Wat is een 'Cash Advance'

Een voorschot in contanten is een kortlopende lening van een bank of een alternatieve geldverstrekker. De term verwijst ook naar een service die door veel creditcarduitgevers wordt geboden, waardoor kaarthouders een bepaald bedrag aan geld kunnen opnemen. Kasvoorschotten hebben over het algemeen een steile rente en / of kosten, maar ze zijn aantrekkelijk voor leners omdat ze ook snelle goedkeuring en snelle financiering bieden.

'Cash Advance' onderbreken

AD:

Soorten contante voorschotten

Er zijn verschillende cashontwikkelingen, maar de gemeenschappelijke noemers van allemaal zijn de stijve rentetarieven en kosten.

Creditcard Vooruitbetalingen

Het meest populaire type voorschot in contanten is lenen op een kredietlijn via een creditcard. Het geld kan worden opgenomen aan een geldautomaat of, afhankelijk van de creditcardmaatschappij, aan een cheque die bij een bank wordt gestort of verzilverd. Voorschotten op creditcards hebben meestal een hoge rente, zelfs hoger dan het tarief voor reguliere aankopen: u betaalt gemiddeld 23,5%- ongeveer 8,5% hoger dan de gemiddelde APR voor aankopen. Bovendien begint de rente onmiddellijk te groeien; er is geen respijtperiode.

AD:

Ze bevatten meestal ook een vergoeding, ofwel een vast tarief ofwel een percentage van het gevorderde bedrag. Als u bovendien een pinautomaat gebruikt om toegang te krijgen tot het contante geld, worden er vaak kleine gebruiksvergoedingen in rekening gebracht.

Naast de afzonderlijke rentevoeten hebben voorschotten op creditcards een afzonderlijk saldo op creditaankopen, maar de maandelijkse betaling kan op beide saldi worden toegepast. Als u echter alleen het minimaal verschuldigde bedrag betaalt, kan de uitgever van de kaart dit volgens de federale wetgeving toepassen op het saldo met de lagere rentevoet. Aangezien dit altijd het tarief voor aankopen is, kan het vooruitbetalingssaldo maandenlang rente bij dat hoge tarief opbouwen.

AD:

In de meeste gevallen bieden voorschotten op creditcards geen kwaliteit voor introductieaanbiedingen zonder of met lage rente. Aan de positieve kant, ze zijn snel en gemakkelijk te verkrijgen.

Verkopen van contant geld door handelaren

Voorverkopen in contant geld verwijzen naar leningen die door bedrijven of verkopers van banken of alternatieve geldverstrekkers worden ontvangen. Typisch, bedrijven met minder dan perfect krediet gebruiken contante voorschotten om hun activiteiten te financieren, en in sommige gevallen worden deze voorschotten betaald met toekomstige creditcardontvangsten of met een deel van het geld dat de handelaar ontvangt van verkopen in zijn online account. In plaats van de credit score van een bedrijf te gebruiken, onderzoeken alternatieve geldschieters vaak de kredietwaardigheid door naar meerdere datapunten te kijken, inclusief hoeveel geld de handelaar ontvangt via online accounts zoals PayPal.

Betaaldagleningen

In consumentenleningen kan de uitdrukking "contante vervroeging" ook verwijzen naar flitskredieten. Uitgegeven door speciale betaaldag kredietverstrekkers, kunnen ze variëren van $ 50 tot $ 1, 000, maar ze komen met vergoedingen (ongeveer $ 15 per $ 100 geleend) en rentepercentages van meer dan 100%.In plaats van rekening te houden met de kredietwaardigheid van de lener, bepaalt de kredietgever het bedrag van de lening op basis van de lokale overheidsvoorschriften en de hoogte van het salaris van de aanvrager. Als de lening wordt goedgekeurd, geeft de kredietgever de lener contant; als de transactie online plaatsvindt, doet de kredietgever een elektronische storting op de betaal- of spaarrekening van de lener.

De leningen zijn extreem kortlopend en moeten worden terugbetaald op de volgende betaaldag van de kredietnemer, tenzij hij of zij de lening wenst te verlengen, en in dat geval wordt extra rente in rekening gebracht. Helaas doen velen dat: 80% van alle betaaldagleningen wordt binnen 30 dagen na de vorige lening overgedragen, volgens een studie van het Consumer Financial Protection Bureau (CFPB).

Het proces kan snel zijn, als het complexer is, dan het verkrijgen van een creditcardvoorschot. Om een ​​betaaldaglening te krijgen, schrijft u een gepostdateerde cheque uitgeschreven aan de betaaldaggeldgever voor het bedrag dat u van plan bent te lenen, inclusief de kosten. De geldschieter geeft op zijn beurt onmiddellijk het geleende bedrag uit, maar wacht op het innen van uw cheque totdat de betaaldag komt. Tegenwoordig hebben sommige kredietverstrekkers met elektronisch denken de kredietnemers een overeenkomst voor automatische terugbetaling van hun bankrekeningen. Lenders vragen meestal dat u persoonlijke identificatie en een bewijs van inkomen verstrekt wanneer u zich aanmeldt.

Sommige werkgevers bieden flitskredieten of voorschotten op loonstortingen aan als een dienst voor hun werknemers. Voorwaarden variëren, maar vaak worden geen kosten of rente in rekening gebracht.

Directe aanbetalingen

Een andere vorm van voorschot in contanten is een direct vooruitbetaling. Met deze leningstool boeken banken een bedrag op basis van de directe stortingen van een klant. Dan, wanneer de aanbetaling daadwerkelijk is gedaan, recupereert de bank de lening en de bijbehorende kosten. In de meeste gevallen wordt de terugbetaling voor het contante voorschot uit de rekening genomen voordat enige andere cheques, kosten of automatische betalingen worden toegestaan. In 2014 hebben veel grote banken deze praktijk gestaakt nadat ze talloze klachten hadden ontvangen over de kosten in verband met hun voorschotten in contanten.

Veroorzaken Cash-uitgaven uw credit score?

Het opnemen van een voorschot in contanten heeft geen directe invloed op uw krediet- of kredietscore, maar kan dit op verschillende manieren indirect beïnvloeden.

Ten eerste, als u het voorschot gebruikt met een creditcard, verhoogt dit uw openstaande saldo, waardoor uw kredietgebruiksratio wordt verhoogd, een maat die door kredietbeoordelingsmodellen wordt gebruikt om uw score te berekenen. Als u bijvoorbeeld $ 500 verschuldigd bent op een limietkaart van $ 1, 500, is uw kredietgebruiksratio slechts 30%. Als u echter een voorschot van $ 300 op die kaart afsluit, gaat het saldo naar $ 800, wat resulteert in een kredietgebruik van meer dan 53%. Hoge bezettingsgraden zijn een grote indicator van kredietrisico, en uw credit score wordt nadelig beïnvloed als uw ratio groter is dan 40% (zie Wat is een goede kredietgebruikratio? ).

Zoals eerder vermeld, heeft de kasvoorschot meestal een hoge rente. Als dit van invloed is op uw vermogen om de maandelijkse kosten onmiddellijk te betalen, kan dit van invloed zijn op uw credit score.En als het voorschot in contanten u de kredietlimiet van de kaart overschrijdt, kan dit uw credit score verlagen. Zelfs nadat het saldo is betaald, geeft uw kredietrapport het hoogste gemelde saldo weer, en andere potentiële kredietverstrekkers zullen zien dat u op een bepaald moment de limiet overschreed, wat uw vermogen om nieuwe kredieten te krijgen zou kunnen schaden.

Cash Advance Voordelen en nadelen

Een voorschot op een creditcardbetaling kan een redelijke optie zijn voor iemand die behoefte heeft aan geld en beperkte middelen heeft om het te krijgen - vooral wanneer die persoon een duidelijk en redelijk plan heeft om terug te betalen het geld in een korte tijd. Het is bijvoorbeeld een betere optie dan een betaaldaglening of een autoleninglening, vanwege de exorbitante drieletterige rentetarieven die deze leningen gewoonlijk dragen en de grotere uitbetalingsflexibiliteit die gepaard gaat met creditcardschulden.

Maar contante voorschotten zijn een slecht idee in deze omstandigheden:

1. U staat op het punt faillissement aan te vragen. Nieuwe creditcardschuld verdwijnt niet magisch in een faillissement. Uw schuldeisers en een rechter zullen uw schulden onderzoeken, inclusief de datums en soorten. Zodra u weet of een sterke neiging heeft dat u binnenkort faillissement aanvraagt, kan het gebruik van kredietkaarten van welke aard dan ook als frauduleus worden beschouwd. Een voorschot in contanten onmiddellijk voorafgaand aan de indiening zal zeer waarschijnlijk worden aangevochten door de kaartuitgever en die rekening kan worden uitgesloten van de schulden die in een faillissement zijn kwijtgescholden. Zie Wanneer faillissement aangeven voor meer informatie.

2. Om een ​​creditcardrekening te betalen. Een voorschot in contanten is een zeer dure manier om rekeningen te betalen en het risico om in doorlopende schulden te vervallen, kan niet worden genegeerd. Het potentieel om het bedrag van het oorspronkelijke voorschot (in rentelasten) vele malen te betalen is zeer reëel. Bovendien zijn er, naast de hogere rentevoet, die extra kosten die niet worden gemaakt voor alledaagse creditcardaankopen.

3. Om iets te kopen wat je wilt, maar niet kunt betalen. Schuld oplopen voor verlangens is niet alleen financieel gevaarlijk, het is emotioneel nadelig. Iemand die gedijt op onmiddellijke bevrediging en de tijdelijke emotionele lift van een grote aankoop zal uiteindelijk spijt voelen (en mogelijk depressie, angst, stress en andere slopende emoties) wanneer hij wordt geconfronteerd met de schuld. Hoe dwangmatiger de aankoop, hoe uitgesprokener de spijt. Zie 5 manieren om emotionele uitgaven te beheersen .

De onderste regel

Een keer of twee keer per jaar gebruiken, contant geld is niet alarmerend. Maar het zijn op zijn best kortetermijnoplossingen om in noodsituaties te voorzien. Als ze een gewoonte worden, als je merkt dat je regelmatig een voorschot in contanten nodig hebt om de eindjes aan elkaar te knopen, dan zijn drastische budget- en uitgavenwijzigingen in orde.