Na de presidentsverkiezingen van 2016 zagen we zowel een Trump / Pence overwinning als controle over beide huizen van het Congres die naar de Republikeinen gingen. Met deze resultaten en de recente richtlijn van Trump die verdere controle van de regelgeving beoogt, lijkt er bij sommige insiders in de financiële sector een hernieuwd optimisme te bestaan ​​dat de Rule of Conflict of Interest van het Department of Labour zou kunnen worden ingetrokken of aanzienlijk zou worden herzien.

Ongeacht of de regel wordt ingetrokken of niet, het is nog steeds duidelijk dat het publiek nu een hoger niveau van dienstverlening van financiële professionals verwacht, en bedrijven hebben al veel tijd en geld geïnvesteerd in het maken van aanpassingen voor deze verschuivende verwachtingen. (Voor gerelateerde informatie, zie: Trump Orders Review van Dodd-Frank, Intrekking van Fiduciary Rule. )

Hoe klaar te zijn om toe te passen

Financiële planning is een kerncomponent voor financiële dienstverleners om te voldoen aan de potentiële DoL-wetgeving en om een ​​vertrouwensrelatie tussen klant en adviseur tot stand te brengen. Toch kan een unieke software of proces er niet volledig voor zorgen dat een adviseur of bedrijf niet wordt onderworpen aan een onderzoek. Vanwege de complexiteit van de relatie tussen klant en adviseur, zijn er situaties waarin beslissingen en aanbevelingen worden gedaan buiten de vastgestelde workflows die door het ministerie van arbeid in behandeling kunnen worden genomen.

Gestroomlijnde interne processen - gekoppeld aan robuuste, goedgeplaatste financiële planningssoftware - kunnen het risico van niet-naleving door bedrijven en adviseurs aanzienlijk verminderen. Naast compliance, stelt een holistisch financieel plan doelstellingen vast, definieert tijdshorizon en houdt de prioriteit bij het behalen van doelen op lange termijn in plaats van dagelijkse marktfluctuaties. Dit dieper inzicht in de financiële situatie van een cliënt stelt de adviseur in staat om goed geïnformeerde aanbevelingen te doen die de cliënt een betere kans geeft om zijn doelen te bereiken.

Financiële planning te midden van fiduciaire verwachtingen

De verkooptaktiek om gegevens te beheren om de klant te manipuleren, verloopt snel. Verkooporganisaties moeten nu transparanter zijn omdat de koper toegang heeft tot veel meer informatie, waardoor de klant gemakkelijk kan vaststellen of de verkoper er misbruik van maakt. Verwacht wordt dat adviseurs en bedrijven op hun beurt de behoeften van de klant voorop stellen. Deze dynamiek verschuift doorheen verschillende industrieën en geeft de kracht terug aan de consument. Om volgens een fiduciaire standaard te werken, moeten adviseurs het bewijs leveren dat zij geloofwaardig advies verstrekken dat in het belang van hun klanten is. Planningssoftware en andere fintech-tools maken het eenvoudiger om de gemaakte aanbevelingen en de redenering hierachter te realiseren en bij te houden.

Afgezien van de groeiende vraag naar transparantie bij consumenten, hebben onderzoeken aangetoond dat het verstrekken van financiële plannen aan klanten RIA-bedrijven heeft geholpen sneller hun beheerd vermogen (AUM) te laten groeien dan bedrijven die geen financiële plannen opstellen. Denk daar eens over na: RIA-bedrijven die zich al aan een fiduciaire norm houden, merken dat financiële planning en financiële planningstechnologie helpen om zowel hun AUM te vergroten als hebben geleid tot een positieve verandering van de klant. Door een uitgebreid en diepgaand financieel plan te verstrekken, zal de klant zich veiliger voelen met zijn financiële toekomst en zijn vermogen om zijn doelen te bereiken. De adviseur kan aanbevelingen met vertrouwen presenteren door gebruik te maken van een robuuste berekeningsengine die nauwkeurige projecties zal bieden met pensioenplanning en activabeheer.

Kortom, de sector moet anticiperen op een stap in de richting van fiduciair advies gestuurd door de klantverwachting - de logische volgende fase van deze consumentenrevolutie. Dus ongeacht of de DoL-belangenconflictregel wordt geïmplementeerd, moeten bedrijven betere en meer holistische adviezen aan klanten geven. (Zie voor gerelateerde literatuur: Trump Advisor Promises Intrekking van Fiduciary Rule. )

U kunt hier meer lezen over de toekomst van de fiduciaire regel, en de drie factoren ontdekken die de ondersteuning ondersteunen blijf de koers volgen in uw fiduciaire standaardstrategie. Dit artikel is geschreven door Matt Marcum, de verkooptrainer bij Advicent .