegen minder dan $ 5 per aandeel, en dat over het algemeen over-the- teller, bijvoorbeeld op het OTC Bulletin Board of OTC Link (voorheen bekend als de "roze bladen"). Penny-aandelen zijn zeer speculatief en de kans dat je je hele investering in een penny-aandeel verliest, is veel groter dan het raken van een thuisrun en het binnenhalen van enorme winsten. Toch handelen miljoenen mensen nog steeds dagelijks penny-aandelen uit. Hier zijn 10 soorten centaandeelbeleggers, of ze nu aan de lange, de korte kant of beide worden gevonden.
- Ervaren penny stock traders : Velen die gedijen in de hectische wereld van handelen doen dit door een niche uit te spitten in een specifieke sector of asset. Penny-aandelen zijn een dergelijke niche, hoewel het aantal handelaars dat deze aandelen verhandelt een fractie is van degenen die gevestigde effecten en blue-chipaandelen verhandelen. Ervaren penny stock traders worden niet afgeschrikt door de beperkte liquiditeit van de sector, de brede bid-ask spreads en de frequente marktprijsmanipulatie. Voor deze spelers is er weinig meer over om ze te verrassen, zelfs in zo'n volatiele markt als penny-aandelen. Ze kunnen daghandelaren of swingtraders zijn (lees voor meer: Voors en Tegelen van Day Trading vs. Swing Trading) en ze nemen zowel long als short posities in.
- Insiders : wanneer insiders zoals het topmanagement aandelen van hun bedrijf kopen, wordt dit meestal gezien als een teken van vertrouwen in de vooruitzichten van het bedrijf. Omgekeerd, wanneer deze insiders aandelen dumpen, is dit vaak een indicatie dat het bedrijf verslechterd en dat de aandelenkoers kan instorten. Deze vuistregel is echter niet helemaal van toepassing op stuiveraandelen, omdat insideractiviteit meestal in één richting gaat: de hoeveelheid verkopen verlaagt over het algemeen de aankoopkoersen (gedeeltelijk omdat het bedrijf mogelijk een faillissement nadert). Deze insiders helpen vaak bij het manipuleren van manipulaties in de penny stock-markt, doordat traders kunstmatig het volume in een specifieke voorraad of groep aandelen verhogen via acties als "pump and dump" -schema's (lees verder: Hoe werkt een pump and dump scam-werk? ?).
- Hedgefondsen : hoewel het veel financiële instellingen verboden is penny-aandelen te verhandelen, hebben losjes gereguleerde hedgefondsen dergelijke beperkingen niet. Dat gezegd hebbende, zullen de meeste hedgefondsen geen penny-aandelen aan de lange kant verhandelen: ze verkiezen veel meer short-selling penny-aandelen die een piek lijken te hebben na zwaar gepromoot te zijn. Penny-voorraden, hoewel ze vaak alleen voor penny's handelen, kunnen nog steeds buitengewoon gevaarlijk zijn voor short vanwege het risico van een korte squeeze. Dus terwijl de uitbetaling van risico's en beloningen voor het kortsluiten van een pennystock te scheef is (d.w.z.e. , het aanbieden van een beperkte beloning als de korte strategie werkt en onbeperkt risico als dat niet het geval is) voor een gemiddelde belegger, kan de strategie een diepgeplukt hedgefonds verleiden.
- Short sellers : slimme handelaars weten dat er meer te verdienen is met short-selling penny-aandelen dan door ze te kopen en vast te houden. In tegenstelling tot hedge funds beschikken deze handelaren mogelijk niet over het kapitaal dat nodig is om af en toe te kampen met een korte squeeze. Ze moeten dus vertrouwen op netwerken en gebruikmaken van hun ervaring en marktinformatie om geschikte korte doelen te vinden waarvan de aandelen plotseling van de huidige niveaus zullen afnemen. Het is onwaarschijnlijk dat deze short-selling handelaars "tegendraads" zijn en een voorraad shorten die stijgt als gevolg van zware promotionele activiteiten. Integendeel, ze kunnen stapelen op de korte posities zodra de voorraad begint te zinken, in de hoop de ondergang te bespoedigen.
- Nieuwsbriefschrijvers : Sommige schrijvers van een investeringsnieuwsbrief (zie Investment Scams: Newsletters) zullen stralende rapporten produceren over bepaalde penny-aandelen, waarvoor promoters ze belonen met geld en een deel van de aandelen in kwestie. Hoewel de betaling van hun aandelen gedurende een bepaald aantal weken of maanden kan worden geblokkeerd om te voorkomen dat bulletinschrijvers deze meteen dumpen, zullen ze waarschijnlijk 'in kracht toenemen' zodra hun lock-upperiode afloopt.
- Investor Relations-bedrijven : Investor Relations-bedrijven bieden vaak diensten aan bedrijven die penny-aandelen aanbieden, zoals het beleggen van vergaderingen voor management met investeerders en analisten, het afstemmen van bedrijfspresentaties en het verspreiden van persberichten. In ruil daarvoor worden ze vaak gecompenseerd met contanten en aandelen van de aandelen van het bedrijf. Het is niet verwonderlijk dat deze bedrijven waarschijnlijk verkopers van stuivervoorraden zijn in plaats van kopers.
- Market makers : een market maker is een makelaar-dealer die de handel in een specifiek effect vergemakkelijkt door bied- en laatkoersen weer te geven voor een aantal aandelen. Market makers die proberen om de penny stock market liquiditeit te verschaffen, leveren uiteraard een belangrijke bijdrage aan het handelsvolume. Na ontvangst van een kooporder van een handelaar, kan de marktmaker ofwel aandelen uit zijn voorraad verkopen of ze van de markt kopen voor doorverkoop aan de belegger. Omgekeerd, voor een verkooporder kan de marktmaker de aandelen in zijn voorraad opnemen of deze onmiddellijk op de markt dumpen.
- Speculanten : speculatie is de levensader van de penny-aandelenmarkt. Maar voordat er een grote verkoop kan beginnen, moet er veel worden gekocht om de prijs van een penny stock te verhogen. En veel van dit kopen komt van speculanten op lange termijn die goed thuis zijn in het spel en die in het verleden hebben geprofiteerd van succesvolle penny stock trades. Deze spelers blijven speculeren in de hoop eerdere successen te herhalen, maar er is meestal een limiet: wie steile verliezen boekt, zal waarschijnlijk na korte tijd stoppen met handelen in penny-aandelen.
- Gewone beleggers : zelfs ervaren 'traditionele' beleggers zullen af en toe bezwijken voor het feit dat ze snel geld willen verdienen aan een zogenaamd hete fooi op een pennystock.Het is koud als een vriend of kennis die zich binnen de piste van de penny stock's promoters profileert, of de investeerder kan worden overtuigd door een bekwame bulletinschrijver die een solide klinkende investeringshoek heeft gecreëerd. Deze investeerders kunnen een of twee keer in de penny aandelenmarkt dobberen, maar als ze eenmaal verliezen lijden, zullen ze het waarschijnlijk een dag noemen en vasthouden aan de handel van wat ze het beste weten: blauwe fiches en senior effecten.
- Onervaren en onoplettende beleggers : Dan zijn er ook neofietachtige beleggers die geloven dat ze het rijk kunnen vinden in stuiveraandelen. Ze zijn in de ban van het idee om 10, 000 aandelen van een 10-cent aandelen te kopen voor slechts $ 1, 000 en, zodra deze 10-cent aandelen slechts 15 cent raken, hebben ze een nette 50% rendement op hun investering . De harde realiteit is echter dat een dergelijke prijszetting nogal ongewoon is. Zelfs als dit wel gebeurt, bieden brede bid-ask spreads (zie De grondbeginselen van de bied-laatspreiding) en beperkte handelsliquiditeit vaak de mogelijkheid voor de belegger om een snelle verkoop te doen om zijn positie te sluiten en zijn winst te beperken.
The Bottom Line
Velen van mensen wisselen dagelijks penny-aandelen uit, maar vergeet niet dat het aantal pennystock-verkopers dat van kopers overstijgt, en dat alleen ervaren mensen lang in de sector blijven. Als je toegeeft aan de verleiding om je geluk te beproeven in penny-aandelen, moet je je investering behandelen als een transactie op zeer korte termijn in plaats van als een soort langetermijnstrategie.
Als een van uw aandelen splitst, maakt dat niet het tot een betere investering? Als een van uw aandelen 2-1 splitst, zou u dan niet twee keer zoveel aandelen hebben? Zou uw aandeel in de winst van het bedrijf dan niet tweemaal zo groot zijn?
Helaas, nee. Om te begrijpen waarom dit het geval is, laten we de werking van een aandelensplitsing bekijken. Kortom, bedrijven kiezen ervoor om hun aandelen te splitsen, zodat ze de handelsprijs van hun aandelen kunnen verlagen tot een bereik dat de meeste beleggers comfortabel vinden. Aangezien menselijke psychologie is wat het is, kopen de meeste beleggers meer gemak bij de aanschaf van bijvoorbeeld 100 aandelen van $ 10 aandelen in plaats van 10 aandelen van $ 100 aandelen.
Wat is het verschil tussen Klasse A-aandelen en andere gewone aandelen in aandelen van de onderneming?
Ontdek hoe een bedrijf zijn gewone aandelen kan opsplitsen in meerdere klassen en hoe deze klassen van elkaar en van preferente aandelen verschillen.
Welke investering is het meest geschikt voor een klant die voor zijn pensioen investeert en bescherming zoekt tegen het risico van koopkracht in de toekomst?
Welke investering is het meest geschikt voor een klant die voor zijn pensioen investeert en bescherming zoekt tegen het risico van koopkracht in de toekomst? A. BedrijfsobligatiesB. Voorkeur voorraden C. Vaste annuitiesD. Variabele annuïteiten Het juiste antwoord is "D" omdat de andere drie opties vaste rendementen bieden die niet beschermen tegen inflatie.