Maatschappelijk verantwoord beleggen bestaat al decennia, maar het is traag geweest om door te dringen tot de door de werkgever gesponsorde pensioenplanmarkt. Het ministerie van Arbeid was hier gedeeltelijk verantwoordelijk voor, omdat het in 2008 een advies uitbracht waarin werd aangegeven dat de investering van de deelnemer in de sociaal verantwoordelijke sector "zeldzaam" zou zijn. "Dit advies ontmoedigde dus veel planaanbieders om deze opties op te nemen voor hun deelnemers, en de meeste beleggingen in de SRI-sector zijn dus gedaan in retailrekeningen en IRA's.

AD:

Maar een aankondiging van de DOL eind 2015 over maatschappelijk verantwoord beleggen in pensioenplannen weerspiegelt duidelijk een veranderende trend in deze arena. En meer recent heeft de DoL haar richtlijnen geactualiseerd om te erkennen dat fiduciaires bij het nemen van investeringsbeslissingen proactief ecologische, maatschappelijke en bestuurlijke (ESG) factoren kunnen toepassen zolang ze zich richten op economische verdienste.

Gezocht: Socially Responsible Alternatives

AD:

Nu retailbeleggers en deelnemers aan pensioenregelingen in de afgelopen jaren meer kennis en verfijning hebben gekregen, is ook de vraag naar beleggingsopties die hun waarden weerspiegelen gegroeid. Een onderzoek uitgevoerd door Mercer, een adviesgroep voor personeelszaken in 2011, toonde aan dat 14% van de respondenten van het plan maatschappelijk verantwoorde beleggingsalternatieven aanboden, en het Forum voor Duurzame en Verantwoorde Investering toonde aan dat de activabasis in deze sector de laatste jaren explosief is gestegen: $ 639 miljard in 1995; $ 2. 7 biljoen in 2007; $ 6. 5 biljoen in 2014 (deze aantallen omvatten saldi in gekwalificeerde plannen, maar hebben deze niet afzonderlijk doorbroken). Dergelijke fondsen kunnen bedrijven screenen op verschillende criteria, zoals empowerment van vrouwen, ethiek / zonde, het milieu, religieuze zorgen en meer.

AD:

Goedkeuring van DoL

Na deze groei heeft het ministerie van Arbeid eind 2015 een nieuw advies uitgebracht over SRI, waarin staat dat het niets heeft tegen deze investeringen zolang ze aan dezelfde voorwaarden voldoen. fiduciaire criteria als elk ander type beveiliging dat wordt aangeboden in gekwalificeerde plannen. Het gaf ook toe dat zijn advies in 2008 "ten onrechte ontmoedigd" was om sponsors van plan te zijn om MVI-aanbiedingen in hun plannen op te nemen.

Een enquête van 2015 uitgevoerd door Calvert-investeringen laat ook zien dat de grote meerderheid van de deelnemers aan het pensioenplan vandaag maatschappelijk verantwoorde alternatieven willen binnen hun pensioenplannen. De enquête betrof 1, 200 deelnemers aan het plan en 300 in aanmerking komende niet-deelnemers, en 87% van hen was geïnteresseerd in beleggingsaanbiedingen die overeenkwamen met hun persoonlijke waarden en meer dan 80% zei dat ze in dergelijke aanbiedingen zouden investeren als ze beschikbaar zouden zijn. Meer dan de helft van hen zei ook dat ze eerder zouden deelnemen aan een door de werkgever gesponsord plan als het een DVI-aanbod zou krijgen.

Deze cijfers spreken over de snelle groei van de SRI-industrie en de populariteit ervan bij zowel deelnemers aan pensioenregelingen als particuliere beleggers. Uit gegevens van Brightscope bleek dat zelfs in 2009 zelfs SRI-aanbiedingen werden gevonden in slechts 9% van de ondervraagde fondsen. Een deel van de reden voor deze groei kan afkomstig zijn van de millenniumgeneratie, die een veel grotere neiging heeft getoond om te investeren in aanbiedingen die passen bij hun filosofieën en levensstijlen. Deze generatie heeft laten zien dat ze veel meer globaal en milieuvriendelijker is dan haar voorgangers, en fondsen die zich concentreren op bedrijven die een schone ecologische track record hebben, hebben de laatste jaren een stijging van het consumentenvertrouwen te zien gegeven. Plannen bij non-profitorganisaties zijn ook meer dan tweemaal zoveel kans om SRI-alternatieven aan te bieden als hun tegenpartijen met winstoogmerk, volgens een studie van Asset International.

Track record van SRI's

Een andere reden dat maatschappelijk verantwoord beleggen populairder is geworden, is omdat er nu een groter aantal SRI-fondsen is die de afgelopen jaren goed hebben gepresteerd. Het TIAA-CREF Social Choice Equity Retail Fund (TICRX) boekte over de afgelopen vijf jaar een gemiddeld rendement van 8,5% en de Calvert Equity Portfolio A (CSIEX) groeide met gemiddeld 10,6% per jaar voor de afgelopen drie jaar. Andere fondsfamilies zoals de Timothy Group, een beleggingsonderneming die fondsen aanbiedt die beleggen in bedrijven die judeo-christelijke waarden omarmen, hebben ook fondsen die het de afgelopen jaren goed hebben gedaan, zoals hun Large / Mid Cap Value-fonds (TLVAX) dat heeft een vijfjaarlijks belastinggecorrigeerd rendement van 9. 11% gepost. Het Small Cap Stock Fund (TSCSX) van Thrivent heeft over dezelfde periode een gemiddeld jaarlijks rendement van ongeveer 11% geboekt.

The Bottom Line

Maatschappelijk verantwoord beleggen is in snel tempo een mainstream-sector aan het worden op de financiële markt. Gekwalificeerde plansponsors die tot dusverre SRI-aanbiedingen in hun plannen hebben vermeden, zouden het verstandig vinden om opnieuw te denken, omdat de activa van deze fondsen de afgelopen jaren exponentieel zijn gegroeid. Er zijn nu genoeg verschillende typen SRI's om het maken van volledige portfolio's voor klanten mogelijk te maken die absoluut willen onthouden van het financieel ondersteunen van bepaalde soorten bedrijven. Maar klanten moeten hun huiswerk doen om ervoor te zorgen dat de SRI's die ze kopen screeningcriteria hebben die precies overeenkomen met hun waarden, zodat er geen kans is dat ze onbedoeld aandelen zullen houden van een bedrijf dat zich bezighoudt met activiteiten die ze afkeuren. Voor meer informatie over maatschappelijk bewuste fondsen, bezoek Morningstar's white paper over het onderwerp www. Morgenster. com.