Inhoudsopgave:
Een van de belangrijkste aantrekkingspunten van ETF's als een beleggingsvehikel is de diverse selectie van fondsen die beleggers toegang bieden tot vrijwel elke activaklasse of beleggingsstrategie. Een categorie die steeds populairder wordt bij zowel individuele als institutionele beleggers is hedgefonds-ETF's die zijn ontworpen om blootstelling te bieden aan beleggingsstrategieën die vaak worden gebruikt door hedgefondsen, zoals long / short-aandelen, fusiegerelateerde arbitrage of marktneutrale beleggingen. Deze stellen beleggers in staat om in wezen de blootstelling aan hedgefondsen te repliceren, maar zonder de hoge investeringskosten en strenge beperkingen die gepaard gaan met directe beleggingen in hedgefondsen.
De combinatie van hedgefondsbeleggingsstrategieën en ETF's kan nogal vreemd lijken, aangezien het overgrote deel van deze beleggingen passief zijn, indexfondsen die het tegengestelde vertegenwoordigen van actief beheerde alpha-seeking hedgefondsen . Voor beleggers die zich richten op het gebruik van hedgefondsstrategieën, bieden deze ETF's echter het beste van twee werelden - de geavanceerde handelsstrategieën van hedgefondsen in een enkele, goedkope investering.
Hier zijn drie best presterende hedgefonds-ETF's vanaf medio 2016, die elk een andere strategie bieden.
SPDR SSgA multi-asset real-return ETF
State Street Global Advisors lanceerde de SPDR SSgA Multi-Asset Real Return ETF (NYSEARCA: RLY RLYSPDR SSgA MtiA25. 65-0. 01% gemaakt met Highstock 4. 2. 6 ) in 2012, en het heeft al $ 80 gewonnen. 2 miljoen beheerd vermogen (AUM). Door gebruik te maken van een "fund of funds" -benadering om een multi-asset-class strategie te implementeren, streeft deze actief beheerde ETF naar kapitaalgroei en reëel rendement, dat zich effectief indekt tegen inflatie.
Deze ETF bezit een breed gediversifieerde selectie van activa, waaronder Treasury Inflation Protected Securities (TIPS), directe en indirecte beleggingen in grondstoffen, en onroerend goed en natuurlijke hulpbronnen. De top drie, van 12 totale ETF's waarin deze ETF investeert, zijn de SPDR Barclays TIPS ETF (NYSEARCA: IPE IPESPDR Blmbrg Brc56. 63 + 0 21% Created with Highstock 4. 2. 6 >), de PowerShares DB Commodity Tracking ETF (NYSEARCA: DBC DBCPwrShs DB Cmdty Idx16. 49 + 1. 67% ) en de SPDR S & P Global Natural Resources ETF (NYSEARCA: GNR GNRSPDR SP Glb Rs47 72 + 0 74% ). De jaarlijkse omloopsnelheid van de portefeuille is 33%. De kostenratio van het fonds is 0. 7%, een beetje onder het gemiddelde van de wereldtoewijzingscategorie van 0. 75%. Het dividendrendement op 12 maanden is 1. 85%. Met ingang van juni 2016 is de SPDR SSgA Multi-Asset Real Return ETF met 9. 71% year-to-date (YTD) gestegen, waardoor het de best presterende hedge fund ETF tot nu toe is in 2016. Het presteert ook aanzienlijk beter dan het categoriegemiddelde YTD rendement van 6%.
IQ Hedge Event-Driven Tracker ETF
De IQ Hedge Event-Driven Tracker ETF (NYSEARCA: QED
QEDIndexiq ETF Tr21. 25-0. 02% ), uitgegeven door IndexIQ in 2015, heeft $ 1. 9 miljoen aan activa en implementeert ook een hedgefonds-strategie door te beleggen in andere ETF's. Bij het volgen van de IQ Hedge Event-Driven Index is QED de eerste ETF die beleggers blootstelling biedt aan een replicatie strategie van een hedge fund die wordt gerealiseerd door een index te gebruiken die is ontworpen om de algehele prestaties van hedge funds te weerspiegelen met behulp van door gebeurtenissen aangestuurde strategieën. Een evenementgestuurde strategie is erop gericht kansen te benutten die ontstaan wanneer fusies of herstructureringen van ondernemingen resulteren in een tijdelijke verkeerde prijsstelling van effecten. Dit ETF houdt zich niet rechtstreeks bezig met door gebeurtenissen gestuurde handel, maar gebruikt in plaats daarvan een portefeuille die is samengesteld uit andere ETF's en derivaten, die samen zijn ontworpen om de algemene prestaties van hedgefondsen te weerspiegelen met behulp van door gebeurtenissen gestuurde strategieën. Met slechts acht posities is er aanzienlijke concentratie in de portefeuille. De drie grootste posities, die 91% van het belegd vermogen van het fonds vertegenwoordigen, zijn de SPDR Barclays Convertible Securities ETF (NYSEARCA: CWB
CWBSPDR Blmbrg Brc51. 92 + 0, 60% ), de iShares Core US Aggregate Bond ETF (NYSEARCA: AGG AGGiSh Cr US Ag Bd109, 55 + 0, 09% ) en de Vanguard Total Bond Market ETF (NYSEARCA: BND BNDVng Ttl Bnd Mrk81. 86 + 0 07% < ). De omloopsnelheid van de portefeuille is minimaal 6%. De QED-kostenratio is 1%, net onder het marktneutrale categoriegemiddelde van 1,5%. Het fonds biedt een 12-maands dividendrendement van 1. 81%. Vanaf juni 2016 vertoonde dit ETF een YTD-winst van 3. 18%, wat achterblijft bij het ETF-gemiddelde van het hedge fund van 6%, maar beter dan het marktneutrale categoriegemiddelde van 1. 32%. WisdomTree Managed Futures Strategie ETF
Voor beleggers die exposure zoeken naar een managed futures hedge fund-strategie, heeft WisdomTree in 2011 de WisdomTree Managed Futures Strategy ETF (NYSEARCA: WDTI
WDTI
) gelanceerd. Het heeft $ 183. 7 miljoen aan activa. Managed futures long / short-strategieën kunnen het portefeuillerisico verminderen door te diversifiëren tussen beide activaklassen en beleggingsstrategieën. Het beleggingsdoel van het fonds is het bieden van een positief reëel rendement op de investering in zowel de bull- als de berenmarktcyclus. Het heeft als doel de S & P Diversified Trends Indicator (DTI) Index in het algemeen te weerspiegelen, hoewel niet precies te volgen. Het fonds houdt zowel long- als shortposities aan in 24 commodity-, valuta- en U. S. Treasury-futures-contracten, waarbij posities worden bepaald op basis van kwantitatieve factoren, zoals een voortschrijdend zeven-maandgemiddelde.
Topbeleggingen in portefeuille omvatten WisdomTree Cayman Managed Futures Mutual Funds, WTI crude futures van september 2016 en U. S. long bond-futures van september 2016.
De kostenratio voor de WisdomTree ETF is 0. 65%, ruim onder het gemiddelde van de beheerde futurescategorie van 0. 95%. Met ingang van juni 2016 stond het fonds 1.98% YTD op, beter dan het gemiddelde van de beheerde futurescategorie van 0. 93% met meer dan het dubbele.
Top 2 ETF's met blootstelling aan uranium (URA, NLR)
Onderzoekt een vergelijkende beoordeling en analyse van twee ETF's die een aanzienlijke blootstelling aan de uraniummarkt bieden.
Top 3 ETF's met blootstelling aan palladium (PALL, SPPP)
Ontdek waarom palladium als een edelmetaal wordt beschouwd en leer meer over enkele van de ETF-opties die beleggers blootstelling aan palladium bieden.
Top 3 ETF's met blootstelling aan benzine en raffinaderijen (CRAK, PXE)
Leren waarom raffinaderijaandelen het beter doen in de energiesector. Ontdek drie ETF's met een sterke blootstelling aan raffinaderijen en de productie van benzine.