a:

Als u ouder bent dan 59. 5 en al meer dan vijf jaar bijdraagt ​​aan uw IRA, kunt u op elk gewenst moment geld opnemen om uw studieleningen af ​​te lossen. Als u jonger bent dan 59. 5, kunt u nog steeds uw IRA-fondsen gebruiken om collegegeldleningen te betalen, maar uw geldopnames zijn waarschijnlijk onderhevig aan belastingboetes.

Belastingstraf op vroege uitkeringen

Om het gebruik van IRA-spaartegoeden vóór pensionering te ontmoedigen, legt de IRS een belastingvermindering van 10% op op intrekkingen van belastbare gelden die zijn gedaan voordat de accounteigenaar de leeftijd van 59 jaar heeft bereikt. 5. Deze boete is bedoeld om diegenen te schrikken die andere manieren hebben om inkomsten te genereren, dus deze beperking is niet van toepassing als je volledig en permanent gehandicapt bent.

Deze boete is een aanvulling op de inkomstenbelasting die u mogelijk verschuldigd bent over fondsen van uw IRA. Als uw normale inkomstenbelastingtarief 20% is en u 10.000 USD aan belastbare fondsen van uw IRA intrekt om leningen af ​​te betalen voordat u de pensioengerechtigde leeftijd bereikt, is uw effectieve belastingtarief voor deze verdeling 30%. Van de $ 10.000 die je opneemt, ben je $ 3, 000 aan belastingen verschuldigd.

De voordelen van een Roth IRA

Intrekkingen van niet-aftrekbare gelden van een Roth IRA zijn altijd belastingvrij en zonder boete, aangezien u inkomstenbelasting betaalt op die dollars in het jaar waarin ze zijn verdiend.

Over het algemeen is elke vervroegde opname uit een traditionele IRA onderworpen aan belasting en boete, tenzij u dollars na de belasting hebt bijgedragen. Zelfs als een deel van uw saldo bestaat uit niet-aftrekbare bijdragen, worden distributies van traditionele IRA's niet in een bepaalde volgorde uitgevoerd, dus is ten minste een deel van uw opname belastbaar.

Omdat bijdragen aan Roth-rekeningen altijd worden gedaan met dollars na belastingen, is alleen dat deel van uw vroege opname dat afkomstig is van inkomsten onderworpen aan belasting en boete. Bijdragen aan Roth IRA's worden altijd verdeeld voor de winst. Daarom, als het bedrag van uw studieleningen lager is dan of gelijk is aan het bedrag van uw bijdragen aan een Roth IRA, kunt u uw IRA gebruiken om uw leningen af ​​te betalen zonder de extra boete te betalen of inkomstenbelasting te betalen, zelfs voordat u met pensioen gaat leeftijd.

Een betere manier

Ongeacht of u een traditionele of Roth IRA hebt, er is één manier om uw pensioenspaarplannen zonder enige boete te gebruiken om uw opleiding te betalen. De boete voor vervroegde uittreding is niet van toepassing als u uw uitkering gebruikt om te betalen voor gekwalificeerde kosten voor hoger onderwijs bij een in aanmerking komende instelling. Hoewel het bedrag van uw opname niet hoger kan zijn dan uw totale onderwijskosten voor het lopende jaar, kunt u IRA-fondsen gebruiken om een ​​breed scala aan uitgaven te dekken. Gekwalificeerde uitgaven zijn onder meer collegegeld, boeken, kost en inwoning, vergoedingen, apparatuur en speciale behoeften.

Hoewel de belastingvermindering van 10% wordt kwijtgescholden, bent u nog steeds inkomstenbelasting verschuldigd over een belastbaar bedrag van uw distributie van een traditionele IRA. Uitkeringen van Roth IRAs, ongeacht of het gaat om bijdragen of inkomsten, zijn volledig belasting- en boetevrij.

Hoewel dit misschien geen haalbare optie is voor universiteitsstudenten die nog geen substantiële pensioensparen hebben opgebouwd, kunnen degenen die later in hun leven hoger onderwijs volgen veel baat hebben. Deze uitzondering is van toepassing op educatieve uitgaven voor u, uw partner, uw kinderen of uw kleinkinderen.