Een van de grootste zorgen van eigenaren van kleine ondernemingen en professionele beoefenaars is hoe ze voldoende inkomsten kunnen uitstellen om hen in staat te stellen gemakkelijk met pensioen te gaan. Velen zijn niet in staat om tijdens hun opstartfase een belangrijke bijdrage te leveren aan traditionele pensioenplannen en moeten manieren vinden om hun verloren tijd in te halen als ze eenmaal zijn gevestigd. Hoewel er veel manieren zijn om dit te doen, kunnen eigenaren en opdrachtgevers van bedrijven met een aanzienlijk aantal vorderingen dit voordeel vaak gebruiken voor een aanzienlijk pensioen.

Vorderingen en winst omzetten in besparingen

Het idee om zakelijke vorderingen te gebruiken om pensioensparen te genereren is niet nieuw, maar veel ondernemers weten deze strategie en de vele potentiële voordelen ervan niet. Hoewel het programma op veel manieren gestructureerd kan worden, is het kernconcept vrij eenvoudig: de bedrijfseigenaar vraagt ​​een lening aan - hetzij rechtstreeks bij een of meer kredietverstrekkers, hetzij via een initiator die namens hem of haar solliciteert. De verzekeringstechnische afdeling onderzoekt de financiële overzichten van de kredietnemer en de onderneming (of beide) om de haalbaarheid en de omvang van de lening te bepalen.

Kredietnemers die zijn goedgekeurd, ontvangen vervolgens een forfaitair bedrag of een reeks betalingen over een periode van jaren. Deze fondsen moeten meestal worden gebruikt om een ​​gegarandeerd lijfrentecontract of een contante waarde levensverzekering te kopen. In de meeste gevallen moet dit voertuig worden gegarandeerd door de vervoerder, omdat dit vaak als onderpand voor de lening dient. De kredietnemer is meestal verplicht om het saldo terug te betalen over een periode van vijf tot tien jaar. In andere gevallen, plaatst de geldschieter een pandrecht op de zakelijke vorderingen of persoonlijke bezittingen van de lener om de lening veilig te stellen. Zodra de lener de lening volledig heeft terugbetaald, wordt het retentierecht vrijgegeven en neemt de lener onvoorwaardelijk deel aan het beleid of contract.

Voordelen van leveraged benefits

Het meest voor de hand liggende voordeel dat door leveraged-programma's wordt geboden, is het vermogen om binnen enkele jaren een substantieel pensioen op te bouwen. Omdat het geen gekwalificeerde plannen zijn, zijn de meeste leveraged-programma's gestructureerd om substantiële bijdragen van tientallen of zelfs honderdduizenden dollars te financieren, in een enkele betaling of in een reeks betalingen. Dit biedt effectief een mogelijkheid voor mensen met hoge inkomens die hun huidige inkomen bij pensionering niet kunnen vervangen door IRA of gekwalificeerde planuitkeringen om hun huidige levensstijl voort te zetten nadat ze gestopt zijn met werken.

Hoe een plan zou kunnen werken

Bob, Greg en Darlene hebben een bloeiende oogheelkundige praktijk die elk van hen een gemiddeld jaarinkomen biedt van ongeveer $ 500.000. Elk is eind 40 en levert de maximale bijdrage aan een 401 (k) -plan voor zelfstandigen.Ze hebben net al hun zakelijke schulden afbetaald en zijn op zoek naar substantiële aanvullende pensioenbijdragen. Ze zetten een leveraged benefit-programma op via een van hun financiële planners die hen elke $ 500.000 zullen uitlenen in een forfaitaire som. Elk van hen gebruikt de opbrengst om een ​​single premium life life-beleid te kopen met een uitkering bij overlijden van meer dan $ 4 miljoen. De geldschieter plaatst een pandrecht op hun vorderingen door formulier UCC-1 in te dienen bij het graafschap en de staat. Ze zullen tien jaar lang een lening betalen, waarna het onderpand wordt vrijgegeven. De contante waarden in hun beleid zullen voor elk van hen een extra belastingvrij pensioen opleveren.

In dit geval zouden de kredietnemers ook het beleid kunnen gebruiken om een ​​koop-verkoopovereenkomst te structureren door elkaar als begunstigden aan te wijzen, zodat de overlevende of overlevenden de overlijdensuitkeringen zouden kunnen gebruiken om het aandeel van de overledene in hun praktijk te kopen.

Een ander belangrijk kenmerk van de meeste leveraged benefits-programma's is dat de lening vaak alleen rente rekent, terwijl het beleid of contract een samengestelde groei oplevert. En degenen die dit programma gebruiken met behulp van hun bedrijf, kunnen hun leningbetalingen meestal ook als zakelijke kosten aftrekken. En veel programma's bieden nu leningen op basis van andere soorten inkomsten dan vorderingen, zoals het huidige inkomen dat wordt gegenereerd uit een succesvolle praktijk of bedrijf.

Wie krijgt er geen

Hoewel leveraged benefits een beter rendement opleveren dan de meeste andere niet-gekwalificeerde plannen, zijn de beste opties meestal alleen beschikbaar voor verzekerden. Cliënten met ernstige gezondheidsproblemen mogen slechts een klein beleid worden opgelegd of moeten veel meer betalen voor voldoende dekking. Degenen die niet verzekerbaar zijn, kunnen een lijfrentecontract gebruiken in plaats van een verzekering, maar deze inkomsten worden belast wanneer ze worden ingetrokken. Een andere factor die moet worden overwogen: De vorderingen die als onderpand in deze programma's worden gebruikt, kunnen niet op een andere manier worden gebruikt totdat de lening is terugbetaald - hoewel dit zelden een belangrijke kwestie is, omdat het onderpand dat voor deze leningen wordt gebruikt, doorgaans een minimale invloed heeft op de kredietscore van de lener .

Waar naartoe

Veel financiële planners en verzekeringsmaatschappijen brengen hefboom-voordeelprogramma's op de markt. Zij verstrekken de verzekeringsproducten terwijl kredietverstrekkers zoals BNY Mellon Bank leningen verstrekken, hetzij rechtstreeks, hetzij via een initiator. Sommige bedrijven, zoals Global One Financial en First Insurance Funding, bieden complete turnkey-pakketten die intern worden gemaakt en beheerd. Eric Stein, senior vice-president van marketing voor Entaire Global Companies, Inc., schat dat zijn bedrijf waarschijnlijk ongeveer $ 200-250 miljoen aan premies zal financieren in 2014. "Ons marktsegment is in dit gebied blijven groeien en we kunnen zelfs herfinanciering van eerder leveraged klanten in veel gevallen. De leveraged-programma's die vandaag worden aangeboden, zijn flexibeler en concurrerender dan ooit, en veel aanbieders kunnen nu ook mensen met hoog inkomen dienen die zich kwalificeren als geaccrediteerde beleggers."

The Bottom Line

De leveraged benefits-markt zal waarschijnlijk in de nabije toekomst blijven groeien, omdat vermogende klanten blijven zoeken naar nieuwe manieren om hun eigen pensioen veilig te krijgen. Hoewel deze strategie niet geschikt is voor iedereen, kunnen degenen die in aanmerking komen een aanzienlijk pensioen ontvangen met een potentiële belastingaftrek die buiten de jurisdictie van ERISA-richtlijnen valt. Raadpleeg uw verzekeringsmakelaar of financieel adviseur voor meer informatie over leveraged benefits.