Wat is - en waarom zou u dit nodig hebben - een jaarlijks herijkingsplan voor de portefeuille? Welnu, wanneer u voor het eerst een portefeuille bouwt, worden de activa toegewezen in overeenstemming met uw beleggingsdoelstellingen, risicotolerantie en tijdshorizon. Die balans, die we 'weging' noemen, zal in de loop van de tijd waarschijnlijk veranderen, afhankelijk van hoe elk segment presteert. Als een segment sneller groeit dan de andere, wordt uw portefeuille uiteindelijk overwogen in dat gebied en voldoet deze mogelijk niet meer aan uw doelstellingen.

AD:

Dit kan worden vermeden door de portfolio opnieuw in evenwicht te brengen, waardoor de oorspronkelijke weging in de loop van de tijd behouden blijft. Wanneer u uw jaarlijkse financiële plan doet, is een belangrijke stap om uw portefeuille te onderzoeken - alleen of met uw financieel adviseur - om te zien wat er, als er iets moet worden bijgesteld, in de toekomst tot volgend jaar. Zoals we zullen zien, moet u wellicht op een veranderlijke markt vaker opnieuw afstemmen. (Zie voor meer informatie Opnieuw afstemmen van uw portfolio om op schema te blijven .)

AD:

Hoe een jaarlijks rebalanceringsplan werkt

In zijn eenvoudigste vorm zal een herbalanceringsstrategie de oorspronkelijke assetallocatie van de portefeuille behouden door een deel van elk segment te verkopen dat sneller groeit dan de rest van en het gebruik van de opbrengst om extra delen van de andere delen van de portefeuille te kopen. Neem bijvoorbeeld aan dat u een portefeuille aanmaakt die bestaat uit 50% aandelen, 40% obligaties en 10% contanten. Als de aandelen met een snelheid van 10% per jaar en de obligaties met een percentage van 5% groeien, zullen de aandelen binnenkort goed zijn voor meer dan 50% van de portefeuille. Een herbalanceringsstrategie zou dicteren dat de overtollige groei van de aandelenportefeuille wordt verkocht en dat de opbrengsten naar de obligatie- en kassetsegmenten worden geleid, zodat de oorspronkelijke verhouding van activa behouden blijft. Dit biedt ook het voordeel dat de best presterende segmenten worden verkocht wanneer hun prijzen hoog zijn en anderen kopen wanneer hun prijzen lager zijn, waardoor uw algehele rendement in de loop van de tijd verbetert.

AD:

Herbalancering kan het meest effectief zijn wanneer markten volatiel zijn, omdat het de portefeuille kan helpen bij het in ontvangst nemen van grote winnaars en te weinig bezittingen met een lage prijs ophaalt. Sommige herbalanceringsstrategieën zijn krapper dan andere: de balans kan anders worden als de portefeuille 5% overwogen wordt in de ene sector, terwijl de andere maximaal 10% overwogen kan worden.

Overweeg de kosten

Opnieuw afstemmen kan ook met frequentere periodieke intervallen, zoals elk kwartaal of zes maanden, ongeacht de marktomstandigheden. Bedenk echter dat hoe vaker de portefeuille opnieuw wordt samengesteld, hoe hoger de commissies of transactiekosten zullen zijn. Bovendien kunnen sommige beleggingsbewaarders het verplaatsen van geld van het ene fonds of de ene beleggingscategorie naar een andere beperken tot een bepaald aantal keren per jaar.

Een manier om kosten te besparen is door een van de nieuwe robo-adviseurs te gebruiken die recent zijn verschenen. Deze geautomatiseerde services voeren elementaire money-management klusjes uit, zoals het opnieuw in evenwicht brengen van de portfolio, tegen een fractie van de kosten van een menselijke adviseur. Er zijn verschillende nu beschikbaar voor consumenten en hun activabasis groeit snel. (Zie voor meer

De onderverdeling

Het opnieuw in evenwicht brengen van de portefeuille kan u helpen om uw oorspronkelijke activaspreiding te behouden en uw hoeveelheid risico te verminderen. Het kan ook het algehele rendement van uw portefeuille in de loop van de tijd verbeteren met minder volatiliteit. De meeste geldbeheerdiensten, beleggingsmaatschappijen en variable annuity-carriers bieden deze service, soms gratis. Raadpleeg uw financieel adviseur voor meer informatie over hoe herbalancering uw portefeuille kan helpen.