Er zijn een aantal effectieve hedging-strategieën om het marktrisico te verminderen, afhankelijk van het activum of de portefeuille van activa die worden afgedekt. Beleggers kunnen instrumenten gebruiken om het marktrisico te verminderen, waaronder portefeuilleconstructie, hedging met opties en afdekking van volatiliteit. Hoewel deze hulpmiddelen zeker krachtig zijn, kunnen ze niet alle risico's verminderen.
Een van de belangrijkste instrumenten is de moderne portefeuilletheorie (MPT), die diversificatie gebruikt om groepen activa te creëren die de volatiliteit verminderen. MPT gebruikt statistische metingen om een efficiënte grens te bepalen voor een verwachte hoeveelheid rendement voor een bepaalde hoeveelheid risico. De theorie onderzoekt de correlatie tussen verschillende activa, evenals de volatiliteit van activa, om een optimale portefeuille te creëren. Veel financiële instellingen hebben MPT gebruikt in hun risicomanagementpraktijken. De efficiënte grens is een gekromde lineaire relatie tussen risico en rendement. Beleggers zullen verschillende risicotoleranties hebben en MPT kan helpen bij het kiezen van een portefeuille voor die specifieke belegger.
Opties zijn een ander krachtig hulpmiddel voor beleggers. Beleggers die individuele aandelen met een redelijke liquiditeit willen indekken, kunnen vaak putopties kopen om zich te beschermen tegen het risico van een neerwaartse beweging. Stelt winstwaarde in als de prijs van de onderliggende beveiliging daalt. Het belangrijkste nadeel van deze aanpak is het premiebedrag om putopties aan te schaffen. Gekochte opties zijn onderhevig aan tijdverval en verliezen waarde naarmate ze vervallen. Verticale put-spreads kunnen de uitgeschreven premiumbedragen verlagen, maar ze beperken de hoeveelheid bescherming. Deze strategie beschermt alleen die individuele voorraad. Beleggers met gediversifieerde aandelen kunnen het zich niet veroorloven om elke individuele positie in te dekken.
Indexopties volgen grotere aandelenindexen, zoals de S & P 500 en Nasdaq. Deze brede indexen bestrijken vele sectoren en zijn goede maatstaven voor de algehele economie. Beleggers die een grotere aandelenportefeuille willen hedgen, kunnen indexopties gebruiken. Aandelen hebben de neiging om gecorreleerd te zijn; ze bewegen over het algemeen in dezelfde richting, vooral in tijden van hogere volatiliteit. Een belegger kan een gediversifieerde portefeuille van aandelen indekken met behulp van indexopties. Beleggers kunnen hedgen met putopties op de indices om hun risico te minimaliseren. Bear-puts-spreads zijn een mogelijke strategie om het risico te minimaliseren. Hoewel deze bescherming nog steeds het beleggersgeld kost, bieden index-putopties bescherming over een groter aantal sectoren en bedrijven.
Beleggers kunnen ook hedgen met behulp van de indicator voor de volatiliteitsindex (VIX). De VIX meet de impliciete volatiliteit van de geldoproepen en zet de S & P 500-index aan. Het wordt vaak de angstmeter genoemd, omdat de VIX stijgt in periodes van verhoogde volatiliteit.Over het algemeen duidt een niveau onder 20 op lage volatiliteit, terwijl een niveau van 30 erg volatiel is. Er zijn exchange-traded funds (ETF's) die de VIX volgen. Beleggers kunnen ETF-aandelen of opties gebruiken om long op de VIX te beleggen als een voor volatiliteit specifieke afdekking.
Wat is de meest effectieve manier om een succesvol budget te schrijven?
Leren de beste manier om een succesvol budget te maken. Leer hoe u onnodige uitgaven kunt besparen zonder dat dit gevolgen heeft voor het dagelijks leven.
Wat zijn de meest effectieve manieren om moreel risico te verminderen?
Ontdekken wanneer moreel risico zich voordoet, wat het betekent in verschillende arena's en effectieve hulpmiddelen voor kredietverstrekkers, verzekeraars en werkgevers om het te verminderen.
Als een werknemer gedekt door een EENVOUDER zijn werkgever verlaat binnen de periode van twee jaar en zijn nieuwe werkgever heeft geen EENVOUDIGE, wat gebeurt er met het plan? Kan de werknemer het zonder dwang overhandigen of het bij het oude bedrijf houden totdat de twee jaar verstrijken
Als een werknemer gedekt door een EENVOUDER zijn werkgever binnen de periode van twee jaar verlaat en zijn nieuwe werkgever niet een EENVOUDIG hebben, wat gebeurt er met het plan?