Aandelen in de Verenigde Staten bevinden zich al sinds 2009 in een bullmarkt, met aandelen die nieuwe pieken bereikten na de financiële crisis van 2008. Vanaf eind mei 2016 had de Dow Jones Industrial Average (DJIA) een rendement van zeven jaar van 109. 19%, en de S & P 500-index kende een rendement van zeven jaar van 136. 40%. Met stijgende waarderingen zijn veel beleggers bezorgd over de potentiële risico's van een marktcrash, die doorgaans wordt gekenmerkt door verliezen van meer dan 20% over een langere periode van 12 maanden. Hoewel deze ongevallen vaak weinig of helemaal niet voorkomen, worden wijze beleggers voorbereid met strategieën om potentiële verliezen te beperken. In het geval van een recessie op de markt, kunnen de volgende vijf beleggingsstrategieën u helpen uw beleggingen te beschermen.

Fixed Income and Treasurys

Het zoeken naar safe-resorts met een vast inkomen, zoals Treasurys, is de meest eenvoudige manier om uw beleggingen te beschermen tegen marktdalingen. Als de waarderingen stijgen en de economische indicatoren achterblijven, rapporteert de markt een uitval en zullen waarderingen zeker dalen omdat ze in de loop van de tijd efficiënt worden geprijsd. Voor beleggers kan het aantrekken van contanten uit beleggingsfondsen en andere liquide beleggingen en deze over te dragen aan Treasurys bij het anticiperen op of ervaren van de effecten van een recessie op de markt, aanzienlijk beschermen tegen verliezen. Treasurys kunnen altijd worden gebruikt voor beleggers als een veilige haven, omdat Treasurys in wezen geen risico's loopt. Meer specifiek, beleggen uw contanten in Treasury Inflation-Protected Securities (TIPS) zorgen voor een rendement terwijl de inflatie nog steeds verslaat.

Hard assets

Een ander veilig toevluchtsoord voor beleggers zijn harde activa zoals onroerend goed. Het beveiligen en beleggen in onroerend goed tegen een stabiele waarde kan u gemoedsrust bieden in het geval van een recessie op de markt. Met onroerend goed wordt uw investering ondersteund door een harde activa met tastbare waarde. Tegelijkertijd moeten huiseigenaren ook voorzichtig zijn met extra financiële lasten met betrekking tot onroerend goed. Toegevoegde lasten zoals extra kredietlijnen voor woningbezit kunnen het kredietprofiel van een huiseigenaar schaden en rentebetalingen verhogen, wat risico's toevoegt tijdens een potentiële neergang van de markt.

Afdekking met putopties

Als u gebonden bent aan enkele van uw beleggingen met een hoger risico, is de beste manier om zich in te dekken tegen potentiële marktverliezen het kopen van putopties. Putopties bieden u een optie om te verkopen wanneer beveiligingsniveaus een bepaald dieptepunt bereiken. Het beschikbare aanbod van putopties is breed en biedt een aantal afdekkingsinvesteringen. Als het gaat om directe beleggingen in aandelen, kunnen beleggers overeenkomstige putopties kopen. Als identieke opties niet beschikbaar zijn, kunnen beleggers zich wenden tot geavanceerdere synthetische putoptiestrategieën die een portefeuille repliceren via putopties die zorgen voor uitgebreide verkoop in een neergaande markt.Voor meer algemene bescherming kunnen beleggers ook gebruikmaken van index-putopties die kunnen worden uitgeoefend wanneer een marktindex een bepaald dieptepunt bereikt. Putopties brengen kosten met zich mee, zoals alle soorten verzekeringen, en het risico van het aangaan van een putoptie die niet-uitgeoefend verloopt, is het verlies dat u maakt op de kosten van de putoptie zonder uitoefenvoordeel.

Verkoopgesprekken

Een omgekeerde strategie voor het kopen van putopties ter bescherming tegen een marktcrash omvat het verkopen van call-opties. Bij verkoop van call-opties verwacht een verkoper dat de prijs van een effect daalt en probeert hij een koper te identificeren die bereid is de call-optie te kopen voor het recht om het effect tegen een bepaalde prijs te kopen. De verkoper van de call-optie geniet van de aankoop door de koper van het effect tegen een hogere prijs dan de verkoper verwacht dat het zal worden gewaardeerd op de handelsmarkt. Net als putopties worden call-opties verhandeld voor bepaalde effecten en indices. Er kunnen ook complexere verkoopstrategieën voor call-opties worden ontwikkeld om specifieke beleggingsposities synthetisch te repliceren en te beschermen.

Inverse strategieën

Een laatste optie voor beleggers die verwachten dat een marktcrash in het verschiet ligt, is om te beleggen in marktgedekte producten die bescherming bieden tegen specifieke neerwaartse risico's. Een aantal van deze beleggingen bestaat, met enkele van de meest bekende van deze beleggingen zijn omgekeerde exchange-traded funds (ETF's) en leveraged inverse ETF's. Voorbeelden hiervan zijn de AdvisorShares Ranger Equity Bear ETF (NYSEARCA: HDGE HDGERanger Eqt Bear8. 54 + 0 40% Created with Highstock 4. 2. 6 ) en de ProShares UltraShort NASDAQ Biotechnology ETF (NASDAQ: BIS BISPrShs UlSh Nasd23. 14 + 1. 23% Gemaakt met Highstock 4. 2. 6 ). Deze fondsen nemen een actieve omgekeerde marktpositie in die van een marktdaling of -crash profiteert. Leveraged inverse ETF's nemen de short-side bescherming een stap verder door gebruik te maken van leverage om de winsten uit short selling-posities te vergroten. Deze inverse fondsen zijn specifiek ontworpen voor situaties waarin ernstige verliezen kunnen worden geleden door een neergaande markt.

Key Takeaways

Over het algemeen bieden deze vijf opties beleggers verschillende niveaus van liquiditeit voor het beheren van een mogelijk marktongeval. Hard assets kunnen beveiliging bieden via tastbare waarde. Het verplaatsen van activa naar veilige havens, zoals Treasurys, biedt een liquide en simplistische benadering die relatief snel kan worden ingevoerd als beleggers tekenen van een neerwaartse trend of crash verwachten. Putopties, call-opties en inverse strategieën zijn iets geavanceerder om te gebruiken. Put- en callopties kunnen voornamelijk actief worden verhandeld, waardoor de dekking relatief snel kan worden gerealiseerd. Evenzo worden inverse strategieën gewoonlijk dagelijks verhandeld met hoge niveaus van liquiditeit, waardoor een uitgebreide dekking mogelijk wordt door middel van blokbeleggingen. Zowel geïndexeerde opties als inverse strategiefondsen zijn goed om als een extra laag risicobescherming op te nemen via alle marktcycli in een portefeuille; ze kunnen echter nog beter worden benut in het geval van een marktongeval.Met opties waarvoor synthetische strategieën nodig zijn om portefeuillerisico's te dekken, kan handel gecompliceerder worden met minder toegestane liquiditeit voor onmiddellijke marktdalingen.