Een IPO-roadshow is een serie presentaties van een bedrijf dat publieke effecten uitgeeft aan potentiële kopers van die effecten. Wanneer een bedrijf besluit om naar het buitenland te gaan, reist het managementteam door het land om zijn aandelen aan potentiële investeerders te presenteren met als doel opwinding te creëren voor het naderende openbare aanbod en investeringen te genereren voorafgaand aan de IPO.

Het punt van een IPO Road Show

AD:

IPO-roadshows vinden normaal gesproken plaats nadat een bedrijf met een zakenbank tot overeenstemming is gekomen en een prospectus genereert, maar voordat de aandelen op openbare uitwisselingen staan. Dit geeft grotere beleggers de kans om in het bedrijf te beleggen tegen een prijs die wordt bepaald voordat de aandelen openbaar worden; dit wordt IPO-toewijzing genoemd.

Roadshows zijn normaliter bedoeld voor institutionele beleggers zoals pensioenfondsen en andere investeringsbanken, in plaats van voor particuliere beleggers, en zij helpen pre-IPO-bedrijven om buzz en grote investeringen te genereren voordat ze naar het publiek gaan. Dit helpt op korte termijn de aandelenkoers en de aandeelhouderswaarde te verhogen.

AD:

Een kijkje nemen in een IPO-roadshow

IPO-roadshows duren normaal gesproken twee weken en stellen het managementteam van een bedrijf in staat om een ​​groot verkooppraatje af te geven aan grote investeerders voordat ze naar het publiek gaan. Deze roadshows kunnen over de hele staat in het hele land of wereldwijd plaatsvinden en zijn afhankelijk van het bedrijf en de underwriter die de show leiden. Wegshows vinden normaal gesproken eerst plaats in grote financiële centra in New York, San Francisco of Chicago.

AD:

Ongeacht de locatie van de haltes is de weg zelf heel formulair. Ten eerste introduceert de underwriter van de IPO het bedrijf en zijn uitvoerend team en het prospectus voor de openbare aanbieding. Het managementteam van het bedrijf presenteert vervolgens de geschiedenis van het bedrijf en de toekomstige groeivooruitzichten.

Deze executive presentatie is gericht op het aantrekken van zeer grote investeringen en omvat de bedrijfsvooruitzichten, potentiële investeringsgroei, verwachte openingskoers op de openbare beurzen, toekomstige winstcijfers en redenering achter de IPO. Nadien is er een vraag- en antwoordsessie voor analisten en potentiële investeerders.

Een gemiddelde presentatie duurt normaal ongeveer 30 minuten en de vraag- en antwoordsessie duurt nog eens 30 minuten. Sommige bedrijven voeren maar liefst vijf presentaties op één dag en reizen in de loop van de periode van twee weken naar meer dan acht steden.

In essentie wordt een IPO-roadshow gebruikt als een hulpmiddel om institutionele beleggers te informeren over de geschiedenis van een bedrijf en om het talent en het potentieel van het managementteam te benadrukken. Verder communiceert het de waarde van de financiële toekomst van het bedrijf en lokt beleggers uit om vroeg te komen.

Het belang van een IPO-roadshow

Een IPO-roadshow is van vitaal belang voor het succes van de openbare aanbieding van een bedrijf; 82% van de institutionele beleggers zegt dat de algehele kwaliteit van de presentatie van een bedrijf een essentieel onderdeel vormt van hun beleggingsbeslissingen.Verder wordt een succesvolle roadshow beschouwd als de op twee na belangrijkste factor voor het vergroten van de aandeelhouderswaarde. 83% van de institutionele beleggers gelooft dat er een verband bestaat tussen een effectieve roadshow en IPO-prestaties.

Om een ​​succesvolle roadshow te hebben, is het belangrijk dat het managementteam van een bedrijf het bedrijf onderscheidt in de hoofden van de investeerders. Dit betekent dat het noodzakelijk is voor een presentatie om de kwantitatieve voordelen van het bedrijf te benadrukken, evenals de kwalitatieve voordelen.

Als het erop aankomt, is bedrijfscultuur een van de belangrijkste onderscheidende factoren in een bedrijf. Het communiceren van de waarde van de werknemers van een bedrijf en de algehele cultuur van het bedrijf toont aan dat het bedrijf klaar is voor de lange termijn omdat het een team opbouwt om te slagen. Dit betekent dat het verhaal van het bedrijf een belangrijk onderdeel is van een succesvolle roadshow, omdat het de beleggers inzicht geeft in niet alleen in wat ze beleggen, maar ook in wie ze beleggen.