Heel vaak zijn belastingen een verplichting die de meeste mensen het liefst op een minimale basis betalen. Belastingbetalers zullen hun uiterste best doen om het deel van hun inkomsten te verminderen aan Uncle Sam. Hoewel het mogelijk is om mazen in de wet te ontdekken die de totale verschuldigde belasting zullen verminderen, kan het maximaliseren van het inkomen na belastingen een aanzienlijke hoeveelheid tijd, uitgaven en creativiteit kosten. Met betrekking tot de verkoop van onroerend goed, met name in onroerend goed, wordt een 1031-beurs steeds meer erkend voor zijn belastingvoordelen voor beleggers van alle niveaus. (Zie voor meer informatie 10 dingen die u moet weten over 1031 exchanges .)

AD:

1031 Exchange Explained

A 1031 Exchange is een uitwisseling van gelijkaardige eigendommen in de Verenigde Staten, waar het verkochte onroerend goed niet onderworpen is aan vermogenswinstbelasting totdat het uiteindelijk wordt verkocht zonder herinvestering van de opbrengsten. Dit staat in wezen niet toe aan het vermijden, maar aan de eerbiediging van belastbare winsten op het eigendom dat het eerst wordt verkocht. In een ruil uit 1031 moeten beide panden worden aangehouden voor zakelijke of investeringsdoeleinden en zich bevinden in de Verenigde Staten. Ze moeten van vergelijkbare aard zijn, terwijl de kwaliteit van het onroerend goed niet relevant is. Bedrijven, partnerschappen, vennootschappen met beperkte aansprakelijkheid en trusts zijn in aanmerking komende belastingbetalende entiteiten die een ruil kunnen instellen op grond van sectie 1031. (Zie voor meer informatie Vermogenswinstbelasting op uw thuisaanbieding .)

AD:

In het geval van persoonlijke eigendommen is de verkoop van een woonhuis voor een ander niet toegestaan ​​volgens de 1031-ruilrichtlijnen. Bovendien zijn er specifieke soorten onroerend goed die ook niet in aanmerking komen: items zoals bedrijfsinventaris, aandelen, obligaties, schuldbewijzen, effecten, belangen in partnerships en certificaten van trust komen niet in aanmerking voor een 1031-uitwisseling.

Vereiste richtlijnen

AD:

Om te worden geautoriseerd als een 1031-ruil, moet de transactie afhankelijk zijn van het bereiken en afstaan ​​van elk respectief eigendom. Doorgaans gebruiken de partijen uitwisselingsfacilitatiebedrijven die helpen bij het beheren van dergelijke deals om ervoor te zorgen dat ze correct worden uitgevoerd. Gelukkig hoeft een uitwisseling van dezelfde soort niet tegelijkertijd te worden voltooid; het heeft echter een aantal tijdslimieten die moeten worden gevolgd.

Ten eerste heeft de belastingplichtige 45 dagen vanaf het moment dat het onroerend goed wordt verkocht om mogelijke vervangende eigendommen te identificeren. Een schriftelijke kennisgeving van deze identificatie moet worden ondertekend en afgeleverd aan de verkoper of gekwalificeerde agent van het gewenste eigendom. Voor onroerend goed moet de documentatie specifieke details over het onroerend goed bevatten, zoals het adres en de wettelijke beschrijving. Vervolgens moet de vervangende eigendom worden beveiligd, met de uitwisseling uiterlijk 180 dagen na de verkoop van het oorspronkelijke actief of de deadline van de aangifte inkomstenbelastingen voor het belastingjaar waarin het oorspronkelijke activum is verkocht - wat het eerst komt.De eigenschap moet een zeer vergelijkbare beschrijving hebben als de beschrijving die werd vermeld tijdens het eerste 45-dagen tijdsbestek.

Reverse Exchanges

Nu dat u meer weet over een gewone 1031-exchange, is het belangrijk om te weten dat een reverse exchange ook mogelijk is. De aantrekkingskracht van dit type uitwisseling is dat de belastingbetaler zo veel tijd kan nemen als nodig is om een ​​eigendom te kopen, aangezien deadlines niet worden gehandhaafd totdat het eigendom officieel is verkregen en geregistreerd bij een eigenaar van een Exchange-accommodatie. Technisch gezien is dit een agent die de juridische eigendomstitels behoudt totdat de swap is voltooid. De onroerendgoedbelegger heeft 45 dagen om te specificeren welke woning hij of zij wil verkopen, wat vaak al bekend is, en nog eens 135 dagen om de verkoop van de afstandswijk af te ronden. De reverse exchange biedt nog een andere methode om te profiteren van dit unieke belastingvoordeel.

Vereisten voor papierwerk

Aan alle voorgaande voorwaarden is voldaan, maar er zijn ook administratieve vereisten die gedocumenteerd en bijgehouden moeten worden. De winst uit de oorspronkelijke verkoop van het eerste actief moet worden geboekt, dus als het vervangende actief wordt verkocht, worden beide winsten belast met een paar aanpassingen. De IRS vereist dat 1031 uitwisselingen worden gevolgd op formulier 8824, waarin details over de transactie worden vermeld. Het formulier zelf vraagt ​​om beschrijvingen van de eigenschappen die zijn geruild, datums van wanneer overname en overdracht, hoe de twee partijen van de beurs zijn gerelateerd en de waarde van beide eigenschappen.

Daarnaast vereist het formulier dat de winst of het verlies op de verkochte woning wordt bekendgemaakt, evenals de ontvangen of betaalde contanten en eventuele verplichtingen uit de transactie. Ten slotte moet de basis of kosten met noodzakelijke toevoegingen en aftrekken van de oorspronkelijke eigenschap worden vermeld. IRS-publicatie 544 geeft ook aanvullende details over de verkoop en vervreemding van activa en hun juiste fiscale behandeling.

De bottom line

Voor veel mensen kan het onderwerp belastingen erg snel verwarrend zijn. Belastingen kunnen gaan van eenvoudig tot zeer complex met slechts de toevoeging van een paar stukjes eigendom. Echter, opgeleid worden over welke effectieve belastingregels beschikbaar zijn, kan een troef op zichzelf zijn. Een 1031-uitwisseling is een onderdeel van de belastingcode waarmee personen die betrokken zijn bij bepaalde bedrijfs- en investeringsactiviteiten, kunnen worden beloond. (Zie voor meer informatie

Gebruik onroerend goed om belastingrekeningen af ​​te schrijven .) Dit unieke kanaal van door belastingen uitgestelde groei kan individuen machtigen door hen in staat te stellen exponentieel hun vermogen te vergroten als ze correct worden gebruikt. In plaats van belasting te betalen wanneer een meerwaarde wordt gerealiseerd, kunnen deze opbrengsten worden herbelegd in een activum met een vergelijkbare of hogere waarde. Idealiter kan dit proces worden herhaald door de fondsen te gebruiken voor het verwerven van onroerend goed in plaats van het betalen van de IRS, wat resulteert in een versnelde groei. Reverse exchanges bieden nog meer flexibiliteit van deze regel, waardoor meer opties voor beleggers beschikbaar worden.

Het papierwerk dat nodig is om dit type transactie bij te houden, is grondig, maar laat dat geen belediging zijn.Houd ten slotte rekening met de tijdschema's en deadlines waarop onroerend goed kan worden gekocht en verkocht. Het missen van deze cruciale vensters kan het verschil betekenen om tot 35% belasting te betalen of uw nettowaarde te verhogen. Uiteindelijk is de 1031-uitwisseling een volledig legale door belasting uitgestelde strategie die elke belastingbetaler in de Verenigde Staten kan gebruiken. Op de lange termijn kan consistent en correct gebruik van deze strategie de komende jaren aanzienlijke voordelen opleveren.