Het adviseren van mensen over hoe hun zuurverdiende geld het meest effectief geïnvesteerd kan worden, is een belangrijke verantwoordelijkheid. Beleggingsfondsen kunnen een geweldige aanvulling zijn op de portefeuille van uw klant, maar met zoveel verschillende beleggingsopties, kan het moeilijk zijn om te bepalen welke producten en strategieën het beste zijn voor een individu. In sommige gevallen hebben beleggingsfondsen mogelijk niet de juiste fit, dus het is belangrijk om te weten wanneer andere opties wellicht meer geschikt zijn.

Door de beleggingsdoelen van uw klant te bespreken en een duidelijk beeld te krijgen van wat zij wil bereiken, kunt u bepalen of beleggingsfondsen voor haar geschikt zijn. Zorg ervoor dat u de volgende onderwerpen in detail bespreekt wanneer u beleggingsfondsen met uw klant bespreekt om ervoor te zorgen dat u producten aanbeveelt die aan haar behoeften voldoen.

Risicotolerantie

De eerste stap bij het bepalen van de geschiktheid van een beleggingsproduct is het beoordelen van de risicotolerantie van uw klant. Dit is het vermogen en de wens van uw klant om risico te nemen in ruil voor de mogelijkheid van een hoger rendement. Hoewel beleggingsfondsen vaak als een van de veiligere beleggingen op de markt worden beschouwd, zijn bepaalde soorten beleggingsfondsen niet geschikt voor bedrijven wiens hoofddoel is verliezen te voorkomen ten koste van alles.

Agressieve aandelenfondsen zijn bijvoorbeeld niet geschikt voor klanten met zeer lage risicotoleranties. Evenzo kunnen sommige hoogrentende obligatiefondsen ook te riskant zijn als ze in laag gewaardeerde of junk-obligaties beleggen om hogere rendementen te genereren.

Beleggingsdoelen

De specifieke beleggingsdoelen van uw klant zijn een van de belangrijkste overwegingen bij het beoordelen van de geschiktheid van beleggingsfondsen. Afhankelijk van wat ze met haar investering wil bereiken, zijn sommige beleggingsfondsen meer geschikt dan andere.

Voor een belegger wiens hoofddoel het behoud van kapitaal is, wat betekent dat zij bereid is lagere winsten te accepteren in ruil voor de zekerheid dat haar initiële investering veilig is, risicovolle fondsen niet goed passen . Dit type belegger heeft een zeer lage risicotolerantie en moet de meeste aandelenfondsen en veel meer agressieve obligatiefondsen vermijden. Kijk in plaats daarvan naar obligatiefondsen die alleen beleggen in staatsobligaties of bedrijfsobligaties of geldmarktfondsen.

Als het belangrijkste doel van uw belegger is om grote rendementen te genereren, is zij waarschijnlijk bereid meer risico te nemen. In dit geval kunnen high-yield aandelen en obligatiefondsen uitstekende keuzes zijn. Hoewel het potentieel voor verlies groter is, beschikken deze fondsen over professionele managers die meer kans hebben dan de gemiddelde retailbelegger om substantiële winsten te genereren door het kopen en verkopen van hypermoderne aandelen en risicovolle schuldbewijzen. Beleggers die hun vermogen agressief willen laten groeien, zijn niet goed geschikt voor geldmarktfondsen en andere zeer stabiele producten omdat het rendement vaak niet veel groter is dan de inflatie.

Gewenste inkomsten

Mutuele fondsen genereren twee soorten inkomsten: meerwaarden en dividenden. Hoewel de nettowinst die door een fonds wordt gegenereerd ten minste eenmaal per jaar aan de aandeelhouders moet worden doorberekend, varieert de frequentie waarmee verschillende fondsen distributies verdelen sterk.

Als uw klant op zoek is naar het vergroten van haar vermogen op de lange termijn en zich niet bezighoudt met het genereren van directe inkomsten, zijn fondsen die zich richten op groeiaandelen en een buy-and-hold-strategie gebruiken het beste omdat ze over het algemeen lagere kosten en hebben een lager belastingeffect dan andere soorten fondsen.

Als ze in plaats daarvan haar investering wil gebruiken om regelmatig inkomsten te genereren, zijn dividend-dragende fondsen een uitstekende keuze. Deze fondsen beleggen in verschillende dividenddragende aandelen en rentedragende obligaties en betalen minimaal jaarlijks, maar vaak elk kwartaal of halfjaarlijks dividend. Hoewel aandelenfondsen risicovoller zijn, komen dit soort gebalanceerde fondsen in een reeks aandelen / obligatie-verhoudingen voor, dus het vinden van een fonds dat voldoet aan de specifieke risicotolerantie van uw klant is eenvoudig.

Belastingstrategie

Bij het beoordelen van de geschiktheid van beleggingsfondsen voor uw cliënt, is het belangrijk om haar belastingbehoeften te bespreken. Afhankelijk van haar huidige financiële situatie, kunnen inkomsten uit beleggingsfondsen een ernstige impact hebben op haar jaarlijkse belastingverplichting. Hoe meer inkomsten ze in een bepaald jaar verdient, hoe hoger haar gewone inkomsten en vermogenswinstbelasting. Het vinden van een beleggingsfonds met belastingimplicaties waar uw klant zich prettig bij voelt, is essentieel.

Als uw cliënt haar belastingplicht zo veel mogelijk wil minimaliseren, zijn dividendfondsen een slechte keuze. Hoewel fondsen met een langetermijnbeleggingsstrategie gekwalificeerde dividenden kunnen betalen, die belast worden tegen het lagere koers van de meerwaarden, verhogen eventuele dividenduitkeringen het belastbare inkomen van uw klant voor het jaar. De beste keuze is haar te verwijzen naar fondsen die zich meer richten op langetermijnwinst op aandelen en dividendaandelen of rentedragende bedrijfsobligaties vermijden. Fondsen die beleggen in belastingvrije overheids- of gemeentelijke obligaties, genereren rente die niet onderworpen is aan federale inkomstenbelasting, dus deze kunnen een goede keuze zijn. Niet alle belastingvrije obligaties zijn echter volledig belastingvrij. Controleer daarom of deze inkomsten onderworpen zijn aan nationale of lokale belastingen.

Veel fondsen bieden producten die worden beheerd met het specifieke doel van fiscale efficiëntie. Deze fondsen hanteren een buy-and-hold-strategie en schuwen dividend- of rentende effecten. Ze zijn er in verschillende vormen, dus houd rekening met de risicotolerantie en beleggingsdoelen van uw klant bij het aanbevelen van een fiscaal efficiënt fonds.

Wanneer zijn beleggingsfondsen de verkeerde keuze?

In sommige situaties zijn beleggingsfondsen mogelijk niet de beste optie voor uw klant. Hoewel beleggingsfondsen een zekere mate van diversificatie bieden, kunnen de meeste individuele beleggers het niet evenaren, ze vereisen ook dat uw klant de controle over haar investering opgeeft. Dit betekent dat beleggingsfondsen niet goed geschikt zijn voor klanten die een actieve rol willen spelen in de allocatie van beleggingen en de handelsstrategie. Beleggingsfondsen worden beheerd door ervaren professionals, wat over het algemeen als een van hun belangrijkste voordelen wordt beschouwd.Een klant die wil weten hoe en waarom elke dollar wordt belegd, is echter beter geschikt voor een zelfbeheerde portefeuille.

Daarnaast zijn beleggingsfondsen mogelijk niet de beste keuze voor klanten die zich in de eerste plaats bezighouden met jaarlijkse uitgaven. In tegenstelling tot beleggingen in individuele aandelen of obligaties, verplichten beleggingsfondsen aandeelhouders om jaarlijkse kosten te betalen die gelijk zijn aan een percentage van de waarde van hun beleggingen. Dit betekent dat elk beleggingsfonds jaarlijkse rendementen moet genereren die groter zijn dan de kostenratio zodat aandeelhouders kunnen profiteren.

Hoogrentende fondsen vereisen een zeer proactieve managementstijl, wat een kostenratio van 2 tot 3% kan zijn om de vergoedingen die worden gegenereerd door frequente handel in activa te compenseren. Meer passief beheerde portefeuilles kunnen veel lagere kostenratio's hebben, maar dit komt vaak overeen met lagere rendementen omdat deze fondsen voornamelijk gericht zijn op langetermijngroei in plaats van het genereren van de hoogste opbrengst.

In werkelijkheid kost het gewoonlijk geld om geld te verdienen, dus uw klant zal waarschijnlijk uiteindelijk hogere kosten moeten betalen, ongeacht het beleggingsvehikel als haar hoofddoel het genereren van agressief rendement is. Het is echter belangrijk om de verwachtingen van uw klant met betrekking tot de kosten te bespreken bij het beoordelen van de geschiktheid van een bepaald beleggingsfonds.